Marți, perechea EUR/USD s-a întors în favoarea dolarului american și s-a consolidat sub nivelul de corecție Fibonacci de 50,0% la 1,1630. Astfel, declinul cotațiilor poate continua către următorul nivel Fibonacci de 61,8% la 1,1578. O revenire din acest nivel ar favoriza euro și o anumită creștere spre nivelul de 1,1630. O consolidare sub 1,1578 ar crește probabilitatea unei noi scăderi către următorul nivel corectiv de 76,4% la 1,1514.
Structura valurilor de pe graficul orar rămâne în prezent simplă. Ultimul val ascendent finalizat a depășit maximul anterior doar cu câteva puncte, în timp ce ultimul val descendent (încă nefinalizat) a străpuns minimul precedent. Astfel, tendința s-a schimbat în una bearish. Încetarea temporară a focului dintre Iran și Statele Unite a susținut taurii timp de o lună, însă acum, la șase săptămâni distanță, se poate spune că geopolitica evoluează spre reluarea conflictului. Așa cum am avertizat anterior, taurii nu au reușit să își dezvolte impulsul fără o încetare completă a focului în Orientul Mijlociu.
Marți, urșii și-au reluat atacurile pe fondul lipsei totale de încredere într-un rezultat pozitiv al noilor negocieri cu Iran, la care participă acum și alte țări din Orientul Mijlociu aliate cu Statele Unite. Luni, a devenit cunoscut faptul că Donald Trump, la solicitarea liderilor statelor din Golf, a fost de acord să amâne noile lovituri asupra Iranului. Totuși, până marți au apărut informații că la Casa Albă a avut loc o reuniune cu toți oficialii de rang înalt implicați în operațiunea militară din Orientul Mijlociu. În cadrul întâlnirii, lui Donald Trump i-au fost prezentate toate scenariile posibile de acțiune militară. Prin urmare, există posibilitatea ca războiul să fie reluat până la sfârșitul săptămânii.
Trump însuși a declarat luni că, din cauza unor „negocieri foarte importante”, a amânat decizia privind noile lovituri asupra Iranului pentru două sau trei zile. Dacă negocierile vor avea succes, se va ajunge la un acord și nu va mai fi nevoie de noi atacuri asupra Teheranului. Cu toate acestea, până miercuri dimineață, primim tot mai multe semne că „întârzierea de două-trei zile” este, de fapt, doar o amânare, nu o renunțare definitivă la continuarea acțiunilor militare.
Pe graficul de 4 ore, perechea a revenit din nivelul corectiv de 76,4% de la 1,1617, însă nu a reușit să își continue mișcarea ascendentă și s-a întors în favoarea monedei americane, consolidându-se sub nivelul de 1,1617. Astfel, declinul poate continua acum spre nivelul corectiv de 100,0% de la 1,1474. O consolidare peste 1,1617 ar permite anticiparea unei noi creșteri a euro spre nivelul de 1,1706. În prezent nu sunt observate divergențe emergente pe niciunul dintre indicatori.
Raportul Commitments of Traders (COT)
În ultima săptămână de raportare, traderii profesioniști au deschis 6.528 de poziții long și au închis 1.470 de poziții short. De-a lungul celor șapte săptămâni din februarie și martie, avantajul covârșitor al taurilor a dispărut din cauza războiului din Iran, în timp ce în ultimele șapte săptămâni situația s-a stabilizat pe fondul suspendării ostilităților în Orientul Mijlociu.
Numărul total de poziții long deținute de speculatori se ridică acum la 224.000, în timp ce pozițiile short ajung la 184.000. Diferența se mărește din nou în favoarea euro.
Per ansamblu, pe termen lung, marii participanți la piață continuă să privească euro cu un interes considerabil. În mod firesc, diferite evenimente globale — foarte numeroase în ultimii ani — continuă să influențeze sentimentul investitorilor. În special, atenția pieței rămâne concentrată asupra Orientului Mijlociu, unde războiul a fost doar pus pe pauză, nu încheiat. Astfel, în viitorul apropiat, cursurile de schimb ale euro și dolarului vor depinde nu de politicile monetare ale Federal Reserve sau ale ECB și nici de datele economice, ci de evoluțiile din Iran.
Calendar economic pentru SUA și zona euro
- Germania – Indicele prețurilor de producție (06:00 UTC)
- Zona euro – Indicele prețurilor de consum (09:00 UTC)
- Statele Unite – FOMC Minutes (18:00 UTC)
Calendarul economic pentru 20 mai cuprinde trei evenimente secundare. Se așteaptă din nou ca influența fundalului economic asupra sentimentului pieței de miercuri să fie absentă.
Prognoză EUR/USD și recomandări de tranzacționare
Anterior am recomandat vânzarea perechii după consolidarea sub nivelul de 1,1630 pe graficul de o oră, cu țintă la 1,1578. Astăzi, aceste tranzacții pot fi încă menținute deschise, cu ținte la 1,1578 și 1,1514.
Poziții de cumpărare pot fi deschise după consolidarea peste nivelul de 1,1630, cu ținte la 1,1682 și 1,1745. Alternativ, cumpărările pot fi luate în considerare după o revenire din zona nivelului de 1,1578.
Grilele Fibonacci sunt construite între 1,1409–1,1850 pe graficul de o oră și între 1,1474–1,2082 pe graficul de 4 ore.
