Miercuri, perechea EUR/USD a crescut până la zona de rezistență de 1.0336–1.0346, s-a întors în favoarea dolarului american și a continuat să scadă către nivelul corectiv de 127.2% la 1.0255. Totuși, nu a avut loc nicio revenire. În prezent, perechea este blocată între aceste două zone, fără semnale noi de tranzacționare disponibile.
Structura undei rămâne clară. Ultima undă ascendentă completă nu a reușit să depășească maximul anterior, în timp ce noua undă descendentă a reușit de două ori să spargă minimul anterior. Acest lucru confirmă formarea unui trend descendent, fără semne de finalizare. Pentru o inversare, euro trebuie să crească cu încredere peste 1.0460 și să închidă peste acest nivel.
Miercuri, fundalul fundamental a susținut în principal dolarul. Traderii anticipau ca inflația din SUA să crească pentru a treia lună consecutiv. Când a fost publicat Indicele Prețurilor de Consum (CPI), dolarul a fost inițial sub presiune, dar și-a revenit rapid, deoarece inflația a accelerat într-adevăr la 2,9% pe an. Totuși, piața deja prețuise această cifră, iar inflația de bază a scăzut neașteptat cu 0,1%, luând traderii prin surprindere. Drept urmare, în timp ce dolarul și-a revenit, nu a reușit să declanșeze un nou val de impuls.
Restul săptămânii nu conține rapoarte majore, așa că taurii ar putea încerca să împingă perechea în sus treptat. Totuși, au eșuat să depășească zona 1.0336–1.0346 la prima încercare, iar o a doua încercare ar putea, de asemenea, să eșueze fără un suport fundamental puternic. Cred că trendul descendent rămâne intact, iar scăderi suplimentare ar trebui așteptate. Dolarul deține o poziție mai puternică decât euro, cu inflația în creștere în SUA și inaugurarea iminentă a lui Donald Trump amânând următoarea relaxare monetară a Rezervelor Federale pentru a doua jumătate a anului.
Pe graficul de 4 ore, perechea a revenit la nivelul de 1.0332 și a ricoșat de la acesta. Perechea rămâne în cadrul unui canal descendent, semnalând persistența sentimentului de piață bearish. Acest lucru întărește așteptările pentru o inversare în favoarea dolarului și o continuare a declinului spre 1.0110. Nu sunt vizibile divergențe emergente pe niciun indicator astăzi. O creștere puternică a euro este puțin probabilă înainte de a sparge canalul trendului.
Raportul Commitments of Traders (COT)
În ultima săptămână de raportare, speculatorii au adăugat 9.335 de poziții lungi și 10.392 de contracte scurte. Sentimentul grupului Non-commercial rămâne bearish și continuă să se intensifice, indicând scăderi suplimentare pentru pereche. Numărul total al contractelor lungi este acum de 168.000, în timp ce contractele scurte însumează 238.000.
De 16 săptămâni consecutive, jucătorii majori și-au redus expunerea la euro. Acest lucru indică o tendință bearish indiscutabilă. Deși taurilor li se întâmplă ocazional să domine în anumite săptămâni, acestea sunt excepții mai degrabă decât regula. Principalul factor care a cauzat slăbiciunea dolarului — așteptările de relaxare monetară a Federal Reserve — a fost deja prețuit. Deocamdată, nu există motive convingătoare pentru o vânzare semnificativă a dolarului. Deși astfel de motive ar putea apărea în viitor, continuarea puterii dolarului pare mai probabilă. Analiza tehnică susține, de asemenea, continuarea tendinței bearish pe termen lung, iar eu mă aștept ca perechea EUR/USD să își continue declinul prelungit.
Calendar Economic pentru Zona Euro și SUA:
- Zona Euro: CPI Germania (07:00 UTC)
- SUA: Schimbarea Vânzărilor cu Amănuntul (13:30 UTC)
- SUA: Cereri Inițiale de Șomaj (13:30 UTC)
- SUA: Indicele Philadelphia de Manufactură (13:30 UTC)
Data de 16 ianuarie include câteva evenimente economice remarcabile, deși nu extrem de critice. Se așteaptă ca impactul general al știrilor zilei asupra sentimentului pieței să fie moderat.
Prognoza EUR/USD și Sfaturi de Tranzacționare:
- Vânzări: Pozițiile ar fi putut fi deschise după un rebound din zona 1.0336–1.0346 pe graficul orar, vizând 1.0255 și 1.0154. Tranzacțiile existente pot fi menținute cu un Stop Loss stabilit la break-even.
- Cumpărări: Pozițiile lungi pot fi luate în considerare după rebound din 1.0154 și 1.0110, sau după o închidere confirmată deasupra zonei 1.0336–1.0346.
Niveluri Fibonacci:
- Grafic Orar: 1.0336–1.0630
- Grafic pe 4 Ore: 1.0603–1.1214
