Analiza EUR/USD pe intervale de 5 minute
Perechea valutară EUR/USD a înregistrat o scădere moderată vineri. Așa cum am menționat anterior, euro ar fi putut să piardă mult mai mult din valoare săptămâna trecută; totuși, piața a trecut cu vederea în mare parte datele negative provenite din zona Euro. Credem că, în cele din urmă, participanții la piață vor reveni asupra acestui nou val de negativitate din UE, la fel cum au făcut-o în septembrie 2024 când au recunoscut dezechilibrul semnificativ între politicile monetare ale Băncii Centrale Europene și ale Federal Reserve. Prin urmare, din orice perspectivă, traiectoria euro pare a fi descendentă.
Peisajul macroeconomic local nu poate, de asemenea, să susțină euro. Săptămâna trecută, PIB-ul pentru T4 în UE a fost din nou slab, cu rezultate similare raportate pentru Germania. Practic, toate rapoartele economice din Germania au arătat cifre negative. Vineri, s-a dezvăluit că inflația din Germania a scăzut semnificativ, vânzările cu amănuntul au scăzut, iar rata șomajului a crescut. Având în vedere acești factori, este dificil să ne așteptăm ca euro, care a crescut recent în ultimele trei săptămâni mai ales din motive tehnice, să-și mențină puterea. Nu uitați că BCE a decis să reducă din nou ratele dobânzilor și ar putea să le scadă la 2% până la mijlocul anului 2025. Nu există garanții că relaxarea se va opri aici, mai ales deoarece economia europeană continuă să ofere rezultate „remarcabile”.
Dintre semnalele de tranzacționare de vineri, putem evidenția doar un rebound din intervalul 1.0366-1.0381. După formarea acestui semnal, prețul a crescut cu aproximativ 30-40 de pips, dar a revenit rapid la poziția de început. Drept urmare, deși nu a existat o pierdere pe poziția long, profiturile semnificative din acest semnal au fost de asemenea puțin probabile.
Raport COT
Ultimul raport COT este datat 28 ianuarie. Graficul arată clar că poziția netă a traderilor ne-comerciali a rămas optimistă pentru o perioadă îndelungată; totuși, acum urșii au preluat controlul. Acum două luni, traderii profesioniști au crescut brusc numărul pozițiilor scurte, făcând ca poziția netă să devină negativă pentru prima dată după o perioadă îndelungată. Această schimbare indică faptul că euro este vândut mai frecvent decât este cumpărat.
În prezent, nu există factori fundamentali care să susțină puterea euro. Mișcarea recentă ascendentă a euro pe cadrul de timp săptămânal este abia vizibilă și poate fi văzută doar ca o simplă retragere. Deși perechea ar putea corecta timp de câteva săptămâni, acest lucru nu schimbă trendul descendent de 16 ani.
În prezent, liniile roșie și albastră s-au intersectat și și-au schimbat pozițiile relative, indicând un trend descendent pe piață. În ultima săptămână raportată, numărul pozițiilor lungi din grupul ne-comercial a scăzut cu 14.000, în timp ce pozițiile scurte au scăzut cu 9.900. Drept urmare, poziția netă a scăzut cu alte 4.100 de contracte.
Analiză EUR/USD pe 1 oră
Pe intervalul orar, perechea și-a încheiat trendul ascendent local, iar o nouă linie de trend descendent s-a format. Credem că declinul se va relua pe termen mediu. Fed-ul poate reduce ratele dobânzilor de 1-2 ori în 2025, ceea ce reprezintă o poziție mai dură decât anticipa piața. Acest factor, printre altele, ar trebui să susțină dolarul american în continuare. Atât linia Senkou Span B, cât și linia de trend au fost sparte, indicând faptul că euro este probabil să scadă în săptămâna următoare.
Pentru data de 3 februarie, evidențiem următoarele niveluri de tranzacționare: 1.0124, 1.0195, 1.0269, 1.0340-1.0366, 1.0461, 1.0524, 1.0585, 1.0658-1.0669, 1.0757, 1.0797, și 1.0843, împreună cu liniile Senkou Span B (1.0381) și Kijun-sen (1.0458). Vă rugăm să rețineți că liniile indicatorului Ichimoku se pot schimba pe parcursul zilei, lucru ce trebuie considerat la identificarea semnalelor de tranzacționare. Este recomandat să setați un Stop Loss la punctul de break even dacă prețul se mișcă 15 pips în direcția dorită. Aceasta va ajuta la protejarea împotriva potențialelor pierderi dacă semnalul se va dovedi fals.
Luni, rapoartele PMI (Indicele Managerilor de Achiziții) pentru sectorul de producție sunt programate să fie publicate atât în Zona Euro, cât și în SUA. Cu toate acestea, aceste rapoarte este puțin probabil să fie principalii factori de influență pentru pereche. Inflația în UE poate continua să încetinească, aducând BCE mai aproape de o abordare mai permisivă. În plus, ISM Manufacturing PMI în SUA influențează semnificativ piața comparativ cu indicii standard S&P.
Explicații Ilustrații:
- Niveluri de Suport și Rezistență (linii roșii groase): Liniile roșii groase indică unde mișcarea poate ajunge la sfârșit. Vă rugăm să rețineți că aceste linii nu sunt surse de semnale de tranzacționare.
- Linii Kijun-sen și Senkou Span B: Linii ale indicatorului Ichimoku transferate din intervalul de timp de 4 ore în intervalul orar. Acestea sunt linii puternice.
- Niveluri Extreme (linii roșii subțiri): Linii roșii subțiri unde prețul a ricoșat anterior. Acestea servesc drept surse de semnale de tranzacționare.
- Linii Galbene: Linii de trend, canale de trend sau oricare alte modele tehnice.
- Indicatorul 1 pe Graficele COT: Reprezintă mărimea poziției nete pentru fiecare categorie de traderi.
