Luni, EUR/USD a revenit de două ori de la nivelul de retragere Fibonacci de 76,4% la 1,1514, a inversat în favoarea euro și a început să urce către nivelul de retragere de 61,8% la 1,1578. Un nou rebound de la 1,1578 ar favoriza dolarul american și reluarea scăderii către 1,1514. O consolidare peste 1,1578 ar crește probabilitatea unei noi creșteri către următorul nivel Fibonacci de 50,0% la 1,1630.
Structura valurilor de pe graficul orar rămâne clară. Ultimul val ascendent finalizat a depășit maximul precedent, în timp ce ultimul val descendent a coborât sub minimul anterior. Prin urmare, trendul a redevenit descendent. Taurii ar putea lansa un nou atac doar dacă Iran și Statele Unite semnează un acord interimar, încetează să mai încalce termenii încetării focului, iar Strâmtoarea Hormuz rămâne deschisă. Fără îndeplinirea acestor condiții, o nouă apreciere a euro va fi extrem de dificilă.
Luni nu au fost publicate date economice importante, iar traderii au început să‑și mute atenția de la economia americană și geopolitică spre ședința ECB și viitorul raport privind inflația din SUA. Raportul privind inflația nu este, în prezent, cel mai important factor pentru traderi, chiar dacă valoarea pentru mai va depăși lectura din aprilie. Inflația în Statele Unite accelerează, acesta fiind un fapt. Totuși, Federal Reserve nu a reacționat deocamdată la această accelerare și așteaptă soluționarea conflictului din Orientul Mijlociu. Astfel, Indicele Prețurilor de Consum din SUA ar putea urca la 4,2% în mai, dar acest lucru nu ar însemna neapărat că Fed se pregătește să înăsprească politica monetară în viitorul apropiat. Din acest motiv, nu consider raportul privind inflația drept evenimentul‑cheie al săptămânii.
Ședința ECB este o cu totul altă chestiune. Ea ar putea marca începutul unui ciclu de înăsprire a politicii monetare în rândul băncilor centrale din G7. Indiferent cât de mult a ignorat piața, în ultimele luni, evoluțiile non‑geopolitice, este puțin probabil să treacă cu vederea o majorare a ratei dobânzii ca răspuns chiar la conflictul geopolitic. Prin urmare, taurii ar putea reuși să lanseze atacuri moderate în cursul acestei săptămâni, în timp ce Donald Trump a declarat din nou, în această dimineață, că conflictul cu Iran ar putea fi rezolvat în următoarele două săptămâni.
Pe graficul de 4 ore, perechea a revenit din nivelul de retragere Fibonacci de 38,2% de la 1,1667 și și-a reluat scăderea în interiorul canalului descendent. Consolidarea sub nivelul Fibonacci de 23,6% la 1,1569 susține așteptările privind continuarea mișcării descendente către următorul nivel de retragere de 0,0% la 1,1411. Voi începe să iau în calcul un trend ascendent abia după închiderea prețurilor peste canal. În prezent nu se observă nicio divergență în formare pe niciun indicator.
Raportul Commitments of Traders (COT)
În cea mai recentă săptămână de raportare, traderii profesioniști au deschis 12.387 de poziții long și au închis 7.053 de poziții short. Pe parcursul celor șapte săptămâni din februarie și martie, avantajul covârșitor al taurilor a dispărut din cauza războiului din Iran, în timp ce, în ultimele zece săptămâni, situația s-a stabilizat pe fondul suspendării ostilităților în Orientul Mijlociu. Numărul total de poziții long deținute în prezent de speculatori este de 235.000, comparativ cu 186.000 de poziții short. Diferența se lărgește din nou în favoarea taurilor.
În ansamblu, marii participanți de pe piață continuă să privească euro favorabil pe termen lung. În mod firesc, evenimentele globale de diverse tipuri — de care nu a dus lipsă în ultimii ani — continuă să influențeze sentimentul investitorilor. În special, atenția pieței rămâne concentrată asupra Orientului Mijlociu, unde conflictul a fost doar pus pe pauză, nu și rezolvat. Prin urmare, pe termen scurt, direcția euro și a dolarului va depinde mai puțin de politica monetară a Federal Reserve sau a BCE și de datele economice și mai mult de evoluțiile din Iran.
Calendar economic pentru Statele Unite și Uniunea Europeană
Germania
- Producția industrială (06:00 UTC)
Statele Unite
- Vânzări de locuințe existente (14:00 UTC)
Calendarul economic pentru 9 iunie conține doar două evenimente secundare. Prin urmare, se așteaptă ca impactul contextului economic asupra sentimentului de piață de marți să fie extrem de limitat.
Prognoză și recomandări de tranzacționare pentru EUR/USD
Pozițiile short pot fi luate în considerare astăzi dacă perechea închide sub 1,1514 pe graficul orar, cu o țintă la 1,1409. Alternativ, oportunități de vânzare pot apărea la o corecție descendentă de la 1,1578, cu țintă la 1,1514. Poziții long pot fi deschise la o revenire de la 1,1514, cu ținte la 1,1578 și 1,1630. Aceste poziții pot fi menținute și pe parcursul zilei de astăzi.
Grilele Fibonacci sunt trasate de la 1,1409 la 1,1850 pe graficul orar și de la 1,2081 la 1,1411 pe graficul de 4 ore.
