Na otvorenie dlhých pozícií na páre GBP/USD potrebujete:
V prvej polovici dňa som venoval pozornosť úrovni 1,3717, z ktorej som odporučil vstup na trh. Pozrime sa na 5-minútový graf a povedzme si, kde a ako konať. Ako vidno, na prvý pokus sme sa nedostali na úroveň 1,3717. Žiadne vstupné signály teda nevznikli. Vznikli až niekedy uprostred európskej seanse, a to falošným prelomením v oblasti 1,3717, čím sa otvoril priestor na vstup do dlhých pozícií. V čase písania tejto správy dosiahol pohyb nahor asi 18 bodov a signál sa pôsobil naďalej. Skutočnosť, že sa býkom podarilo ubrániť toto rozpätie, naznačuje, že rastu libry bude v krátkodobom horizonte pravdepodobne pokračovať, aj keď sa z technického hľadiska nič nezmenilo.
Popoludní nás čaká prejav viceguvernéra Bank of England pre finančnú stabilitu Jona Cunliffeho. Ten môže trhom trochu zamávať, a priviesť pár do prudkého zvýšenia volatility a vyviesť ho z bočného kanálu. Tiež by sme nemali zabúdať na základné štatistiky o americkej ekonomike, ktoré môžu mať na nákupcov amerického dolára priaznivý dopad. Nákupcovia libry však musia aj naďalej robiť všetko pre to, aby ubránili podporu 1,3717, v oblasti ktorej na ich strane hrajú kĺzavé priemery. Pokiaľ sa bude obchodovať nad touto úrovňou, môžeme rátať s tým, že pár bude pokračovať v raste. Ďalšia falošná úniková formácia počas americkej relácie tvorí vstupný bod do dlhých pozícií, aby sa pár zotavil na týždenné maximum v oblasti 1,3761. Jeho prekonanie a ustálenie sa vyššie pomocou reverzného testu zhora nadol umožní britskej libre dostať sa na nové lokálne úrovne: 1,3803 a 1,3839, kde odporúčam zafixovať zisk. Dlhodobejším cieľom je aj naďalej úroveň 1,3878. V prípade opakovaného poklesu páru a absencie aktívnych akcií na strane býkov v oblasti 1,3717 bude optimálnym scenárom nákupu test podpory na úrovni1,3676. Prípadné dlhé pozície na okamžitý odraz páre GBP/USD radím až od minima 1,3632, pri ktorých by mal pár do konca dňa skorigovať o 25-30 bodov nahor.
Na otvorenie krátkych pozícií na páre GBP/USD potrebujete:
Predajcovia libry sa zatiaľ na trh vstúpiť neponáhľajú, a to ani napriek vysokým cenám. To spochybňuje ďalší vývoj všetkými očakávanej korekcie páru smerom nadol. Celé popoludnie sa predajcovia budú s najväčšou pravdepodobnosťou zameriavať skôr na ochranu 1,3761, aby zabránili prípadnému novému týždennému maxima. To sa určite vážne prejaví aj na naladení kupujúcich. Až neúspešný pokus o ustálenie páru nad uvedenou úrovňou a jej falošné prekonanie budú signálom na otvorenie krátkych pozícií v očakávaní poklesu páru. Rovnako dôležitou úlohou pre predajcov bude pritom prejsť a opäť prevziať kontrolu nad úrovňou podpory 1,3717, čo sa v prvej polovici dňa nepodarilo. Jej prelomenie a reverzný test zdola nahor vytvorí signál na otvorenie krátkych pozícií na základe testu úrovne 1,3676 a následnej aktualizácii minima v oblasti 1,3632, kde odporúčam nastaviť výber zisku. V prípade ďalšieho zotavenia libry a absencie tých, ktorí sú ochotní predať za 1,3761, bude signálom na otvorenie krátkych pozícií na páre GBP/USD až vznik falošného prekonania oblasti najbližšej rezistencie na úrovni 1,3803. Na okamžitý odraz odporúčam libru predať až z väčšej rezistencie 1,3839, pričom by mal pár do konca dňa klesnúť o 20-25 bodov.
Správy COT (Commitment of Traders) z 5. októba zaznamenali prudký nárast objemu krátkych pozícií a zníženie objemu dlhých pozícií, čo celkovú čistú pozíciu posunulo do zápornej oblasti. Napriek tomu, že sa pár týždeň predtým pomerne aktívne oživil však libra nedokázala pokračovať v trende rastu. Pritom na to mala všetky predpoklady. Ako ukázali údaje, v Spojenom kráľovstve sa stále boria s problémami v dodávateľských reťazcoch, čo spôsobuje plazivý nárast cien. Pri takomto vývoji situácie nie je pravdepodobné, že Bank of England sa tomu bude dlhodobo len prizerať a sledovať vývoj inflačnej špirály. Zápisnica zo zasadnutia britského regulátora, ktorá bola zverejnená o týždeň skôr, naznačovala, že zmeny v menovej politike by mohli byť prijaté už v novembri tohto roku. Jediným problémom, ktorý stojí v ceste kupujúcim libry, je teda americká centrálna banka Fed, ktorá taktiež smeruje k sprísneniu menovej politiky. Napriek všetkému uvedenému odporúčam nákup libry pri jej výrazných korekciách. Pri tomto obchodnom nástroji totiž v strednodobom horizonte predsa len očakávame jeho rast. Podľa správy COT ubudlo dlhých nekomerčných pozícií, a to z úrovne 57 923 na 48 137.
Naopak, krátke nekomerčné pozície poskočili z úrovne 55 959 na úroveň 68 155, čím čiastočne zvýšila výhoda predajcov pred kupujúcimi. Čistá nekomerčná čistá pozícia sa teda opäť dostala do mínusu, keď klesla z úrovne 1964 na úroveň -20018. Zatváracia cena páru GBP/USD klesla na konci týždňa na 1,3606 z predchádzajúcej 1,3700.
Signály indikátorov:
Kĺzavé priemery
Obchodovanie sa uskutočňuje nad 30 a 50 dennými kĺzavými priemermi, čo naznačuje krátkodobé pokračovanie rastu libry.
Poznámka: Autor posudzuje obdobie a ceny kĺzavých priemerov na hodinovom grafe H1, na rozdiel od všeobecnej definície klasických denných kĺzavých priemerov na dennom grafe D1.
Bollingerove pásma
Prelomením spodnej hranice indikátora v oblasti 1,3717 sa pár dostane pod väčší tlak. Limitom rastu bude okolie hornej hranice indikátora 1,3761.
Popis indikátorov
- Kĺzavý priemer (určuje súčasný trend tým, že vyhladzuje volatilitu a šum). Obdobie 50 dní. Na grafe je vyznačený žltou.
- Kĺzavý priemer (určuje súčasný trend tým, že vyhladzuje volatilitu a šum). Obdobie 30 dní. Na grafe je vyznačený zelenou.
- Indikátor MACD (zbiehavosti/rozbiehavosti kĺzavých priemerov) Rýchly exponenciálny kĺzavý priemer (EMA) za 12 dní. Pomalý EMA za 26 dní. Jednoduchý kĺzavý priemer (SMA) za 9 dní
- Bollingerove pásma. Obdobie 20 dní
- Nekomerční obchodníci sú špekulanti, napr. samostatní obchodníci, hedžové fondy a veľké inštitúcie, ktoré využívajú trhy s futuritami na špekulatívne účely, pričom spĺňajú určité požiadavky.
- Dlhé nekomerčné pozície predstavujú celkovú dlhú otvorenú pozíciu nekomerčných obchodníkov.
- Krátke nekomerčné pozície predstavujú celkovú krátku otvorenú pozíciu nekomerčných obchodníkov.
- Celková nekomerčná čistá pozícia predstavuje rozdiel medzi krátkymi a dlhými pozíciami nekomerčných obchodníkov.
