Los índices bursátiles de EE.UU. están alcanzando mínimos anuales y los inversores están seriamente preocupados por ello. Recientemente, han especulado sobre los fondos del mercado y el retorno de la demanda de activos de riesgo.
Los futuros de acciones estadounidenses cayeron el lunes por la mañana, poniendo al S&P 500 nuevamente en territorio de mercado bajista. El informe de inflación del viernes tiene la culpa, obligando a la Reserva Federal a seguir subiendo las tasas de interés. Los futuros del S&P 500 cayeron un 2,4%. Al cierre del viernes, el índice estaba un 19% por debajo de su máximo histórico. Después de caer un 20%, podemos decir que comienza a formarse una tendencia bajista. Los futuros del Dow Jones Industrial Average se desplomaron 600 puntos o un 1,9%. Los futuros del Nasdaq 100 cayeron en picada un 3%.
En particular, el rendimiento de los bonos del Tesoro a dos años a corto plazo aumentó 17 puntos básicos a más del 3,22% el lunes, el nivel más alto desde 2007. Esto se debió a que los inversores esperan que la Fed actúe de manera más agresiva para frenar la inflación. Durante la sesión de negociación, la tasa de dos años se negoció por encima de su contraparte de 10 años por primera vez desde abril, lo que se conoce como inversión de la curva de rendimiento vista como un indicador de una recesión en la economía.
Los índices mostraron su mayor descenso semanal desde finales de enero. El Dow Jones y el S&P 500 cayeron un 4,6% y un 5,1% respectivamente, y el Nasdaq Composite perdió un 5,6%.
Según el informe del Departamento de Trabajo de EE.UU., el índice de precios al consumidor aumentó un 8,6% anual, el aumento más rápido desde diciembre de 1981. El aumento superó las expectativas de los economistas. El llamado índice básico de precios al consumidor, que excluye los precios de los alimentos y la energía, también superó las estimaciones en un 6%.
Se espera que la Fed anuncie al menos una subida de tipos del 0,5% el miércoles. El regulador ya subió las tasas dos veces este año, incluso en 50 puntos básicos en mayo. Después del informe del índice de precios al consumidor del viernes, algunos economistas comenzaron a decir que el FOMC podría aumentar las tasas en un 0,75%.
Premercado:
Las acciones de Coinbase, una plataforma de intercambio de criptomonedas, cayeron más del 14% en medio de un fuerte colapso de Bitcoin y otros activos de criptomonedas.
Amazon también se desplomó en el premercado, ya que las empresas tecnológicas son las más susceptibles al sentimiento bajista durante un período de alta volatilidad.
Tesla también cayó un 4%.
El sector farmacéutico mostró más resiliencia. Pfizer disminuyó alrededor de un 1%, manteniéndose mejor que el mercado en su conjunto. La Administración de Alimentos y Medicamentos publicó su documento informativo sobre la vacuna de Pfizer contra el Covid-19 para niños. La agencia dijo que los datos del ensayo clínico no mostraron nuevas preocupaciones sobre la seguridad de la vacuna.
Análisis técnico del S&P 500
Es probable que los alcistas intenten cerrar la brecha formada durante la venta masiva del premercado, pero es poco probable que el índice pueda recuperarse de manera más significativa en el futuro cercano. El objetivo se encuentra en la resistencia de $3,826. Sin embargo, el comienzo de esta semana podría hacer algunos cambios. Un avance de $3,826 puede empujar el instrumento comercial al área de $3,866 donde los grandes vendedores volverán al mercado. Al menos, habrá quienes deseen obtener ganancias cerrando sus posiciones largas. El próximo objetivo está en el nivel de $3,900, pero es poco probable que el activo lo alcance. En el caso del pesimismo y otra charla sobre la alta inflación y la necesidad de combatirla en el contexto de las declaraciones de los representantes de la Reserva Federal sobre pasos más agresivos, así como la falta de actividad de los toros en $3,770, podemos ver la próxima gran venta masiva cerca de $3,755. Una caída en el instrumento de negociación por debajo de ese nivel lo empujaría rápidamente a nuevos mínimos de $3,731 y $3,708.
