Analiza EUR/USD 5M
EUR/USD a trecut printr-o perioadă de volatilitate scăzută. Nu au existat rapoarte economice nici în SUA, nici în Zona Euro, dar nimeni nu ar putea numi discursul Șefului Rezervelor Federale, Jerome Powell, în Congresul SUA, un „eveniment secundar”. De fapt, Powell nu a oferit prea multe informații. El a repetat pur și simplu ceea ce piața știa deja de mult timp, de data aceasta în fața congresmenilor. Textul discursului său a fost publicat pe site-ul Fed cu câteva ore înainte de discursul propriu-zis în Congres. Așa cum putem vedea din imaginea tehnică, piața nu a reacționat la un nou set de afirmații de genul „trebuie să așteptăm”, „avem nevoie de mai multe dovezi privind încetinirea inflației” și așa mai departe.
În opinia noastră, retorica generală a lui Powell este șoim pentru că Fed continuă să mențină o poziție monetară în timp ce piața așteaptă prima reducere a ratei de dobândă de jumătate de an. Cu toate acestea, piața în sine pare să nu recunoască propria sa eroare. Potrivit FedWatch, probabilitatea unei reduceri a ratei de dobândă în septembrie este de peste 70%. Nu înțelegem deloc de unde provine această convingere atât de mare în relaxarea politicii la începutul toamnei. Reamintim că majoritatea experților așteptau o reducere a ratei încă din martie, iar atunci probabilitatea unei reduceri era de asemenea ridicată. Chiar dacă inflația scade joi la 3,1%, așa cum se prevede, nu va fi suficient pentru a începe relaxarea politicii.
Nu au existat semnale de tranzacționare marți. Prețul a scăzut treptat pe parcursul zilei de la nivelul de 1.0836 la nivelul de 1.0797 și niciunul dintre aceste niveluri nu a fost complet explorat. Pozițiile short erau posibile, dar numai dacă au fost deschise luni, însă chiar și atunci, nu a existat un recul clar de la nivelul 1.0836. Trebuie menționat că, în condiții de volatilitate scăzută, orice niveluri și orice semnale de tranzacționare nu vor aduce profituri semnificative. Pur și simplu nu există mișcări pe piață.
Raport COT:
Ultimul raport COT este datat 25 iunie. Poziția netă a traderilor necomerciali a rămas optimistă de multă vreme și continuă să fie astfel. Încercarea urșilor de a dobândi dominația a eșuat lamentabil. Poziția netă a traderilor necomerciali (linia roșie) a scăzut în ultimele luni, în timp ce cea a traderilor comerciali (linia albastră) a crescut. În prezent, acestea sunt aproximativ egale, indicând o nouă încercare a urșilor de a prelua inițiativa.
Nu vedem niciun factor fundamental care să susțină forța euro pe termen lung, în timp ce analiza tehnică sugerează, de asemenea, o continuare a trendului descendent. Trei linii de trend descendent pe graficul săptămânal sugerează că există șanse bune de continuare a scăderii. În orice caz, trendul descendent nu este rupt.
În prezent, liniile roșie și albastră se apropie una de cealaltă, ceea ce indică o acumulare de poziții scurte pe euro. În ultima săptămână raportată, numărul de poziții lungi pentru grupul necomercial a scăzut cu 4.100, în timp ce numărul de poziții scurte a crescut cu 12.300. Ca urmare, poziția netă a scăzut cu 16.400. Conform rapoartelor COT, euro încă are un potențial semnificativ de scădere.
Analiza EUR/USD 1H
Pe graficul de 1 oră, EUR/USD nu a reușit să spargă zona 1.0658-1.0669 și a decis să formeze un nou trend ascendent. În prezent, avem o linie de trend ascendentă, deasupra căreia trendul ascendent persistă. Acesta s-ar putea încheia săptămâna aceasta, dar va dura cel puțin câteva zile până când prețul va scădea până la linia de trend. Nu este posibil să confirmăm sfârșitul trendului ascendent fără a sparge această linie și liniile indicatorului Ichimoku. În plus, raportul privind inflația din SUA ar putea pune presiune asupra dolarului.
Pe 10 iulie, evidențiem următoarele niveluri pentru tranzacționare: 1.0530, 1.0581, 1.0658-1.0669, 1.0757, 1.0797, 1.0843, 1.0889, 1.0935, 1.1006, 1.1092, precum și linia Senkou Span B (1.0742) și linia Kijun-sen (1.0811). Liniile indicatorului Ichimoku se pot deplasa în timpul zilei, așa că acest aspect trebuie luat în considerare la identificarea semnalelor de tranzacționare. Nu uitați să stabiliți un Stop Loss la pragul de breakeven dacă prețul s-a mișcat în direcția dorită cu 15 pips. Acest lucru vă va proteja împotriva pierderilor potențiale dacă semnalul se dovedește a fi fals.
A doua rundă de mărturii ale lui Powell este programată pentru miercuri. Teoretic, acest eveniment ar putea provoca o reacție pe piață, dar ieri nu am auzit nimic interesant de la Powell. Prin urmare, este puțin probabil să ne așteptăm la declarații semnificative din partea lui astăzi.
Descrierea graficului:
Nivelurile de suport și rezistență sunt linii roșii groase în apropierea cărora trendul se poate încheia. Acestea nu oferă semnale de tranzacționare;
Liniile Kijun-sen și Senkou Span B sunt liniile indicatorului Ichimoku, trasate pe timeframe-ul de 1 oră din cel de 4 ore. Acestea oferă semnale de tranzacționare;
Nivelurile extreme sunt linii roșii subțiri de la care prețul s-a întors anterior. Acestea oferă semnale de tranzacționare;
Liniile galbene sunt linii de trend, canale de trend și orice alte forme tehnice;
Indicatorul 1 de pe graficele COT este dimensiunea poziției nete pentru fiecare categorie de traderi;
