Анализ GBP/USD 5М
Валютная пара GBP/USD в течение понедельника продолжала планомерное движение к уровню 1,2786. Однако таковым это движение можно назвать лишь с большой натяжкой. Волатильность пары составила не более 50 пунктов, что очень мало для любой валютной пары, а для фунта – тем более. По итогам дня даже не был преодолен промежуточный уровень 1,2726, который был отработан еще в пятницу.
Таким образом, пара остается внутри бокового канала 1,2620-1,2786, выше линий индикатора Ишимоку. Соответственно, может еще несколько дней расти. Фундаментальный и макроэкономический фон в понедельник отсутствовали, но это не имеет особого значения, так как пара уже больше месяца находится во флэте. Движения внутри флэта достаточно понятные, но работать с парой все равно очень сложно из-за низкой волатильности.
Мы по-прежнему считаем, что фунт очень сильно перекуплен и находится необоснованно высоко. Однако рынок продолжает верить в то, что Банк Англии начнет снижать ключевую ставку горазд позже ФРС, что и оказывает поддержку британской валюте. С нашей точки зрения, этот фактор уже давно отработан, но у рынка сейчас явно иная точка зрения.
На 5-минутном ТФ было сформировано несколько торговых сигналов. Цена отскакивала от уровня 1,2726 несколько раз, а также от линии Сенкоу Спан Б. Сигналы были не самыми плохими, но с той силой движения, которую мы наблюдали вчера, крайне сложно было рассчитывать на высокую прибыль даже по сильным сигналам. В итоге, по каждой из трех сделок можно было заработать не более 15 пунктов.
Отчет COT:
Отчеты COT по британскому фунту показывают, что в последние месяцы настроение коммерческих трейдеров часто меняется. Красная и зеленая линии, отображающие нетто-позиции коммерческих и некоммерческих трейдеров, постоянно пересекаются и в большинстве случаев находятся недалеко от нулевой отметки. Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» открыла 5,5 тысячи контрактов BUY и закрыла 4,6 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров выросла за неделю на 10,1 тысячи контрактов. Так как крупные покупатели не владеют сейчас преимуществом на рынке, мы не считаем, что рост британской валюты способен продолжаться долгое время. Фундаментальный фон по-прежнему не дает оснований для долгосрочных покупок фунта.
У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 66,2 тысячи контрактов на покупку и 35,3 тысячи контрактов на продажу. Так как отчеты COT не очень хорошо сейчас прогнозируют дальнейшее поведение рынка, нам остается более внимательно рассматривать техническую картину и макроэкономическую статистику. Впрочем, даже эти виды анализа сейчас второстепенные, потому что, несмотря ни на что, рынок сохраняет «бычий» настрой по фунту, а цена уже месяц находится во флэте. Техника вполне допускает новое сильное падение фунта(но четких сигналов к продажам пока нет), а макроэкономическая отчетность уже очень давно сильнее в Штатах, чем в Великобритании, но доллару это никаких дивидендов не приносит.
Анализ GBP/USD 1Н
На часовом таймфрейме пара фунт/доллар продолжает восходящее движение после отскока от области 1,2605-1,2620. Широкий боковой канал сохраняет свою актуальность, а цена не может покинуть его уже месяц. Таким образом, мы совершенно не удивимся, если сегодня британский фунт продолжит дорожать в рамках флэта.
Во вторник шансы пары на рост чуть выше, чем на падение. Цена находится в середине бокового канала, но выше линий Сенкоу Спан Б и Киджун-сен. Таким образом, мы считаем, что сегодня более актуальны длинные позиции с целью 1,2786, но напоминаем, что мы имеем дело с флэтом – движения могут быть максимально рэндомными.
На 23 января мы выделяем следующие важные уровни: 1,2215, 1,2269, 1,2349, 1,2429-1,2445, 1,2513, 1,2605-1,2620, 1,2726, 1,2786, 1,2863, 1,2981-1,2987. Линии Сенкоу Спан Б (1,2690) и Киджун-сен (1,2662) также могут быть источниками сигналов. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов.
Во вторник в Великобритании и США не запланировано ни одного важного события. Таким образом, ждать сильных движений сегодня бессмысленно. В лучшем случае продолжится вялый рост британской валюты.
Пояснения к иллюстрациям:
Ценовые уровни поддержки и сопротивления (resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончиться. Не являются источниками торговых сигналов;
Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями;
Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов;
Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны;
Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции для каждой категории трейдеров;
Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы Non-commercial.
