Joi, perechea EUR/USD a scăzut de două ori spre nivelul Fibonacci de 127.2% la 1.1181 și a revenit de fiecare dată, semnalând o inversare în favoarea euro. Acest lucru deschide drumul pentru o creștere continuă astăzi spre zona de rezistență la 1.1265–1.1282. O închidere fermă sub 1.1181 ar favoriza dolarul american și o nouă scădere spre zona de suport la 1.1074–1.1081. Urșii încă dețin piața, dar presiunea crește.
Pe graficul orar, structura undei rămâne simplă. Ultima undă ascendentă completă nu a reușit să depășească maximul anterior, în timp ce cea mai recentă undă descendentă a spart minimul precedent—menținând astfel trendul descendent. Știrile despre progresele în discuțiile comerciale dintre SUA și China i-au sprijinit pe cei care mizează pe scădere, dar aceștia au în continuare multe obstacole de depășit înainte de a-și putea revendica victoria.
Fundamentul de joi nu a oferit prea mult ajutor nici celor optimisti, nici celor pesimiști. Rapoartele din zona Euro și din SUA au fost surprinzător de contradictorii. Producția industrială a zonei Euro a crescut cu un record de 2,6% în martie, dar creșterea PIB-ului a încetinit de la 0,4% t/t la 0,3% în T1. În SUA, vânzările cu amănuntul au crescut cu 0,1% m/m în aprilie—depășind așteptările—dar indicele prețurilor producătorilor a scăzut neașteptat cu 0,5%. Mai degrabă decât accelerarea inflației promisă de Jerome Powell, datele sugerează că am putea asista la o dezinflație suplimentară.
La un moment dat, chiar și Powell ar putea fi forțat să admită, iar Fed ar putea reduce ratele—în ciuda poziției ferme ale președintelui FOMC la ultima întâlnire, potrivit căreia nu era necesară o astfel de măsură. Pe parcursul zilei de joi, piața a rămas la același nivel ca răspuns la datele contradictorii, în timp ce traderii continuau să aștepte noi acorduri comerciale din partea administrației Trump. Până în prezent, doar un acord a fost semnat—cu Marea Britanie—ceea ce nu este suficient pentru a justifica un trend descendent încrezător sau susținut.
Pe graficul de 4 ore, perechea se menține sub nivelul de 100.0% Fibonacci la 1.1213, lăsând deschisă posibilitatea unei scăderi suplimentare spre următoarea retragere la 76.4% — 1.0969. O revenire de la 1.1213 ar putea reanima suportul pentru dolar, în timp ce o închidere deasupra acestui nivel ar favoriza euro și revenirea unei tendințe ascendente spre nivelul de 127.2% Fibonacci la 1.1495. O divergență bearish în indicatorul CCI crește probabilitatea unor noi scăderi ale prețului.
Raportul Commitments of Traders (COT):
În ultima săptămână de raportare, traderii profesioniști au închis 2.196 de poziții long și 2.118 de poziții short. Sentimentul în rândul traderilor necomerciali rămâne optimist, datorită, în parte, lui Donald Trump. Numărul total de poziții long deținute de speculatori este acum de 194.000, comparativ cu 118.000 de poziții short. Cu doar câteva luni în urmă, situația era inversă.
Investitorii mari au renunțat la pozițiile pe euro timp de 20 de săptămâni, dar acum au început să crească pozițiile long și să reducă pozițiile short timp de 13 săptămâni consecutive. În timp ce divergența politicilor între ECB și Fed continuă să favorizeze dolarul american, influența politică a lui Trump rămâne un factor imprevizibil major, deoarece acțiunile sale ar putea declanșa o recesiune în SUA.
Calendar Economic – 16 Mai:
SUA:
- Permise de Construcție (12:30 UTC)
- Începerea Construcțiilor de Locuințe (12:30 UTC)
- Indicele de Sentiment al Consumatorilor de la Universitatea Michigan (14:00 UTC)
Calendarul economic de vineri conține mai multe intrări, dar niciuna nu este considerată majoră. În general, contextul fundamental ar trebui să exercite o influență limitată asupra sentimentului pieței.
Prognoză EUR/USD și Sfaturi de Tranzacționare:
Este recomandat să vindeți perechea astăzi la o închidere sub nivelul de 1.1181 pe graficul orar, cu un obiectiv în zona 1.1074–1.1081. Alternativ, un alt rebound de la nivelul 1.1213 pe graficul H4 ar putea declanșa, de asemenea, o oportunitate de vânzare. Deocamdată, nu văd niciun model clar care să susțină cumpărarea.
Grile Fibonacci:
- Orar: construit din 1.1265 până la 1.1574
- 4 ore: construit din 1.1214 până la 1.0179
