Análisis del par EUR/USD 5M.
El par de divisas EUR/USD continuó cayendo durante la cuarta jornada bursátil de la semana. El movimiento bajista se prolonga desde hace una semana y media y el euro pierde unas decenas de pips cada día. Este movimiento es muy similar al que acabábamos de ver durante dos meses seguidos. En ese momento el Euro estaba subiendo, y cada día escribíamos que el crecimiento era irrazonable e ilógico, y que una caída era inminente. Ahora el par está cayendo todos los días, y esta caída es lógica, basada en la naturaleza de sobrecompra del par y la necesidad técnica de corrección. Pero si se intenta hacer coincidir el trasfondo fundamental y macroeconómico actual con este movimiento, parece ilógico. Sencillamente porque esta semana y la pasada no han sido un trasfondo tan débil para que el euro caiga todos los días. Pero el trasfondo fundamental general (global) está ciertamente apoyando al dólar ahora mismo.
Durante el día anterior, sólo se produjeron dos señales de trading. Primero, el par cruzó el nivel de 1,0806 y luego rebotó desde el nivel de 1,0762. En el primer caso, los operadores podían haber abierto una posición corta, y en el segundo, podían haberla cerrado. Como la última señal se formó bastante tarde, no se pudo abrir una posición larga. La ganancia en la única operación fue de unos 20 pips.
Informe COT:
El viernes llegó el nuevo informe COT del 9 de mayo. En los últimos 9 meses los datos de los informes COT fueron totalmente coherentes con lo que estaba sucediendo en el mercado. La ilustración de arriba muestra perfectamente que la posición neta de los grandes operadores (segundo indicador) empezó a subir en septiembre de 2022. Casi al mismo tiempo, la divisa europea comenzó a subir. En estos momentos la posición neta de los operadores no comerciales es alcista, se mantiene muy alta y sigue subiendo, al igual que la posición de la divisa europea, que ni siquiera puede corregirse a la baja todavía.
Ya hemos llamado la atención de los operadores sobre el hecho de que la posición neta, bastante elevada, permite prever un final anticipado de la tendencia alcista. Así lo indica el primer indicador, en el que las líneas roja y verde están muy alejadas entre sí, lo que suele preceder al final de la tendencia. La divisa europea intentó iniciar una caída hace unos meses, pero sólo hemos visto un retroceso banal y no muy fuerte. Durante la última semana de referencia, el número de contratos de compra del grupo Non-commercial aumentó en 13,5 mil y el número de contratos de venta aumentó en 7,5 mil. En consecuencia, la posición neta aumentó de nuevo, en 6 mil contratos. El número de contratos de COMPRA supera al de VENTA de los operadores no comerciales en 180 mil, lo que supone una diferencia muy grande. La diferencia es superior al triple. Se avecina una corrección, por lo que incluso sin los informes COT está claro que el par debe empezar a caer.
Recomendamos la lectura:
Análisis del par EUR/USD 1H.
En el marco temporal de una hora, el par continúa su movimiento bajista, que se apoya en la línea de tendencia. Seguimos esperando un mayor fortalecimiento de la divisa estadounidense, ya que sigue estando muy sobrevendida. Todos los indicadores técnicos apuntan a una tendencia bajista. Una consolidación por encima de la línea de tendencia y la línea crítica podría ser una señal del inicio de una nueva tendencia alcista, pero por el momento el par está lo suficientemente lejos de estos obstáculos.
Para el 19 de mayo, destacamos los siguientes niveles para operar - 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0762, 1,0806, 1,0868, 1,0943, 1,1092, 1,1137-1,1185, así como las líneas Senkou Span B (1,0969) y Kijun Sen (1,0833). Las líneas del indicador Ishimoku pueden moverse a lo largo del día, lo que debe tenerse en cuenta a la hora de identificar señales de negociación. También hay niveles auxiliares de soporte y resistencia, pero no se forman señales cerca de ellos. Los "rebotes" y la "superación" de extremos y líneas pueden ser señales. No hay que olvidar colocar una orden Stop Loss en el punto de equilibrio si el precio se ha movido en la dirección correcta durante 15 puntos. Esto protegerá contra posibles pérdidas, si la señal resulta ser falsa.
Hoy la jefa del BCE, Christine Lagarde, dará un discurso en la UE y Jerome Powell, el jefe de la Fed, dará un discurso en los EE.UU.. Ambos discursos son potencialmente muy importantes, pero Lagarde no empezará su discurso hasta el sábado por la noche. Por lo tanto, nos centraremos en el discurso de Powell. Sin embargo, es posible que la retórica de Powell cambie poco o nada. Esta semana y la pasada hubo bastantes discursos de altos funcionarios y no dijeron nada resonante para los operadores.
Explicaciones de las ilustraciones:
Los niveles de precios de soporte y resistencia (resistance/support) son las líneas rojas gruesas, alrededor de las cuales puede terminar un movimiento. No son fuentes de señales de negociación.
Las líneas Kijun-Sen y Senkou-Span B son las líneas del indicador Ishimoku, trasladadas desde el marco temporal de 4 horas al marco temporal de una hora. Son líneas fuertes.
Los niveles extremos son las líneas rojas finas, a partir de las cuales el precio rebotó anteriormente. Son fuentes de señales de negociación.
Las líneas amarillas son líneas de tendencia, canales de tendencia y cualquier otro patrón técnico.
El indicador 1 en los gráficos COT es el tamaño de la posición neta de cada categoría de operadores.
El indicador 2 de los gráficos COT es el tamaño de la posición neta del grupo "Non-commercial".
