ผลการประชุมเชิงนโยบายครั้งที่สี่ของ Federal Reserve ในปี 2025 จะมีการประกาศในคืนวันพุธ นักวิเคราะห์บางคนเรียกเหตุการณ์นี้ว่าเป็น "จุดเปลี่ยน" แม้ว่าผมจะไม่เข้าใจชัดเจนว่าสิ่งใดจะเปลี่ยนทิศทาง ปัจจุบัน ความต้องการเงินดอลลาร์สหรัฐ ขึ้นอยู่กับการพัฒนาของสงครามการค้าโลกถึง 80% และอีก 20% ขึ้นอยู่กับการตัดสินใจอื่น ๆ ของ Trump ที่เกี่ยวข้องกับการเมืองระดับโลก ดังนั้น การตัดสินใจของธนาคารกลาง (แม้จะฟังดูน่าประหลาดใจ) จึงไม่ค่อยสำคัญเท่าใดนักในตอนนี้ Trump ได้เปลี่ยนทิศทางการไหลของเงินทุนและมีอิทธิพลต่อเศรษฐกิจอย่างมีประสิทธิภาพมากกว่าธนาคารกลางใด ๆ ขณะนี้ในแง่ของ "ผลกระทบ" Trump มีแรงกระทบทัดเทียมกับไวรัสโคโรน่าเท่านั้น หากย้อนไปในปี 2019 ซึ่งผลกระทบได้ทำลายเศรษฐกิจที่เติบโตมาตลอดในทศวรรษที่ผ่านมาอย่างรุนแรงที่สุด
อย่างไรก็ตาม Trump ไม่ใช่โรคระบาดทั่วโลกที่บังคับให้ผู้คนต้องอยู่บ้านเป็นเดือน ๆ โดยไม่ได้ไปทำงาน หรือทำให้เด็กไม่ได้เรียนหนังสือ Trump มาพร้อมสโลแกนของผู้ชนะ—แม้ว่าจะดูเหมือนอเมริกาอาจไม่ต้องการ "ผู้ชนะ" อย่างน้อยก็ไม่ในราคาที่สูงขนาดนั้น ผลจากนโยบายของ Trump นั้น ทำให้ตลาดมองข้ามสิ่งเปลี่ยนแปลงที่จะเกิดขึ้นในการเมืองการเงินในปี 2025 ได้เลย ธนาคารกลางยุโรปและธนาคารแห่งอังกฤษอาจลดดอกเบี้ยลงเป็น 0 และ Fed อาจขึ้นดอกเบี้ยเป็น 10%—ไม่ว่าจะอย่างไร ความต้องการเงินดอลลาร์สหรัฐก็ลดลงอยู่ดี
จากที่กล่าวมาข้างต้น ผมเชื่อว่าคำถามที่แท้จริงในคืนวันพุธนี้คือ: Fed จะตัดสินใจอย่างไรที่จะทำให้ค่าเงินดอลลาร์ตกต่ำลงไปอีกหรือไม่? หาก Jerome Powell หรือ "dot plot" ส่งสัญญาณถึงการเปลี่ยนทิศทางไปในทางที่ไม่เข้มงวด นั่นอาจบ่งบอกถึงการลดดอกเบี้ยสองครั้งในครึ่งหลังของปี 2025 ผมขอเตือนว่าการ dot plot ครั้งแรกของปีนี้ชี้ไปในทิศทางเช่นนี้ ในกรณีนั้น ตลาดก็อาจมีเหตุผลใหม่ ๆ ที่จะขายเงินดอลลาร์
หากธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) มีท่าทีที่เข้มงวดมากขึ้นและยืนยันการใช้แนวทาง "รอดู" โดยอิงการตัดสินใจจากการวิเคราะห์ข้อมูลเพิ่มเติม ความต้องการสำหรับดอลลาร์สหรัฐอาจคงที่ แต่ก็ไม่สามารถมีเหตุผลใดที่จะทำให้เงินดอลลาร์แข็งค่าขึ้นในสถานการณ์ใดๆ ในปัจจุบัน การหาเหตุผลเข้าข้างตนเองเพื่อการแข็งค่าของเงินดอลลาร์ดูเหมือนการเขียนนิยายวิทยาศาสตร์
โครงสร้างคลื่นสำหรับ EUR/USD:
ตามการวิเคราะห์ของฉันสำหรับ EUR/USD ฉันสรุปได้ว่าเครื่องมือนั้นยังคงสร้างแนวโน้มขาขึ้นต่อไป โครงสร้างคลื่นยังคงขึ้นอยู่กับพื้นฐานข่าวซึ่งเกี่ยวข้องกับการตัดสินใจของทรัมป์และนโยบายต่างประเทศของสหรัฐ เป้าหมายของคลื่นที่ 3 อาจบรรลุถึงระดับ 1.2500 ดังนั้นฉันพิจารณาการซื้อที่มีเป้าหมายเริ่มต้นประมาณ 1.1708 (ซึ่งสอดคล้องกับ Fibonacci ที่ 127.2%) และอาจสูงขึ้นไปอีก การลดความตึงเครียดในสงครามการค้าอาจเปลี่ยนแนวโน้มขาขึ้น แต่ในปัจจุบันยังไม่มีสัญญาณของการกลับตัวหรือการลดลงของความตึงเครียด
โครงสร้างคลื่นสำหรับ GBP/USD:
โครงสร้างคลื่นของ GBP/USD ยังคงไม่เปลี่ยนแปลง เรากำลังสังเกตเห็นแนวโน้มขาขึ้นที่มีลักษณะเฉพาะมาก ภายใต้การบริหารของทรัมป์ ตลาดยังอาจเผชิญความผันผวนและการกลับตัวที่ไม่คาดการณ์ซึ่งไม่สอดคล้องกับการนับคลื่นหรือการวิเคราะห์ทางเทคนิค อย่างไรก็ตาม สถานการณ์ปัจจุบันยังคงเกี่ยวพันในเวลานี้ และทรัมป์ยังคงทำทุกวิถีทางเพื่อกดดันความต้องการสำหรับดอลลาร์สหรัฐ เป้าหมายสำหรับคลื่นขาขึ้นที่ 3 อยู่ที่ประมาณ 1.3708 ซึ่งสอดคล้องกับ Fibonacci 200.0% ของคลื่นที่ 2 ทั่วโลกที่สันนิษฐานไว้ ดังนั้นฉันพิจารณาการถือครองตำแหน่งยาว เนื่องจากตลาดยังไม่แสดงความเต็มใจที่จะกลับแนวโน้ม
หลักการพื้นฐานของการวิเคราะห์ของฉัน:
- โครงสร้างคลื่นควรเรียบง่ายและเข้าใจง่าย โครงสร้างที่ซับซ้อนจะยากต่อการซื้อขายและมักนำไปสู่การเปลี่ยนแปลง
- หากไม่มีความมั่นใจในสภาพตลาด ควรงดเว้นการซื้อขาย
- ความมั่นใจ 100% ในทิศทางของตลาดไม่มีอยู่จริงและจะไม่มีทางเกิดขึ้น จำไว้เสมอว่าต้องใช้คำสั่ง Stop Loss
- การวิเคราะห์คลื่นสามารถรวมเข้ากับรูปแบบการวิเคราะห์และกลยุทธ์การซื้อขายอื่นๆ ได้
