การนับคลื่น Elliott wave บนกราฟ 4 ชั่วโมงของคู่เงิน EUR/USD มีความซับซ้อนมากขึ้น บนกรอบเวลาที่สูงกว่า (กราฟล่าง) ช่วงแนวโน้มขาลงได้พัฒนาเป็นโครงสร้างห้าคลื่นในรูปแบบ A-B-C-D-E ซึ่งอาจเสร็จสมบูรณ์ได้ทุกเมื่อ เพราะในตอนนี้ดูมีพัฒนาการค่อนข้างครบถ้วนแล้ว คลื่นย่อยภายในช่วงนี้มีขนาดใกล้เคียงกันทั้งหมด ผมจึงมองว่าเป็นโครงสร้างแบบ corrective หากสมมติฐานนี้ถูกต้อง เมื่อโครงสร้างนี้จบลง ช่วงแนวโน้มขาขึ้นแบบ impulsive ใหม่จะเริ่มต้น โดยมีเป้าหมายอยู่สูงกว่าระดับ 1.2000 อย่างมีนัยสำคัญ
บนกรอบเวลาที่ต่ำกว่า (กราฟบน) ลำดับคลื่นแบบ impulsive ยังอยู่ระหว่างการพัฒนา ซึ่งอาจเป็นส่วนหนึ่งของคลื่น E บนกรอบเวลาที่สูงกว่า หากเป็นเช่นนั้น ไม่ว่าดอลลาร์จะแข็งค่ารุนแรงเพียงใด การแข็งค่าครั้งนี้ก็กำลังเข้าใกล้จุดสิ้นสุด คลื่น 5 ของคลื่น E ที่คาดการณ์ไว้ อาจเสร็จสิ้นแล้วหรือใกล้จะเสร็จสิ้น ไม่ว่าจะในกรณีใด โครงสร้างคลื่นปัจจุบันบ่งชี้ว่าลำดับคลื่นขาลงกำลังเข้าใกล้จุดจบทั้งในสองกรอบเวลา ข่าวสารพื้นฐานและการเปลี่ยนแปลงอย่างฉับพลันของมุมมองตลาดได้จุดชนวนให้เกิดการแข็งค่าของสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐอย่างรุนแรง แต่ในตอนนี้ แทบไม่เหลือปัจจัยสนับสนุนสำหรับการแข็งค่าต่อไปของดอลลาร์มากนัก
Donald Trump แพ้แล้ว
อัตราแลกเปลี่ยน EUR/USD ปรับตัวขึ้น 65 จุดเบสিসในวันพุธ เหตุการณ์สำคัญของวันนี้ที่หลีกเลี่ยงไม่ได้คือการเลือกตั้งสหรัฐฯ หรือให้แม่นยำกว่านั้นคือผลเบื้องต้นของการเลือกตั้ง ช่วงเช้ามืดเริ่มเห็นได้ชัดว่า Democrat จะได้ครองเสียงข้างมากในทั้งสองสภา เนื่องจากผลการนับคะแนนออกมาขาดลอย Republican สูญเสียการครองเสียงข้างมากในทั้งสองสภา ซึ่งอาจจำกัดความสามารถของ Donald Trump ในการเดินหน้าวาระนโยบายของตนโดยปราศจากการสนับสนุนจากสภาคองเกรส และเพิ่มโอกาสในการถูกยื่นถอดถอนอีกครั้ง ซึ่งจะนับเป็นครั้งที่สาม ไม่ว่าอย่างไร วาระการดำรงตำแหน่งของเขาก็น่าจะเป็นหนึ่งในบทสำคัญของประวัติศาสตร์การเมืองสหรัฐฯ
อย่างไรก็ตาม เราไม่ควรให้ความสนใจทั้งหมดไปอยู่ที่การเลือกตั้งสหรัฐฯ เพียงอย่างเดียว Congress ชุดใหม่จะไม่เปิดประชุมจนกว่าจะถึงวันที่ 3 มกราคม ดังนั้นไม่น่าจะมีการเปลี่ยนแปลงด้านนโยบายเศรษฐกิจหรือการเมืองใด ๆ ก่อนปี 2027 และก่อนถึงปี 2027 Trump อาจยังมีเวลาเริ่มต้นทำสงครามกับอิหร่านต่อ หรือจุดชนวนความขัดแย้งอื่น ๆ อีกสักสองสามครั้ง ดังนั้นจึงเร็วเกินไปอย่างชัดเจนที่จะเฉลิมฉลองกับความพ่ายแพ้ในการเลือกตั้งของ Trump
อย่างไรก็ดี ตลาดเงินตราได้แสดงให้เห็นในวันนี้ว่ากำลังคาดการณ์ถึงการชะลอตัวของภาวะเศรษฐกิจในสหรัฐฯ โดยรวมแล้ว Democrat มักมีแนวโน้มบริหารการคลังอย่างระมัดระวังมากกว่า และไม่เต็มใจปล่อยให้หนี้สาธารณะเพิ่มขึ้นอย่างไร้ขีดจำกัดเพียงเพื่อประคองการเติบโตของเศรษฐกิจ ผลที่ตามมา คือการเติบโตทางเศรษฐกิจอาจชะลอตัวลงอย่างมีนัยสำคัญภายใต้สภาคองเกรสที่ Democrat ครองเสียงข้างมาก
สหภาพยุโรปยังได้เผยแพร่รายงานเงินเฟ้อเดือนตุลาคมในวันนี้ ซึ่งตามคาดอยู่ที่ระดับ 4% เงินเฟ้อพื้นฐาน (core inflation) ก็ออกมาตามคาดเช่นกันที่ 2.5% อย่างไรก็ตาม ผมไม่อาจมองข้ามข้อเท็จจริงที่ว่าเงินเฟ้อในสหภาพยุโรปยังคงเร่งตัวขึ้นแม้มีการเข้มงวดนโยบายการเงินไปแล้วสองรอบ ดังนั้น ECB มีแนวโน้มสูงที่จะต้องดำเนินการเข้มงวดรอบที่สามและอาจถึงรอบที่สี่ ตลาดแทบไม่ตอบสนองต่อการเข้มงวดสองรอบแรก แต่บางทีอาจเริ่มให้ความสนใจกับการเข้มงวดเพิ่มเติม ยูโรยังคงเคลื่อนไหวใกล้ระดับต่ำสุด แต่จากการนับคลื่นในตอนนี้ ทิศทางที่มองเห็นได้มีเพียงด้านบนเท่านั้น ด้วยเหตุนี้ ผมยังคงมองว่าฉากทัศน์ที่มีความเป็นไปได้สูงที่สุดคือการเริ่มต้นพัฒนาช่วงแนวโน้มขาขึ้นรอบใหม่
ข้อสรุปทั่วไป
จากการวิเคราะห์ EUR/USD ของผม ผมสรุปได้ว่าคู่เงินยังคงเคลื่อนไหวอยู่ภายในช่วงแนวโน้มแบบ corrective ขนาดใหญ่ในโครงสร้าง A-B-C-D-E อย่างไรก็ตาม โครงสร้างนี้ดูมีพัฒนาการครบถ้วนและอาจถือว่าเสร็จสมบูรณ์แล้ว ในมุมมองของผม ขณะนี้เป็นช่วงเวลาที่เหมาะสมไม่เพียงแต่จะพิจารณาเข้าซื้อสกุลเงินยุโรปเท่านั้น แต่ยังรวมถึงการคาดการณ์ถึงการพัฒนาของช่วงแนวโน้มขาขึ้นเต็มรูปแบบอีกด้วย ตามกรอบเวลาที่สูงกว่า คู่เงินนี้ควรถูกคาดหวังให้ปรับตัวขึ้นอย่างน้อยถึงบริเวณ 1.1700–1.1800 ความพยายามที่ล้มเหลวในการทะลุแนวต้านบริเวณ 1.1126 ซึ่งสอดคล้องกับระดับ Fibonacci retracement 50.0% (กราฟล่าง กรอบเวลาที่สูงกว่า) ก็เป็นสัญญาณเช่นกันว่าตลาดอาจพร้อมจะขยับตัวขึ้นต่อ
กรอบเวลาที่สูงกว่าแสดงให้เห็นช่วงแนวโน้มขาลงที่มีรูปแบบเป็นโครงสร้าง A-B-C-D-E โครงสร้างคลื่นย่อยภายในคลื่น E ได้พัฒนาขึ้นเป็นรูปแบบคลื่นแบบ impulsive ห้าคลื่น แต่ก็อาจเสร็จสมบูรณ์แล้ว หากสมมติฐานนี้ถูกต้อง ช่วงแนวโน้มขาขึ้นรอบใหม่จะเริ่มพัฒนา
หลักสำคัญของการวิเคราะห์ของผม
1. โครงสร้างคลื่นควรเรียบง่ายและเข้าใจได้ง่าย โครงสร้างที่ซับซ้อนมากเกินไปมักเทรดได้ยาก และมักเป็นสัญญาณของความเป็นไปได้ที่จะเกิดการเปลี่ยนแปลงในตลาด
2. หากคุณไม่แน่ใจว่ากำลังเกิดอะไรขึ้นในตลาด ควรหลีกเลี่ยงการเข้าเทรด
3. จะไม่มีทางมีความแน่นอน 100% เกี่ยวกับทิศทางการเคลื่อนไหวของตลาด อย่าลืมใช้คำสั่งป้องกันความเสี่ยง Stop Loss เสมอ
4. การวิเคราะห์คลื่น Elliott wave สามารถผสมผสานกับการวิเคราะห์ประเภทอื่นและกลยุทธ์การเทรดรูปแบบอื่นได้
