Анализ EUR/USD 5M.
Валютная пара EUR/USD в течение первого торгового дня недели показала движения силой в 29 пунктов, а в пятницу волатильность была зафиксирована на уровне 32 пунктов. Таким образом, по факту движений на валютном рынке сейчас нет никаких. Раз нет движений, то и анализировать, по большому счету, нечего.
На рынке сейчас нет ни только движений, но и фундаментальных и макроэкономических событий. В течение понедельника ни в Евросоюзе, ни в США, ни в Великобритании не было ни одного даже просто интересного события. Таким образом, абсолютно не удивительно, что волатильность была на нуле.
Мы не сомневаемся в том, что рынок принял решение дождаться первого заседания центрального банка в этом году(ЕЦБ в этот четверг), а уже после этого думать, что ему делать дальше. В последнее время рынок окончательно запутался в вопросе ожидания ставок в 2024 году. Только за первые три недели 2024 года выступило большое количество представителей ФРС и ЕЦБ, каждый из которых только еще сильнее запутал ситуацию со ставками и ожиданиями по их снижению.
Теперь еще сложнее сказать, какой ЦБ когда начнет политику смягчения. И рынок в текущих обстоятельствах не хочет рисковать. Он хочет получить хотя бы какие-то более или менее конкретные сроки, а уже потом делать выводы. Что касается общего прогноза, то он остается без изменений. Мы все также считаем, что евровалюта должна падать долго и сильно.
На удивление вчера было сформировано два торговых сигнала, однако с общей волатильностью в 29 пунктов был ли смысл вообще заходить в рынок? О том, что волатильность будет на нуле, стало ясно еще утром, когда мы начали наблюдать формирование свечей по 5-10 пунктов. Таким образом, трейдеры могли, конечно, отработать сигнал на продажу около Киджун-сен, но смысла особого в этом не было.
Отчет COT:
Последний отчет COT датирован 16 января. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров уже давным-давно «бычья». Проще говоря, количество длинных позиций на рынке гораздо выше, чем количество коротких. Все это должно поддерживать европейскую валюту, однако мы по-прежнему не видим фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты. В последние месяцы нетто-позиция росла, росла и европейская валюта. Однако за последние несколько недель крупные игроки начали сокращать лонги, и мы считаем, что этот процесс продолжится.
Мы уже обращали внимание трейдеров на тот факт, что красная и зеленая линии сильно отдалились друг от друга, что часто предшествует завершению тренда. И в данное время эти линии по-прежнему находятся далеко друг от друга. Поэтому мы продолжаем выступать за падение европейской валюты и за завершение восходящего движения. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» сократилось на 4,2 тысячи, а количество шортов – выросло на 10,6 тысячи. Соответственно, нетто-позиция снизилась на 14,8 тысячи. Количество контрактов BUY выше, чем количество контрактов SELL, у некоммерческих трейдеров – на 104 тысячи. Разрыв все еще достаточно большой, сейчас и без отчетов COT очевидно, что европейская валюта должна продолжать падение.
Анализ EUR/USD 1Н.
На часовом таймфрейме пара находится между линий индикатора Ишимоку, поэтому нисходящая тенденция в целом сохраняется. Мы продолжаем выступать за длительное падение европейской валюты. Рынок явно взял небольшую паузу перед заседаниями центральных банков, поэтому некоторое время мы можем наблюдать движение максимально приближенное к флэту.
Сегодня мы считаем целесообразным рассматривать покупки с целью 1,0935 до тех пор, пока пара располагается выше критической линии. Однако будьте очень аккуратны! Движения сейчас очень слабые, а около уровня 1,0910 может пролегать верхняя граница бокового канала. В любом случае с движением на 30-40 пунктов заходить в рынок не имеет особого смысла. Продажи станут актуальными после закрепления ниже критической линии с целью 1,0850.
На 23 января мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0818, 1,0889, 1,0935, 1,1006, 1,1092, 1,1137, 1,1185, 1,1234, 1,1274, а также линии Сенкоу Спан Б (1,0939) и Киджун-сен (1,0877). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным.
Во вторник ни в США, ни в Евросоюзе не запланировано ни одного важного события. Все идет к тому, что сегодня нас ожидает низковолатильный флэт третий день подряд.
Пояснения к иллюстрациям:
Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов.
Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями.
Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов.
Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны.
Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.
Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».
