Медведи пары aud/usd вчера попытались закрепиться в рамках 71-й фигуры на фоне общего усиления американской валюты. Индекс доллара США в среду обновил годовой максимум, достигнув отметки 94,407. В последний раз этот показатель был на таких высотах в конце сентября 2020 года. Гринбек дорожает на фоне роста доходности трежерис, «ястребиных» намерений ФРС и роста антирисковых настроений из-за глобального энергетического кризиса.
Косвенную поддержку доллару оказали и макроэкономические отчёты. И хотя вчерашний релиз в общем-то носил характер второстепенного, он удачно и, главное, вовремя дополнил общую фундаментальную картину. Речь идёт об объеме незавершенных сделок по продаже жилья. Этот показатель является ранним индикатором деловой активности в этой сфере. На протяжении двух месяцев (в июне и июле) он находился в отрицательной области, однако августовские цифры удивили своим ростом: индекс подскочил с -2% до +8,1% в месячном выражении. Данный релиз как правило оказывает влияние на доллар лишь при существенных колебаниях, и вчера был как раз тот случай. Также стоит напомнить, что на минувшей неделе были опубликованы весьма неплохие данные по продаже жилья на первичном рынке США. Всё это говорит о том, что в августе американский рынок жилья США снова начал подавать признаки жизни.
Безусловно, данный макроэкономический отчёт выполнил роль лишь дополнительного пазла в общей фундаментальной картине. Однако на фоне остальных факторов он помог усилить позиции гринбека.
Австралийский доллар по-прежнему не имеет каких-либо контраргументов для противопоставления себя американской валюте. Например, последние «австралийские Нонфармы» поставили жирную точку в вопросе возможного ускорения темпов сворачивания стимулирующей программы РБА. Показатель прироста числа занятых сократился на 146 тысяч – данный индикатор рухнул в отрицательную область впервые с апреля, снизившись наиболее сильными темпами с мая 2020 года, когда Австралию впервые накрыла волна коронавирусного кризиса. Сократилась также и доля трудоспособного населения – этот показатель опустился до 65,2% с предыдущего значения 66%. Австралийская экономика пожинает плоды карантинных ограничений, в то время как эпидемиологическая ситуация в стране продолжает оставаться сложной.
Крупнейшие штаты страны находятся в тисках карантинных ограничений, которые обещали ослабить только после вакцинации 80% жителей. Согласно прогнозам федерального Министерства здравоохранения, Новый Южный Уэльс и Австралийская столичная территория достигнут этого значения к концу октября, а штат Виктория – в середине ноября. Но здесь стоит учесть также и тот факт, что к этому моменту в Австралии отменят связанные с COVID-19 пособия. В австралийском правительстве заявили, что, как только карантинные ограничения снимут, предприятия и компании перестанут получать субсидии на оплату труда тех работников, которые вынужденно не могут исполнять свои обязанности из-за пандемии.
Другими словами, учитывая затянувшийся карантин, можно предположить, что основные макроэкономические показатели (прежде всего в сфере труда) в перспективе ближайших месяцев будут демонстрировать негативную динамику. В ходе последнего заседания РБА члены регулятора завили, что ожидают, в частности, снижения ВВП в третьем квартале из-за карантинных ограничений. Подобные перспективы оказывают фоновое давление на оззи.
В период азиатской сессии четверга пара aud/usd продемонстрировала небольшой коррекционный рост, вернувшись в область 72-й фигуры. Такая ценовая динамика была обусловлена временным ослаблением доллара США. Если быть точнее, то гринбек лишь приостановил своё наступление, отреагировав на вчерашние слова Джерома Пауэлла. Хотя, на мой взгляд, озвученные тезисы прозвучали скорее в пользу американской валюты, чем наоборот. Но трейдеры, судя по всему, обратили внимание на опубликованные заголовки, оттенив суть его риторики. Так, в новостных лентах вчера появилась цитата Пауэлла о том, что «рост инфляции носит временный характер».
По мнению главы Федрезерва, скачкообразный рост цен произошёл из-за сочетания многих факторов, среди которых можно выделить перебои с поставками на фоне очень высокого спроса. Такой инфляционный скачок, по словам Пауэлла, не приведет к устойчивому росту инфляции. Но при этом он заверил присутствующих в том, что регулятор отреагирует на инфляцию, если она будет оставаться «на слишком высоких значениях» в течение «слишком долгого времени». Здесь необходимо отметить, что, по мнению ряда экспертов, рост нефтяного рынка может спровоцировать очередной виток инфляционного роста в США. Собственно, по этой причине и наблюдается рост доходности трежерис, который тянет за собой гринбек.
Таким образом, текущий коррекционный рост aud/usd целесообразно использовать для открытия коротких позиций. Об этом же говорит и техническая картина. Пара на дневном графике находится между средней и нижней линиями индикатора Bollinger Bands и под всеми линиями индикатора Ichimoku, который демонстрирует медвежий сигнал «Парад линий». Ближайшей целью южного движения выступает отметка 0,7150 – это нижняя линия Bollinger Bands на том же таймфрейме. Основной целью является «круглая» отметка 0,7100, которая соответствует нижней линии Bollinger Bands, но только уже на недельном графике.
