Kontrakty terminowe na europejskie akcje wzrosły, a kontrakty terminowe na indeksy amerykańskie i azjatyckie spadły, ponieważ inwestorzy pozostają zaniepokojeni jastrzębimi oświadczeniami przedstawicieli banków centralnych. Kontrakty terminowe na S&P 500 i Nasdaq 100 spadły o co najmniej 0,2% każdy.
Presja na rynki utrzymuje się również przed raportami na temat głównego wskaźnika wydatków na konsumpcję osobistą i zmiany poziomu wydatków ludności – wskaźników preferowanych przez Rezerwę Federalną do określania realnej inflacji. Oczywiście inwestorzy nadal zmagają się ze złożoną sytuacją inwestycyjną w okresie zaostrzonej polityki pieniężnej. Spowolnienie gospodarcze i negatywny wpływ na wyniki przedsiębiorstw zwiększają ryzyko związane z ciągłą walką banków centralnych z inflacją.
Rosnące napięcia z pewnością zwiększają popyt na bezpieczne aktywa, do których należą amerykańskie obligacje skarbowe, jednak wraz z jastrzębim odwróceniem Fed, rentowności w długich obligacjach nadal rosną.
Jak zauważyłem powyżej, europejski wskaźnik Stoxx 600 rośnie drugi dzień z rzędu, prawie rekompensując swoje tygodniowe straty, ponieważ inwestorzy nadal bardziej preferują europejskie akcje o dobrej stopie dywidendy niż amerykańskie lub chińskie, w których dominują akcje wzrostowe. Firmy energetyczne i budowlane były najlepszymi grupami branżowymi w indeksie.
Jeśli chodzi o chiński rynek akcji, presja wzrosła po spadku akcji NetEase Inc. ze względu na słaby raport korporacyjny. Akcje Alibaba Group Holding Ltd. spadły, ponieważ analitycy zachowują ostrożność co do perspektyw wzrostu sprzedaży.
Jeśli chodzi o towary, ropa naftowa kontynuowała wzrost w czwartek, przerywając najdłuższą passę strat od grudnia w związku z silniejszymi walutami surowcowymi i oznakami apetytu na ryzyko.
Bitcoin ustabilizował się nieco po spadku, ale sytuacja pozostaje pod kontrolą sprzedawców.
Jeśli chodzi o sytuację techniczną na indeksie S&P500, presja na ryzykowne aktywa nieco spadła, ale nie doprowadziło to do odwrócenia spadkowego trendu. Indeks może się odbić tylko wtedy, gdy byki zdołają dziś umocnić się powyżej poziomu 4010 USD, który znajduje się niedaleko poziomu 4038 USD. Równie priorytetowym zadaniem byków będzie utrzymanie poziomu 4064 USD, co powstrzyma bessę. Dopiero potem możemy spodziewać się pewniejszego wzrostu, licząc na umocnienie się instrumentu handlowego na poziomie 4091 USD. W przypadku dalszego ruchu spadku i silnych danych z rynku nieruchomości, a także braku popytu, kupujący najprawdopodobniej uaktywnią się w okolicy poziomu 3983 USD. Jego przebicie szybko zepchnie instrument handlowy do 3960 USD i otworzy drogę do 3923 USD.
