Дългосрочна перспектива.
Валутната двойка EUR/USD продължава да изпитва слаб спад през тази седмица и с труд се задържа под Ишимоку облака. Въпреки това, не трябва да се радваме прекалено рано. През седмицата повече от веднъж казахме, че низходящото движение може да изглежда убедително на 4-часовия график, но за дневния график това е просто корекция. Освен това, при пресичането на цената и самата Ишимоку облака, цената повишава облака. Следователно, облакът се издига нагоре повече отколкото цената се понижава. Смятаме, че все още е преждевременно да се заключи, че цената пада под Сенкоу Спан Б. Възходящата тенденция е "на почивка", но може да се събуди по всяко време.
През изминалата седмица имаше доста макроикономически събития в Европейския съюз, но никакви важни доклади не бяха публикувани. Имаха само важни "рекламни листовки". Например, в сряда бяха публикувани доклади за БВП и промишленото производство. Звучи ужасно, нали? В действителност докладът за БВП бе второ проучване, което е най-малко значимо, и неговата стойност се различаваше от прогнозата и предишната оценка. Промишленото производство надмина очакванията, но каква реакция можеше да се очаква след това? Ръст с 20-30 точки? В петък беше публикуван доклад за инфлацията, но то бе второ окончателно проучване за юли, което, естествено, не се различаваше от предишното. Следователно пазарът нямаше основание да реагира през тази седмица. Разбира се, бяха публикувани доклади в САЩ, но и те не бяха от първостепенно значение.
Въпреки че все още сме скептични по отношение на корекцията на 24-часовата ТФ, трябва да отбележим, че направлението на валутата е само едно - надолу. Не виждаме никакви основания за възобновяване на глобалния възходящ тренд, особено във връзка с разговорите за възможна пауза в затягането на монетарната политика на ЕЦБ. Еврото все още се търгува надценено, силно се е повишило през последните 11 месеца и падна слабо в рамките на текущата корекция.
Анализ COT.
В петък беше публикуван новият доклад COT за 15-ти август. През последните 11 месеца данните от докладите COT напълно отразяват ситуацията на пазара. На горния илюстриран пример е ясно, че нетната позиция на големите играчи (вторият индикатор) започва да расте през септември 2022 година и в същото време европейската валута започва да се покачва. През последните 6-7 месеца нетната позиция почти не се увеличава, но евровалутата остава на много високо ниво и не пада. В момента нетната позиция на некомерсиалните трейдъри остава "бикова" и е силна, а европейската валута продължава да се засилва спрямо долара (в дългосрочен план).
Вече сме съобщили на трейдърите за факта, че високата стойност на "нетно позицията" позволява завършването на възходящата тенденция. Това се сигнализира от първия показател, на който червената и зелената линии са се отдалечили значително една от друга, което често предшества завършването на тенденцията. През миналата отчетна седмица броят на Kупе контрактите за групата "Некомерсиални" се увеличи с 4,4 хиляди, а броят на шортовете намаля с 5,6 хиляди. Съответно, нетно позицията отново е нараснала с 10,0 хиляди контракта. Броят на Kупе контрактите е по-голям от броя на Продажбите контрактите с 160 хиляди за некомерсиалните трейдъри, което е много голяма разлика, повече от три пъти. В принцип, дори без отчетите COT е ясно, че европейската валута трябва да намалее, но пазарът все още не се прекъсва с продажбите.
Търговски план за периода 21-25 август:
1) На 24-часовата времева рамка двойката удари на нивото от 61,8% по Фибоначи 1,1270 и започна низходяща корекция. Цената преодоля критичната линия, затова не се препоръчва да се отварят дълги позиции без нови сигнали за покупка. Няма отскок от нивото на 50,0% по Фибоначи, също и от Сенкоу Спан Б. Значи, няма причини да се купува в този момент. Няма и фундаментални основания, които да подкрепят укрепването на европейската валута.
2) Що се отнася до продажбите на двойката евро/долар, те в момента са ясно по-перспективни. Важно е сега смело да се преодолее облакът на Ишимоку, в такъв случай падането може да продължи с цели, за които говорихме преди няколко месеца - 5 и 6 нива. Там също има ниво от 38,2% по Фибоначи, което ще привлече цената, тъй като е важно. Падането може да бъде бавно и несилно, на по-ниски времеви рамки волатилността вече е достатъчно ниска. Но все пак подкрепяме продължаването на падането на евро валутата.
Обяснение на илюстрациите:
Нива на подкрепа и съпротива, Фибоначи нива - те са нива, които са целите при отваряне на позиции за покупка или продажба. Можете да поставите нива на вземане на печалба около тях.
Ишимоку индикатори (стандартни настройки), Болинджер Бандове (стандартни настройки), MACD (5, 34, 5).
Индикатор 1 на COT графици - размерът на нетната позиция за всеки трейдърски клас.
Индикатор 2 на COT графици - размерът на нетната позиция за "Некомерсиалният" клас.
