Анализ на EUR/USD 5M
Валутната двойка EUR/USD остана почти неподвижна през цялата понеделник. Наблюдавахме нисковолатилен флет на пазара. Дори докладът за продажбите на дребно в Еврозоната, който беше по-силен от очакваното, не помогна на еврото да се възстанови дори леко след седмица на спад. От това виждаме, първо, положителен сигнал и, второ, важен факт. Сигналът е, че пазарът е готов да продължи движението си надолу. Доларът е толкова продаден, а еврото е толкова купено, че дори положителните макроикономически данни от Еврозоната не могат да предизвикат растеж на двойката. Според нас това отразява крайната справедливост.
Нека си припомним, че доларът пада вече две години и е трудно да се отговори защо спада толкова дълго. Пазарът се подготвяше старателно за началото на цикъла на облекчаване на паричната политика. Въпреки това, този цикъл вече е започнал, така че няма причина доларът да продължава да пада, поне спрямо еврото, чиято Европейска централна банка се подготвя да ускори процеса на облекчаване на паричната политика. Следователно, възможна е краткосрочна възходяща корекция, с предстоящ доклад за инфлацията в САЩ, но в средносрочен план, все още очакваме спад до ценова паритетност.
В понеделник нямаше търговски сигнали във времевата рамка от 5 минути. Цената дори не се доближи до нивата 1.1006 и 1.0935 през деня, така че нямаше основания за отваряне на сделки.
COT Отчет:
Последният COT отчет е с дата 1 октомври. Изображението по-горе ясно показва, че нетната позиция на некомерсиалните трейдъри остава дълго време бичи настроена. Опитът на мечките да поемат контрола се провали с гръм и трясък. Нетната позиция на некомерсиалните трейдъри (червена линия) намаля през втората половина на 2023 г. и първата половина на 2024 г., докато позицията на комерсиалните трейдъри (синя линия) се увеличи. В момента професионалните играчи отново увеличават своите дълги позиции.
Все още не виждаме никакви фундаментални фактори, които да подкрепят укрепването на еврото, а техническият анализ показва, че цената се намира в зона на консолидация – с други думи, плосък пазар. На седмичната графика се вижда, че от декември 2022 г. двойката търгува между 1.0448 и 1.1274. С други думи, преместихме се от седеммесечен към 18-месечен плосък пазар.
Червената и синята линии се раздалечават, което показва увеличение на дългите позиции в еврото. Въпреки това, такива промени не могат да служат като основа за дългосрочни заключения в рамките на плосък пазар. През последната отчетна седмица броят на дългите позиции в групата на некомерсиалните трейдъри намаля с 9500, докато броят на късите позиции се увеличи с 6800. Съответно, нетната позиция намаля с 16300. Потенциалът за спад на еврото остава доста значителен.
Анализ на EUR/USD 1H
В рамките на едночасовия времеви интервал, двойката все още има реални шансове да приключи неоправдания възходящ тренд, който продължава вече две години. Няма смисъл да се обсъждат фундаменталните или макроикономическите причини за възможен нов спад на долара – те не съществуват. Техническият анализ също се обърна в полза на низходящата насока. Разбира се, двугодишният възходящ тренд може да продължи още известно време поради инерция, но ние очакваме само спад в средносрочен план.
За 8 октомври, ние подчертаваме следните нива за търговия: 1.0658-1.0669, 1.0757, 1.0797, 1.0843, 1.0889, 1.0935, 1.1006, 1.1092, 1.1147, 1.1185, 1.1234, 1.1274, както и линията Senkou Span B (1.1130) и линията Kijun-sen (1.1017). Линиите на индикатора Ichimoku могат да се променят през деня, което трябва да се вземе предвид при определяне на търговските сигнали. Не забравяйте да поставите поръчката Stop Loss на нулева загуба, ако цената се движи 15 пипса в очакваната посока. Това ще предпази от потенциални загуби, ако сигналът се окаже фалшив.
Няма значителни събития или доклади, планирани нито в Еврозоната, нито в САЩ във вторник. Следователно, възможно е флатовият пазар да се запази, но двойката все пак може да има склонност към възходяща корекция по технически причини.
Обяснение на илюстрациите:
Нива на подкрепа и съпротива: дебели червени линии, където движението на цената може да приключи. Те не са източници на търговски сигнали.
Линии Kijun-sen и Senkou Span B: линии на индикатора Ichimoku, пренесени на едночасовия времеви интервал от 4-часовата графика. Това са силни линии.
Екстремни нива: тънки червени линии, от които цената преди това е отскочила. Те служат като източници на търговски сигнали.
Жълти линии: трендови линии, трендови канали и други технически модели.
Индикатор 1 на COT диаграмите: показва нетния размер на позициите на всяка категория трейдъри.
