Vineri, perechea EUR/USD s-a consolidat deasupra zonei de rezistență de 1.1070-1.1081, permițând posibilitatea unei creșteri continue spre următorul nivel Fibonacci de 200.0% la 1.1165. O consolidare sub zona 1.1070-1.1081 ar favoriza dolarul american și ar susține o scădere suplimentară spre nivelul corectiv de 127.2% la 1.0984. În prezent, consider că probabilitatea de creștere și scădere este echilibrată, deoarece nici taurii, nici urșii nu au avut un avantaj decisiv în ultimele săptămâni.
Situația undelor a devenit puțin mai complexă, dar rămâne per total de înțeles. Ultima undă descendentă a spart minimul undei anterioare, în timp ce ultima undă ascendentă nu a reușit să spargă maximul din 26 august. Prin urmare, tendința "bullish" s-a inversat acum, iar o tendință "bearish" a început să se formeze. Această tendință poate fi de scurtă durată, dar pentru a se inversa, prețul trebuie să închidă peste ultimul vârf din 6 septembrie la 1.1152. Până atunci, rămân concentrat pe vânzarea perechii.
Background-ul știrilor de vineri a fost slab, iar activitatea traderilor a fost foarte scăzută. Traderii au fost prudenți înainte de două ședințe ale băncilor centrale, care au urmat după întâlnirea ECB. În opinia mea, creșterea euro de joi și vineri a fost neașteptată, deoarece ședința ECB a dus la o relaxare a politicii monetare și la anunțarea unor noi scăderi ale ratei dobânzii. Prin urmare, la începutul noii săptămâni, mă aștept ca perechea să scadă, în ciuda consolidării peste zona 1.1070–1.1081. Totuși, începând de miercuri, situația se poate schimba pe măsură ce background-ul știrilor devine mai influent. Este general așteptat ca FOMC să reducă rata dobânzii, marcând începutul unei relaxări a politicii monetare. Piața a avut suficient timp să se pregătească pentru aceasta, dar este pregătită pentru o reducere de 0,50% a ratei? Aș spune că o scădere a dolarului în a doua jumătate a săptămânii este foarte probabilă, dar nu garantată. Traderii se confruntă cu o săptămână crucială, semnificativă și provocatoare.
Pe graficul de 4 ore, perechea a revenit de la nivelul corectiv de 76,4% la 1.1013 și s-a întors în favoarea euro. Indicatorul CCI arată semne de "divergență bearish", sugerând o posibilă inversare în favoarea dolarului și o revenire la nivelul de 1.1013. După ședința BCE, sunt și mai puțin convins de creșterea euro. O revenire de la nivelul de 1.1139 va indica, de asemenea, reluarea declinului.
Raportul Commitment of Traders (COT):
În ultima săptămână raportată, speculatorii au închis 23.148 de poziții long și 4.563 de poziții short. Sentimentul grupului "Non-commercial" a devenit "bearish" cu câteva luni în urmă, dar tauri au început din nou să domine. Numărul total de poziții long deținute de speculatori este acum de 193.000, în timp ce pozițiile short totalizează doar 111.000.
Încă cred că situația va continua să se schimbe în favoarea urșilor. Nu văd motive pe termen lung pentru a cumpăra euro. Aș dori, de asemenea, să notez că reducerea ratei FOMC din septembrie este deja inclusă în preț cu o probabilitate foarte mare. Potențialul de declin al euro rămâne semnificativ. Totuși, este important să ne amintim de analiza grafică, care în prezent nu ne permite să prezicem cu încredere o scădere puternică a euro, precum și de contextul de știri, care perturbă frecvent mișcările dolarului.
Calendarul de știri pentru SUA și zona euro:
Pe 16 septembrie, calendarul economic nu conține evenimente notabile. Impactul contextului de știri asupra sentimentului traderilor va fi absent astăzi.
Previziuni și sfaturi de tranzacționare pentru EUR/USD:
Noi vânzări ale perechii sunt posibile pe graficul orar dacă se închide sub zona 1.1070–1.1081, cu un obiectiv de 1.0984. Totuși, nu aș recomanda cumpărarea perechii, deoarece creșterea euro pe fondul relaxării politicii monetare a BCE pare nejustificată. Cu toate acestea, pe măsură ce săptămâna progresează, pot apărea factori de susținere pentru tauri.
Nivele Fibonacci sunt desenate de la 1.0917 la 1.0668 pe graficul orar și de la 1.1139 la 1.0603 pe graficul de 4 ore.
