Para abrir posiciones largas de EUR/USD hace falta lo siguiente:
El euro permanece bajo presión en el par con el dólar estadounidense. Los bajistas tienen la única posibilidad de cambiar la situación a su favor. Ayer por la mañana, los alcistas de la moneda europea aprovecharon del momento e intentaron cambiar la situación defendiendo el soporte de 1.1705, pero no todo salió bien. Analicemos el gráfico M5 y hablemos de lo ocurrido. La ruptura falsa en este nivel provocó la formación de una señal para abrir posiciones largas. No obstante, al subir 10 puntos, la demanda del euro bajó rápidamente. La prueba repetida de esta zona provocó una ruptura, pero no llegué ver la actualización inversa de 1.1705, lo que me obligó a omitir el movimiento del euro hacia abajo. Por la tarde, el par no llegó a los niveles que marqué antes, por lo tanto, no se formó ninguna señal de entrada en el mercado.
Antes de empezar a hablar de las siguientes perspectivas del movimiento del par EUR/USD, vamos a analizar qué es lo que ha pasado en el mercado de futuros y cómo han cambiado las posiciones del Compromiso de los Operadores (Commitment of Traders). En el informe COT (Commitment of Traders) del 21 de septiembre se registró un fuerte crecimiento de posiciones cortas y una pequeña subida de las largas. Eso se debe a que los operadores no querían apostar por el reforzamiento de los activos de riesgo al principio de otoño. La perspectiva de los cambios en la política monetario-crediticia de la Reserva Federal en noviembre de este año mantiene la demanda del dólar estadounidense, ya que muchos inversores esperan que se comience la reducción del programa de la compra de bonos por parte del Banco Central. El hecho de que la Fed ya casi ha perdido el control sobre la inflación en los Estados Unidos indica que pueden haber las acciones más agresivas para el fin de año. Eso puede influir considerablemente en los ánimos de los operadores e inversores. Esta semana habrá bastantes intervenciones de los ejecutivos de la Fed y del gobernador, Jerome Powell, que pueden aportar datos clarificadores sobre cómo va a actuar el Banco Central en cada situación. Tomando en cuenta que los precios de los combustibles siguen al alza, lo que afectará obligatoriamente el índice de los precios de productores y consumidores, sería bueno que la Fed aclare un poco la situación a los mercados. La demanda de los activos de riesgo seguirá limitada debido a una alta probabilidad de otra ola de propagación del coronavirus y su nueva variante Delta. Todo eso hace que el BCE seguirá estando a la expectativa, manteniendo la política de estímulos en los niveles actuales, ya que de momento no hay problemas inflacionarios serios en la eurozona. En el informe COT se indica que las posiciones largas no comerciales han crecido un poco (de 186 554 hasta 189 406), mientras que las posiciones cortas no comerciales han saltado de 158 749 a 177 311. Según los resultados de la semana, la posición neta no comercial total se ha reducido de 27 805 hasta 12 095. El precio semanal de cierre también ha bajado de 1.1809 a 1.1726.
Hoy no hay ninguna estadística fundamental importante en los países de la zona del euro. Por lo tanto, a media mañana la ventaja conseguida por los alcistas del euro durante la sesión asiática puede esfumarse rápidamente en vista de una fuerte demanda del dólar estadounidense. El objetivo principal de los alcistas para la primera mitad del día consiste en romper el nivel de 1.1708 donde pasan las medias móviles que juegan a favor de los bajistas. Sólo la prueba de este nivel de arriba abajo formará una señal para abrir posiciones largas a la espera de la recuperación del euro y reanudación de la corrección alcista que está a punto de acabar. De este modo, el siguiente objetivo será la zona de 1.1727. La ruptura con semejante consolidación formará un punto de entrada adicional en las compras que llevará el par EUR/USD a nuevos niveles locales: 1.1749 y 1.1775, donde recomiendo tomar las ganancias. Si la presión sobre el par persiste, se puede abrir posiciones largas sólo si se forma una ruptura falsa en la zona de 1.1683. El discurso que la presidenta del BCE pronunció ayer no influyó mucho en la moneda europea. Veamos qué es lo que Christine Lagarde dirá hoy. No obstante, está claro que la atención estará centrada en la segunda mitad del día cuando se publicarán los discursos con los ejecutivos de la Fed. Recomiendo comprar el par con el rebote sólo después de la primera prueba del nuevo mínimo en torno a 1.1657, o más abajo, desde el nivel de 1.1631 a la espera de un rebote hacia arriba de unos 15-20 puntos dentro del día. La actualización de este nivel confirmará la reanudación de la tendencia bajista.
Para abrir posiciones cortas de EUR/USD hace falta lo siguiente:
Los bajistas siguen controlando el mercado. Hoy la falta de los datos fundamentales importantes en la zona del euro puede devolver la presión sobre la moneda europea. Por eso, es mejor seguir con las ventas de EUR/USD desde los grandes niveles de resistencia. La formación de una ruptura falsa en torno a 1.1708 -donde pasan las medias móviles- servirá de una de las primeras señales. Eso generará un perfecto punto de entrada en posiciones cortas con objetivo de bajar hacia el soporte grande de 1.1683, que deja opciones a los alcistas para recuperar el euro. La ruptura y la prueba de esta zona de abajo arriba aumentarán la presión sobre el instrumento, abriendo el camino hacia los mínimos: 1.1657 y 1.1631, donde recomiendo tomar las ganancias. Si no hay actividad de los bajistas durante esta mañana en torno a 1.1708, recomiendo abrir posiciones cortas sólo después de que se forme una ruptura falsa en torno a 1.1727. Es mejor vender EUR/USD usando el rebote sólo después de la prueba de la nueva resistencia local de 1.1749, a la espera de una corrección bajista de unos 15-20 puntos.
Para más información:
Los bancos centrales mundiales seguirán estimulando las economías
Señales de los indicadores:
Medias móviles
La negociación se realiza por debajo de las medias móviles 30 y 50. Eso significa que los bajistas intentan realizar una nueva tendencia bajista.
Nota: El autor considera el período y los precios de las medias móviles en el gráfico H1. Es diferente de la definición general de las medias móviles diarias clásicas en el gráfico D1.
Bandas de Bollinger
La ruptura de la línea superior del indicador en la zona de 1.1708, provocará una nueva ola del crecimiento del euro. La ruptura de la línea inferior del en la zona de 1.1685 aumentará la presión sobre el par.
Descripción de los indicadores
- Moving average (media móvil que determina la tendencia actual mediante el suavizado de la volatilidad y ruido). Período 50. Tiene el color amarillo en el gráfico.
- Moving average (media móvil que determina la tendencia actual mediante el suavizado de la volatilidad y ruido). Período 30. Tiene el color verde en el gráfico.
- El indicador MACD (Moving Average Convergence/Divergence representa la convergencia/divergencia de medias móviles). EMA rápida, período 12. EMA lenta, período 26. SMA período 9
- Bollinger Bands (Bandas de Bollinger). Período 20
- Los operadores no comerciales son especuladores como operadores individuales, fondos de cobertura y organizaciones grandes que utilizan el mercado de futuros con fines especulativos, y que corresponden a unos requerimientos determinados.
- Las posiciones largas no comerciales representan una posición larga abierta agregada de los operadores no comerciales.
- Las posiciones cortas no comerciales representan una posición corta abierta agregada de los operadores no comerciales.
- La posición neta no comercial es una diferencia entre las posiciones cortas y largas de los operadores no comerciales.
