Vineri, perechea EUR/USD a tranzacționat toată ziua în intervalul 1.0917 – 1.0929 cu activitate minimă. Luni, activitatea traderilor rămâne minimă, așa că nu mă grăbesc să trag concluzii sau să emit semnale de tranzacționare. Consolidarea sub zona 1.0917 – 1.0929 ar putea semnala poziții de vânzare țintind nivelul corectiv de 38.2% la 1.0879, dar probabilitatea unei mișcări puternice astăzi este extrem de scăzută.
Modelul de valuri a devenit ușor mai complex, dar în ansamblu nu este problematic. Ultima undă completă în jos nu a spart minimul undei anterioare, iar ultima undă în sus a spart vârful din 16 iulie. Prin urmare, trendul "bullish" este încă intact. Pentru ca acest trend să fie anulat, urșii trebuie acum să spargă minimul ultimei unde în jos, care se află în jurul nivelului 1.0778. Ideal, ar trebui să-și asigure o poziție sub zona importantă 1.0781 – 1.0799, care servește drept cel mai puternic suport.
Vineri, știrile nu au generat niciun interes printre traderi. Aceștia au aflat că inflația în Germania a crescut la 2,3% în iulie, ceea ce este puțin probabil să influențeze deciziile viitoare ale BCE. Creșterea prețurilor de consum în a doua lună de vară a fost nesemnificativă. Inflația europeană a crescut, de asemenea, ușor în iulie, dar acest lucru era deja cunoscut săptămâna trecută. Astfel, este posibil ca traderii să fi deja luat în considerare această informație. Săptămâna aceasta, ei vor acorda atenție raportului privind inflația în SUA, care este de o importanță mult mai mare pentru perechea EUR/USD. În prezent, piața se așteaptă ca relaxarea politicii monetare să înceapă în septembrie. Pentru ca încrederea în această așteptare să crească, inflația din SUA trebuie să încetinească în iulie. Prognoza sugerează o scădere la 2.9%, dar cred că acest lucru este prea puțin pentru ca Fed să ia măsuri active la următoarea ședință. Cu toate acestea, dacă cifra reală a inflației va fi mai mică decât cea așteptată, taurii de pe EUR/USD ar putea câștiga noi forțe. Raportul privind inflația este așteptat miercuri.
Pe graficul de 4 ore, perechea a revenit de la nivelul corectiv de 23,6% la 1.0977 și s-a inversat în favoarea dolarului american. Prin urmare, scăderea cotațiilor poate continua către nivelul Fibonacci de 38,2% la 1.0876. Consolidarea peste nivelul de 1.0977 ar crește probabilitatea unei creșteri continue către următorul nivel corectiv de 0,0% la 1.1139. Astăzi, nu se observă divergențe semnificative în niciun indicator.
Raportul Commitments of Traders (COT):
În ultima săptămână de raportare, speculatorii au deschis 2.793 poziții long și au închis 12.988 poziții short. Sentimentul pieței din partea grupului „Non-commercial” a devenit „bearish” în urmă cu câteva luni, dar în prezent, taurii domină din nou. Numărul total de poziții long deținute de speculatori este acum de 186.000, iar cel de poziții short este de 152.000.
Totuși, cred că situația va continua să se schimbe în favoarea urșilor. Nu văd motive pe termen lung pentru a cumpăra euro, deoarece BCE a început să relaxeze politica monetară, ceea ce va reduce randamentele depozitelor bancare și ale obligațiunilor guvernamentale. În Statele Unite, însă, acestea vor rămâne la un nivel ridicat cel puțin până în septembrie, făcând dolarul mai atractiv pentru investitori. Potențialul de declin al euro pare substanțial. Totuși, este important să considerăm analiza tehnică, care în prezent nu indică o scădere semnificativă a euro, precum și contextul informațional.
Calendarul știrilor pentru SUA și Zona Euro:
Calendarul evenimentelor economice pentru 12 august nu conține intrări interesante. Impactul contextului informațional asupra sentimentului traderilor pentru restul zilei va fi absent.
Prognoză EUR/USD și sfaturi de tranzacționare:
O poziție de vânzare poate fi considerată cu un obiectiv la 1.0879 pe graficul orar dacă consolidarea are loc sub zona de suport la 1.0917 – 1.0929. Cumpărarea va fi posibilă dacă perechea se consolidează deasupra zonei de suport la 1.0917 – 1.0929 pe graficul orar, cu un obiectiv la 1.1008. În ambele cazuri, nu ar trebui să ne așteptăm la o creștere sau scădere semnificativă astăzi.
Nivelurile Fibonacci sunt trasate de la 1.0668 – 1.1008 pe graficul orar și de la 1.0450 – 1.1139 pe graficul de 4 ore.
