Analýza GBP/USD v časovém rámci 5M
Měnový pár GBP/USD pokračoval v úterý v poměrně chaotickém obchodování, tentokrát však s medvědím nádechem. Britská libra alespoň mírně oslabila poté, co se trend obrátil směrem dolů. Připomeňme, že před několika dny cena prorazila další trendovou linii (kanál), což signalizovalo vznik nového klesajícího trendu. V předchozích případech jsme však žádný skutečný pokles neviděli – a pokud k němu došlo, byl velmi krátkodobý.
Ve své podstatě opakujeme již tři měsíce totéž: pohyby na měnovém trhu nyní závisí výhradně na Donaldu Trumpovi. Prezident USA činí řadu jednostranných rozhodnutí, která mají hluboký dopad na americkou i globální ekonomiku a vytvářejí novou obchodní architekturu s nejasnými důsledky. Logika trhu je tedy stále velmi jednoduchá: čím více sporných rozhodnutí Trump učiní a čím absurdnější výroky pronese, tím méně bude trh ochoten kupovat dolar.
Přesto dolar v úterý poněkud posílil – trh tentokrát reagoval i na makroekonomická data z Velké Británie, která dříve často ignoroval. Údaje šly proti libře, ačkoli zpráva o nezaměstnanosti (nejdůležitější ze všech dat) byla v souladu s očekáváním. Lze tedy tvrdit, že libra oslabila poněkud neoprávněně. A neexistoval žádný silný fundamentální důvod, který by růst dolaru podpořil.
V časovém rámci 5M pár vygeneroval několik obchodních signálů a během dne několikrát změnil směr. První signál k prodeji poblíž klíčové linie přinesl zisk asi 30 pipsů. Bylo možné z toho získat více, ale signál k nákupu u linie Senkou Span B úspěšný nebyl — přesto přinesl přibližně 30 pipsů. Nakonec se pár odrazil od linie Kijun-sen a vrátil se zpět k Senkou Span B na konci dne — dalších 30 pipsů do pokladničky.
Zpráva COT
Zprávy COT pro britskou libru ukazují, že sentiment komerčních obchodníků se v posledních letech neustále mění. Červené a modré linie, které představují čisté pozice komerčních a nekomerčních obchodníků, se neustále kříží a obvykle se nacházejí blízko nuly. Aktuálně se nachází velmi blízko sebe, což značí zhruba vyrovnaný počet long a short pozic. Nicméně čistá pozice se během posledního roku a půl postupně zvyšuje.
Dolar nadále klesá kvůli politice Donalda Trumpa, a proto poptávka po britské libře ze strany velkých hráčů aktuálně nemá zásadní význam. Pokud by však došlo k deeskalaci globální obchodní války, americký dolar by mohl znovu získat prostor k posílení. Podle poslední zprávy COT pro libru skupina "nekomerčních" obchodníků otevřela 1 300 kontraktů na nákup (BUY) a 1 400 kontraktů na prodej (SELL). Čistá pozice se tak za daný týden téměř nezměnila.
V posledních týdnech libra výrazně posílila, ale je třeba poznamenat, že existuje pouze jeden důvod: politika Donalda Trumpa. Jakmile tento faktor zmizí, dolar může znovu začít růst – ale kdy se tak stane, nikdo neví. Libra sama o sobě nemá žádné fundamentální důvody k růstu. Přesto obchodníkům "faktor Trump" zatím stačí k rozhodování.
Analýza GBP/USD v časovém rámci 1H
V hodinovém grafu si pár GBP/USD udržuje rostoucí trend, i přes uzavření pod kanálem i linií rostoucího trendu. Dolar mírně posiluje, ale neexistují k tomu jasné fundamentální důvody – pouze technické. Cena nedokázala přesvědčivě prorazit linii Senkou Span B, ale brzy dostane druhou šanci. Celkově, i kdyby dolar posiloval ještě několik dní, 4hodinový graf ukazuje boční pohyb v posledních týdnech, zatímco denní graf nadále potvrzuje silný rostoucí trend.
Klíčové úrovně pro 11. června: 1,2981–1,2987, 1,3050, 1,3125, 1,3212, 1,3288, 1,3358, 1,3439, 1,3489, 1,3537, 1,3637–1,3667, 1,3741. Linie Senkou Span B (1,3489) a Kijun-sen (1,3535) mohou rovněž sloužit jako signální úrovně. Doporučuje se nastavit stop loss na úroveň breakeven, pokud se cena pohne o 20 pipsů správným směrem. Je třeba mít na paměti, že linie indikátoru Ichimoku se během dne mohou posouvat.
Ve středu nejsou ve Velké Británii naplánovány žádné významné události. V USA však bude zveřejněna důležitá zpráva o inflaci, která by mohla vyvolat okamžitou reakci trhu. Pokud inflace vzroste, dolar by mohl získat podporu, přestože v minulosti na podobné zprávy příliš nereagoval.
Vysvětlení k ilustracím:
- Úrovně supportu a rezistence (tlusté červené čáry): Tlusté červené čáry označují místa, kde může pohyb skončit. Upozorňujeme, že tyto čáry nejsou zdrojem obchodních signálů.
- Čáry Kijun-sen a Senkou Span B: Čáry indikátoru Ichimoku přenesené ze 4hodinového časového rámce do hodinového časového rámce. Jedná se o silné čáry.
- Úrovně extrémů (tenké červené čáry): Tenké červené čáry, od kterých se cena dříve odrazila. Jsou zdrojem obchodních signálů.
- Žluté čáry: Trendové linie, trendové kanály nebo jiné technické formace.
- Indikátor 1 v grafech COT: Představuje čistou velikost pozice pro každou kategorii obchodníků.
