Údaje o inflaci mohou vyvolat růst na Wall Street, jak naznačují futures na hlavní americké indexy, které naznačují mírný nárůst, protože obchodníci po dlouhé velikonoční přestávce obnovují práci.
Obchodníci mají konečně možnost reagovat na klíčové údaje o inflaci spotřebitelských cen v USA, které byly zveřejněny během uzavření trhů na Velký pátek. Zpráva ministerstva obchodu ukázala mírně nižší než předpokládaný růst spotřebitelských cen, zatímco meziroční tempo růstu se vyrovnalo očekávání.
Spotřebitelské ceny zaznamenaly v únoru nárůst o 0,3 % po revidovaném lednovém vzestupu o 0,4 %. To bylo mírně v rozporu s předpovědí ekonomů, kteří předpokládali postup o 0,4 % oproti původně uváděnému růstu o 0,3 % v předchozím měsíci.
Kromě toho zpráva odhalila, že meziroční tempo růstu spotřebitelských cen se v únoru mírně zvýšilo na 2,5 % z lednových 2,4 %, což splnilo očekávání.
Bez započtení cen potravin a energií se jádrové spotřebitelské ceny v únoru zvýšily o 0,3 % po vzestupně revidovaném zvýšení o 0,5 % v lednu, což odpovídalo očekávání. Meziroční tempo růstu jádrových spotřebitelských cen v únoru zpomalilo na 2,8 %, což je méně než nahoru revidovaná hodnota 2,9 % v lednu.
Tyto údaje o inflaci, které Federální rezervní systém upřednostňuje, byly zahrnuty do únorové zprávy ministerstva obchodu o osobních příjmech a výdajích. Podle Jeffreyho Roache, hlavního ekonoma společnosti LPL Financial, by tyto údaje měly poskytnout přesvědčivé důvody pro to, aby Fed na svém červnovém zasedání zahájil proces normalizace sazeb.
Koncem středeční seance trh zaznamenal silný růstový pohyb, ale během čtvrtečního obchodování akcie obecně postrádaly směr. Přesto indexy Dow a S&P 500 dosáhly nových rekordních zavíracích maxim. Zatímco Nasdaq mírně klesl, Dow a S&P 500 těsně posílily.
Za celý sváteční zkrácený týden se indexy Dow a S&P 500 posunuly vpřed, ale Nasdaq mírně klesl. Obchodníci zřejmě váhali s velkými pohyby před očekávanou zprávou ministerstva obchodu o osobních příjmech a výdajích, která obsahuje údaje o inflaci preferované Federálním rezervním systémem.
Předseda Fedu Jerome Powell se během prázdnin zúčastní moderované diskuse na konferenci Federální rezervní banky v San Francisku o makroekonomice a měnové politice.
Pozornost se soustředí především na páteční údaje o inflaci, zatímco ostatní prezentované údaje o americké ekonomice jsou většinou opomíjeny. Bylo oznámeno, že počet prvních žádostí o podporu v nezaměstnanosti v USA se v týdnu končícím 23. března nečekaně snížil.
Americká ekonomika údajně ve čtvrtém čtvrtletí 2023 rostla více, než se původně odhadovalo, jak ukázaly revidované údaje. Zpráva Národní asociace realitních kanceláří rovněž naznačila výrazné oživení v únorových prodejích nevyřízených domů.
Překvapivý obrat přinesly údaje Michiganské univerzity, které odhalily nečekaný nárůst spotřebitelského sentimentu v USA za březen. Index spotřebitelského sentimentu za tento měsíc byl revidován na 79,4 bodu z původních 76,5 bodu. To je výrazně vyšší hodnota než konečný údaj za únor, který činil 76,9 bodu.
Většina hlavních sektorů vykázala minimální pohyby, což odráží celkově nevýraznou výkonnost širších trhů. Akcie zlata však zaznamenaly výrazný růst oproti předchozímu dni, což vedlo k růstu indexu NYSE Arca Gold Bugs o 2,8 %. Tento nárůst se shodoval s prudkým růstem cen zlata.
Značné posílení bylo zaznamenáno také mezi akciemi producentů ropy, na což měl vliv prudký nárůst cen ropy. To vedlo k růstu indexu NYSE Arca Oil o 1,4 %. Výrazně posílily také akcie v oblasti bydlení, dopravy a zemního plynu. Na druhé straně akcie biotechnologií vykazovaly určité oslabení.
Pokud jde o ostatní trhy, futures na ropu po výrazném růstu na 83,17 USD za barel mírně poklesly na 82,87 USD za barel. Naopak futures na zlato vyskočily na 2 268,90 USD za unci. Co se týče měnového vývoje, americký dolar se vůči jenu a euru držel na mírně stabilní úrovni.
Asijské akciové trhy se prezentovaly různorodou výkonností v důsledku řídkého svátečního obchodování. Naděje na možné červnové snížení úrokových sazeb Federálním rezervním systémem, podpořené měkkými údaji o inflaci v USA, však udržovaly dolar na stabilní úrovni.
Podle cenového indexu výdajů na osobní spotřebu (PCE) došlo v únoru 2024 v USA k mírnému zvýšení inflace, zatímco spotřebitelské výdaje se ukázaly jako odolné. Předseda Fedu Jerome Powell poznamenal, že jde o žádoucí údaje o inflaci, a zároveň uznal rizika zachování stávajících úrokových sazeb.
Obchodování se zlatem dosáhlo historického maxima, zatímco ceny ropy zaznamenaly mírný nárůst v důsledku očekávání přísnější nabídky ze strany OPEC+ a útoků na ruské rafinerie.
V Číně vzrostl šanghajský kompozitní index o 1,2 % v návaznosti na expanzi výrobní aktivity. Japonské trhy však utrpěly ztrátu, která vedla k dvoutýdennímu minimu v důsledku posilujícího jenu. Pozoruhodné je, že jihokorejské trhy zůstaly relativně beze změny.
Evropské trhy byly na Velikonoční pondělí zavřené.
Institut pro řízení dodávek by měl zveřejnit svou zprávu o výrobní aktivitě v březnu. Očekává se mírný nárůst na 48,4 bodu z únorových 47,8 bodu, což vzhledem k hodnotě pod 50 bodů naznačuje kontrakci.
V 10:00 SEČ zveřejní ministerstvo obchodu údaje o únorových výdajích ve stavebnictví. Po mírném poklesu o 0,2 % v lednu se v únoru předpokládá oživení výdajů o 0,6 %.
Z dalších událostí se očekává, že guvernérka Federálního rezervního systému Lisa Cooková přednese svůj projev na slavnostním předávání cen za celoživotní dílo. Akci, která je stanovena na 18:50 SEČ, pořádá Cookovo centrum na Dukeově univerzitě.
Obrátíme-li pozornost k akciovému trhu, akcie společnosti 3M (MMM) pravděpodobně zažijí prudký růst. Stane se tak po úspěšném rozdělení a uvedení společnosti Solventum Corporation, nezávislého subjektu, který byl původně součástí zdravotnické jednotky 3M.
V technologickém průmyslu se předpokládá, že Micron Technology (MU), výrobce polovodičů, zaznamená růst počáteční ceny svých akcií. Tento býčí výhled vyplývá z rozhodnutí Bank of America zvýšit odhad ceny akcií společnosti Micron ze 120 na 144 USD.
Naopak akcie společnosti MicroStrategy (MSTR) by mohly zaznamenat pokles. Stalo se tak poté, co výkonný předseda společnosti Michael Saylor údajně v minulém týdnu vyřadil přibližně 4 000 akcií podniku.
