Pe graficul orar, perechea GBP/USD și-a continuat declinul joi, consolidându-se mai întâi sub nivelul Fibonacci de 76.4% la 1.2642 și apoi depășind zona de suport la 1.2611–1.2620. Această zonă a oferit sprijin pentru cumpărători timp de peste o săptămână, iar străpungerea sa indică faptul că vânzătorii au preluat controlul. În consecință, mă aștept ca declinul lirei să continue către nivelul de retragere Fibonacci de 61.8% la 1.2538. O revenire de la acest nivel ar putea semnala o inversare în favoarea lirei, deși o creștere semnificativă este puțin probabilă.
Structura undelor rămâne clară. Cea mai recentă undă descendentă finalizată nu a coborât sub nivelul minim al undei anterioare, în timp ce ultima undă ascendentă a depășit vârful anterior. Acest lucru sugerează că tendința ascendentă este încă în desfășurare. Cu toate acestea, analiza grafică indică faptul că, cel puțin, ne așteptăm la o undă descendentă. Lira a arătat o creștere puternică recent, dar acum tendința se poate schimba către o fază descendentă.
Contextul fundamental de joi a fost în întregime în favoarea traderilor bearish. Ieri, primele rapoarte cheie ale săptămânii au fost publicate în SUA. Deși piața reacționează constant la avalanșa de știri de la Donald Trump, rapoartele economice au totuși mai multă greutate. Cifra finală a PIB-ului pentru trimestrul IV a fost de 2.3%, marcând o încetinire de 0.8% față de trimestrul al treilea. Deși acest lucru nu indică o recesiune iminentă în SUA, deoarece reprezintă doar performanța unui trimestru, subliniază faptul că creșterea economică nu poate fi susținută la nesfârșit, mai ales sub politica monetară restrictivă a Rezervei Federale. Între timp, comenzile de bunuri durabile au crescut cu 3.1% de la lună la lună, depășind semnificativ așteptările pieței. De asemenea, datele din decembrie au fost revizuite în sus de la -2.2% la -1.8%, consolidând și mai mult sentimentul. Drept urmare, GBP/USD a început să scadă, cu urșii preluând controlul, și mă aștept la continuarea mișcării descrescătoare.
Pe graficul de patru ore, perechea a inversat în favoarea dolarului american ca urmare a formării unei divergențe bearish în ambele indicatori. Acest lucru sugerează că scăderea poate continua către limita inferioară a canalului de trend ascendent. Totuși, din moment ce acest canal încă indică un sentiment bullish, nu există motive să ne așteptăm la o scădere prelungită sau profundă a lirei în acest moment. În prezent, nu se formează noi divergențe pe niciun indicator.
Raportul Commitment of Traders (COT):
Sentimentul în rândul traderilor necomerciali a devenit mai puțin pesimist în ultima săptămână de raportare. Numărul pozițiilor long deținute de speculatori a crescut cu 4.477, în timp ce numărul pozițiilor short a crescut cu 1.888. Deși taurii și-au pierdut dominația pe piață, urșii nu și-au crescut încă semnificativ presiunea de vânzare. Echilibrul actual între pozițiile long și short rămâne practic egal, la 73.000 vs. 74.000.
În opinia mea, lira rămâne pregătită pentru scăderi ulterioare, iar datele COT indică o întărire lentă dar constantă a pozițiilor de vânzare. În ultimele trei luni, pozițiile long au scăzut de la 120.000 la 73.000, în timp ce pozițiile short au scăzut ușor de la 75.000 la 74.000. Cred că, în timp, traderii profesioniști vor continua să își reducă pozițiile long sau să își mărească pe cele short, deoarece majoritatea factorilor de sprijin pentru liră au fost deja epuizați. Moneda a primit un sprijin temporar de la datele economice solide din Regatul Unit, dar analiza grafică indică în prezent alte scăderi.
Evenimente economice cheie pentru SUA și Regatul Unit:
- Indicele prețurilor cheltuielilor de consum personal de bază din SUA (PCE) (13:30 UTC).
- Datele privind veniturile și cheltuielile personale din SUA (13:30 UTC).
Vineri, calendarul economic include două rapoarte din SUA cu impact moderat, ceea ce înseamnă că influența factorilor fundamentali asupra sentimentului traderilor în a doua jumătate a zilei ar putea fi moderată.
Prognoza și Recomandări de Tranzacționare GBP/USD:
Pozițiile short erau viabile după ce perechea s-a consolidat sub zona 1.2611–1.2620 pe graficul orar, cu un obiectiv de 1.2538. Aceste tranzacții pot fi menținute deschise. În acest stadiu, m-aș abține să iau în considerare poziții de cumpărare, deoarece taurii au atacat o perioadă îndelungată și acum au nevoie de o pauză.
Nivelurile de retragere Fibonacci sunt trasate de la 1.2809 la 1.2100 pe graficul orar și de la 1.2299 la 1.3432 pe graficul de patru ore.
