Макроэкономические данные по еврозоне с начала недели выходили с понижением. Платёжный баланс еврозоны за ноябрь снизился с 19,5 млрд евро до 18,1 млрд евро, торговый баланс Италии за ноябрь снизился с 5,4 млрд евро до 3,54 млрд, индекс цен производителей Германии за декабрь снизился на 0,7%, безработица в Испании за 3-й квартал сохранилась на уровне 23,7% против ожидания снижения на 0,1%. Во вторник с повышением вышли опросные индексы настроений в деловых кругах Германии и еврозоны за январь, но они оказались побиты показателями реального сектора и ожиданиями решения ЕЦБ по монетарной политике. В пятницу индексы деловой активности менеджеров по закупкам Франции и Германии вышли с понижением, чуть лучше только по общему показателю еврозоны.
В Великобритании экономические данные оказались несколько лучше. Уровень безработицы снизился с 6,0% до 5,8%, и средний уровень зарплаты за ноябрь повысился на 1,7%. Но в тот же день (в среду) опубликованные протоколы с последнего заседания Банка Англии показали единогласное сохранение членами Комитета по монетарной политике процентной ставки, тогда как на предыдущем заседании двое членов Комитета голосовали за её повышение. Розничные продажи за декабрь в пятницу показали рост на 0,4%.
Первый удар по контрдолларовым валютам нанёс Банк Канады. В среду регулятор объявил о понижении ставки с 1,0% до 0,75%. Канадский доллар в тот день потерял более 200 пунктов, австралийский доллар 85 пунктов. В этот же день Банк Японии сохранил объём ранее объявленного дополнительного стимулирования в 80 трлн йен в годовой перспективе, но снизил прогноз по инфляции. Йена в тот день потеряла более 80 пунктов, но сумела удержаться в ожидании решения по количественному смягчению от ЕЦБ.
В четверг состоялось главное событие недели, которое решительно сдвинуло вниз все контрдолларовые валюты. ЕЦБ объявил о начале запуска программы выкупа государственных и корпоративных облигаций стран еврозоны с марта текущего года до сентября будущего года по 60 млрд евро ежемесячно. За один день евро потерял 245 пунктов, британский фунт 135 пунктов. Такую новость с оптимизмом встретил и фондовый рынок. Германский индекс DAX вырос на 1,32%, американский S&P500 на 1,53%.
В пятницу утром стало известно о смерти короля Саудовской Аравии Абдулазиза Аль-Сауда. На новости нефть немного подросла. Теперь инвесторы хотят услышать о дальнейшей нефтяной политике государства от нового короля Салмана (79 лет). По опросам консалтинговой компании ConvergEx, 68% из нефтяных инвесторов считает, что стоимость нефти ещё не достигла дна. Всю неделю Light Sweet торговалась в узком диапазоне 46.00-48.85. Ещё больше вопросов в формировании дальнейшего направления цены на нефть ставит отстранение от власти президента Йемена Мансура Хади и всего правительства шиитскими повстанцами, захватившими столицу Сану и сам президентский дворец. Четыре южные провинции государства (как раз на берегу Аденского залива) заявили о неподчинении новым властям.
Сельскохозяйственные фьючерсы в основном снижались всю неделю на укреплении доллара. Какао потеряло 4,88%, свинина подешевела на 5,0%, снижаясь уже 10-ю неделю, пшеница за неделю почти не изменилась, пока агротрейдеры рассчитываю плюсы хорошей погоды в США и России (обильные снега) и минусы нового витка напряжённости на Украине.
События завершающейся недели в целом способствуют росту фондового рынка и укреплению американского доллара, но создали опасения со стороны геополитических факторов (прежде всего для фондового рынка, хотя квартальные отчёты в целом выходят позитивные), поэтому призываем к бдительности и желаем всем удачи!
