Structura valului pe graficul de 4 ore al BTC/USD este destul de clară. După încheierea unui trend ascendent compus din cinci valuri complete, a început o fază corectivă descendentă, care în prezent ia forma unei corecții. Pe baza acestui lucru, nu mă așteptam, și încă nu mă aștept, ca Bitcoin să crească peste $110,000–$115,000 în lunile următoare.
Contextul de știri a susținut creșterea Bitcoin datorită rapoartelor continue de noi investiții din partea traderilor instituționali, guvernelor unor țări și chiar a fondurilor de pensii. Totuși, Trump și politicile sale au determinat retragerea investitorilor din piață, și un trend nu poate rămâne ascendent la nesfârșit. Valul care a început pe 20 ianuarie nu seamănă cu un val impulsiv. Prin urmare, este probabil că ne confruntăm cu o structură corectivă complexă care ar putea evolua pe parcursul mai multor luni. În cadrul acestui prim val, structura este foarte complexă, dar modelul în cinci valuri a-b-c-d-e poate fi identificat destul de clar. Dacă actuala structură de valuri este corectă, atunci se formează acum un val corectiv ascendent, care poate consta clasic din trei valuri.
Cursul BTC/USD a reușit să se stabilizeze, iar structura valurilor implică acum o potențială creștere. Dar cât de puternic ar putea fi acest raliu în mod real? Mulți participanți la piață încep să intre în panică atunci când Bitcoin scade cu $10,000 sau $15,000. Totuși, în opinia mea, o astfel de mișcare este minoră pentru un activ super-volatil precum Bitcoin—acest interval poate fi acoperit în doar câteva zile. De la maximul său istoric, Bitcoin a scăzut deja cu $33,000. Chiar și o astfel de corecție nu pare suficient de puternică sau profundă pentru a justifica așteptarea unui nou trend ascendent. Prin urmare, anticipez formarea unui val corectiv sau a unei serii de valuri, după care structura corectivă mai largă va continua probabil să se dezvolte.
În prezent, există multe discuții pe piață despre interesul pentru Bitcoin din partea investitorilor instituționali și chiar a guvernului SUA. Dar vreau să vă reamintesc că interesul pentru Bitcoin a crescut de ani de zile, și acest lucru nu l-a oprit niciodată să scadă cu zeci de mii de dolari în perioadele de scădere. Cred că marii jucători folosesc Bitcoin exact așa cum ar trebui—pentru a obține profit. În consecință, după ce un trend ascendent se încheie, participanții la piață încep să își marcheze profiturile. Prețurile scad, oferind oportunități viitoare de a cumpăra Bitcoin la niveluri mai joase. Nimeni nu cumpără aproape de maximele istorice (cu excepția MicroStrategy).
Concluzii finale
Pe baza analizei BTC/USD, concluzionez că actuala fază de creștere s-a încheiat. Totul indică o corecție complexă care va dura mai multe luni. De aceea, anterior am recomandat să nu se cumpere criptomonede—și acum cu atât mai mult. O scădere a Bitcoin sub minimul valului 4 indică o tranziție către un segment de trend descendent, probabil corectiv. Prin urmare, cred că cea mai bună strategie este să căutați oportunități de vânzare. Un val corectiv ascendent pe termen scurt se poate dezvolta curând, timp în care pot fi considerate noi oportunități de vânzare, cu ținte în jur de $68,000 și potențial până la $55,000.
Pe o scară de valuri mai mare, este vizibilă o structură ascendentă în cinci valuri. O structură de trend corectiv sau în toată regula descendentă se formează acum.
Principiile fundamentale ale analizei mele:
- Structurile de valuri ar trebui să fie simple și clare. Formațiunile complexe sunt dificil de tranzacționat și adesea evoluează neașteptat.
- Dacă nu ești sigur de situația pieței, este mai bine să rămâi pe margine.
- Nu există niciodată certitudine de 100% cu privire la direcție. Folosiți întotdeauna ordine Stop Loss de protecție.
- Analiza valurilor poate fi combinată cu alte forme de analiză și strategii de tranzacționare.
