Joi, perechea EUR/USD și-a continuat revenirea după scăderea de miercuri și a ajuns în zona de rezistență de 1.0781–1.0797. O respingere din această zonă ar favoriza dolarul american și ar semnala reluarea scăderii spre nivelul corectiv de 261.8% la 1.0662. O închidere mai puternică peste zona 1.0781–1.0797 comparativ cu cea de ieri ar crește probabilitatea ca euro să continue să crească spre nivelul de 161.8% Fibonacci la 1.0873.
Structura undei este simplă. Ultima undă ascendentă completă nu a reușit să depășească maximul undei anterioare, în timp ce noua undă descendentă a reușit cu ușurință să depășească minimul precedent. Acest lucru confirmă continuarea trendului descendent. Formațiunea undei corective este considerată acum completă. Tauri au pierdut complet controlul pieței, iar recâștigarea acestuia va necesita eforturi semnificative, ceea ce pare puțin probabil pe termen scurt.
Contextul de știri de joi a susținut din nou urșii, deși vânzătorii au trebuit să aștepte până seara pentru acest sprijin. Fed a redus rata dobânzii cu încă 0.25%. La prima vedere, aceasta pare a fi o mișcare dovish. Totuși, aceste reduceri graduale ale ratei cu 0.25% sunt deja incluse de mult timp în prețul pe care traderii îl anticipează. O scădere a dolarului putea fi așteptată doar dacă FOMC ar fi decis o reducere de 0.50%.
Jerome Powell a declarat după întâlnire că Fed va continua să se bazeze pe datele economice care vin și ar putea lua în considerare suspendarea reducerilor de rate în decembrie, din cauza unei încetiniri semnificative a inflației. În opinia mea, o pauză în decembrie nu era așteptată de traderi, ceea ce ar putea susține dolarul american. Astfel, mă aștept ca perechea să scadă și mai mult din zona 1.0781–1.0797. Deși dolarul nu s-a întărit ieri, ar putea să o facă astăzi. Trendul descendent persistă, iar taurii au suport informațional extrem de slab.
Pe graficul de 4 ore, perechea a inversat în favoarea dolarului american și s-a consolidat sub nivelul corectiv de 76.4% la 1.0747. Acest lucru sugerează o scădere suplimentară către nivelul corectiv de 100.0% la 1.0603. Nu sunt vizibile divergențe emergente în niciun indicator tehnic astăzi. O închidere repetată sub 1.0747 ar crește probabilitatea unei scăderi.
Raportul angajamentelor traderilor (Commitments of Traders Report, COT)
În ultima săptămână de raportare, speculatorii au deschis 6.154 de poziții long și 27.934 de poziții short. Sentimentul în rândul grupului "Non-commercial" s-a schimbat către unul de tip bearish. Speculatorii dețin acum un total de 159.000 de poziții long și 209.000 de poziții short.
Timp de a opta săptămână consecutivă, investitorii instituționali și-au redus pozițiile în euro. Din punctul meu de vedere, acest lucru indică începutul unui nou trend bearish sau cel puțin o corecție puternică la nivel global. Principalul factor care a determinat anterior declinul dolarului — așteptările privind relaxarea politicii monetare a FOMC — a fost deja prețuit în piață, lăsând pieței mai puține motive să vândă agresiv dolarul. Deși pot apărea noi factori în timp, dolarul american este încă mai probabil să se întărească. Analiza tehnică indică de asemenea începutul unui trend bearish, și mă pregătesc pentru un declin prelungit al perechii EUR/USD.
Calendar Economic pentru SUA și Zona Euro
- SUA: Indicele de Sentiment al Consumatorilor de la Universitatea Michigan (ora 15:00 UTC)
Pe 8 noiembrie, calendarul economic conține un singur eveniment notabil, despre care se așteaptă să aibă un impact limitat asupra pieței.
Prognoză pentru EUR/USD și Recomandări pentru Traderi
Săptămâna aceasta, traderii ar trebui să fie extrem de precauți cu orice tranzacții. Alegerile din SUA și întâlnirea Fed au cauzat o volatilitate ridicată și mișcări imprevizibile. Astăzi, oportunitățile de vânzare pot fi considerate dacă cotațiile resping zona 1.0781–1.0797 pe graficul orar, cu un obiectiv la 1.0662.
Grilele Fibonacci sunt trasate la 1.1003–1.1214 pe graficul orar și 1.0603–1.1214 pe graficul de 4 ore.
