Analiza EUR/USD pe Interval de 5 Minute
Miercuri, perechea EUR/USD și-a continuat declinul. Chiar și scepticii ipotezelor și prognozelor noastre de piață ar putea acum să observe că piața reechilibrează perechea, apropiind-o de valoarea sa corectă. Amintiți-vă că piața a împins euro în sus și dolarul în jos timp de doi ani, fiind ghidată doar de așteptările privind relaxarea viitoare a politicii monetare de către Rezerva Federală. Am avertizat că după 18 septembrie, dolarul ar putea începe un avans puternic și de lungă durată. După cum putem observa, de la data de 18 septembrie, dolarul a crescut continuu — chiar și în zilele când ar fi trebuit, logic, să scadă. De exemplu, declinul de ieri a fost complet ilogic. Singurul raport macroeconomic al zilei — inflația din SUA — a corespuns așteptărilor, ceea ce ar fi trebuit, cel puțin, să evite provocarea unor câștiguri suplimentare ale dolarului. Mai mult, având în vedere faptul că dolarul a crescut în zilele anterioare raportului, s-ar putea presupune că piața a anticipat deja creșterea inflației în SUA.
Dar nu. Dolarul a continuat să crească pur și simplu deoarece anterior scăzuse prea mult și în mod nejustificat. Recunoaștem că alți factori influențează rata dolarului, cum ar fi factorul Trump, potențiala inflație sub Trump și relaxarea monetară a Băncii Centrale Europene, pe care piața anterior le-a ignorat. Totuși, cu greu cineva va nega că acești factori se aliniază convenabil cu creșterea dolarului imediat după prima reducere de rată din partea Fed.
Pe intervalul de timp de 5 minute, perechea ar fi putut forma ieri un semnal perfect de vânzare, dar a ratat nivelul de 1.0658 cu doar trei pips. Totuși, un semnal de vânzare s-a format în apropierea acestui nivel, deoarece am avertizat că declinul ar putea continua chiar fără o revenire precisă la acest nivel. A avut loc o revenire parțială, dar nu una exactă. Ulterior, prețul a atins ținta cea mai apropiată și nu a arătat nicio înclinație pentru o corecție.
Raport COT
Cel mai recent raport Commitments of Traders (COT) este datat 5 noiembrie. Poziția netă a traderilor necomerciali a rămas mult timp bullish, cu urșii nereușind să câștige dominanță. Totuși, acum trei săptămâni, traderii profesioniști și-au crescut semnificativ pozițiile short, transformând poziția netă în negativă pentru prima dată după mult timp. Acest lucru indică faptul că euro este acum vândut mai frecvent decât cumpărat.
Nu vedem în continuare factori fundamentali care să susțină puterea euro, în timp ce analiza tehnică indică o consolidare—a unei piețe plate. Pe intervalul săptămânal, perechea a tranzacționat între 1.0448 și 1.1274 din decembrie 2022, trecând efectiv de la un interval de 7 luni la unul de 20 de luni. O mișcare către 1.0448 rămâne mai probabilă.
În prezent, liniile roșie și albastră s-au intersectat și au inversat pozițiile. În ultima săptămână de raportare, numărul pozițiilor long din grupul necomercial a crescut cu 600, în timp ce pozițiile short au scăzut cu 28.000, rezultând o scădere netă de 27.400. Euro încă are un potențial puternic pentru declinuri suplimentare.
Analiza EUR/USD pe 1 oră
Perechea continuă să formeze un nou trend descendent pe intervalul orar. Nu are rost să discutăm motive fundamentale sau macroeconomice pentru declinul pe termen mediu al dolarului – nu există. Pe termen mediu, nu așteptăm altceva decât o scădere a euro. Zi de zi, devenim tot mai convinși că piața a inclus deja în preț ciclul de relaxare monetară al Fed și acum ia în considerare alte elemente care toate indică într-o singură direcție: creșterea dolarului.
Pentru 14 noiembrie, evidențiem următoarele niveluri de tranzacționare: 1,0485, 1,0533, 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0843, 1,0889, 1,0935 și 1,1006, precum și liniile Senkou Span B (1,0810) și Kijun-sen (1,0691). Liniile indicatorului Ichimoku pot să se schimbe pe parcursul zilei, așa că ține cont de acest lucru când identifici semnalele de tranzacționare. Nu uita să fixezi un Stop Loss la punctul de echilibru dacă prețul se deplasează cu 15 pips în favoarea ta pentru a te proteja împotriva pierderilor potențiale în cazul unui semnal fals.
Joi, președintele Fed, Jerome Powell, este programat să vorbească în S.U.A., în timp ce zona Euro va publica rapoarte privind PIB-ul din T3 și producția industrială. Acestea sunt cele mai semnificative evenimente ale zilei.
Explicații pentru diagramă:
Niveluri de suport și rezistență: linii roșii groase în jurul cărora mișcarea poate să se oprească. Ele nu sunt surse de semnale de tranzacționare.
Liniile Kijun-sen și Senkou Span B: linii ale indicatorului Ichimoku transferate de la intervalul de 4 ore la cel de 1 oră. Acestea sunt linii puternice.
Niveluri extreme: linii roșii subțiri de unde prețul a revenit anterior. Ele sunt surse de semnale de tranzacționare.
Linii galbene: Linii de trend, canale de trend și alte modele tehnice.
Indicatorul 1 pe graficele COT: Dimensiunea poziției nete pentru fiecare categorie de traderi.
