S&P500
Übersicht am 28.06
USA-Markt: Anzeichen von Stärke.
Die Hauptindizes legten am Dienstag fest zu: Dow +0,7 %, NASDAQ +1,7 %, S&P500 +1,2 %
S&P500 4380, Bereich 4340 - 4420
Es war definitiv ein starker Tag für den Aktienmarkt. Alle Hauptindizes schlossen in der Nähe ihrer besten Niveaus für die Sitzung und legten zwischen 0,6 % und 1,7 % zu. Der Aufwärtstrend wurde durch die Veröffentlichung stärker als erwarteter Wirtschaftsdaten am gestrigen Morgen ausgelöst, die halfen, einige Bedenken hinsichtlich eines harten wirtschaftlichen Abschwungs abzumildern.
Insbesondere die Mai-Berichte über Bestellungen für langlebige Güter, die Mai-Verkäufe von neuen Häusern und die Juni-Berichte zum Verbrauchervertrauen trugen zum Anstieg des Marktes bei. Daher hatte der Handel prozyklischen Charakter.
Zu Beginn war das Interesse der Käufer in den Teilen des Marktes stärker ausgeprägt, die in diesem Jahr hinter dem Indexwachstum zurückblieben. Die Mega-Kapitalisierungen waren derweil relativ schwach, handelten aber größtenteils immer noch im Aufwärtstrend. Bis zum Mittag holten die Mega-Kapitalisierungen den breiteren Markt ein und beschleunigten das Indexwachstum.
Selbst Alphabet (GOOG 119,01, -0,08, -0,1%), das um ganze 1,8% fiel, nachdem Bernstein sein Rating von Überdurchschnittlich auf Marktleistung herabgestuft hatte, war kurzzeitig im positiven Bereich, bevor es sich mit einem geringen Verlust schloss.
Der ETF Vanguard Mega Cap Growth (MGK) stieg um 1,5%; der ETF Invesco S&P 500 Equal Weight (RSP) legte um 1,2% zu; der marktkapitalisierungsgewichtete S&P 500 stieg um 1,2%.
Das Wachstum der entsprechenden Bestandteile der Mega-Kapitalisierung führte den Technologiesektor (+2,0%) und den Verbrauchersektor (+2,1%) an die Spitze der Führungstabelle.
Der Konsumgütersektor erhielt auch Unterstützung durch das Wachstum von Bauunternehmen als Reaktion auf den Anstieg des Verkaufs von neuen Häusern im Mai. Der Technologiesektor wurde in der Zwischenzeit durch vorausschauende Halbleiterkomponenten gestützt. Der SPDR S&P Homebuilder ETF (XHB) stieg um 2,9%. Der Halbleiterindex PHLX stieg um 3,6%.
Zu den weiteren Top-Sektoren gehörten die Bereiche wirtschaftsempfindlicher Materialien (+1,4%) und Industrie (+1,3%).
Die defensiven Sektoren Gesundheitswesen (-0,2%), Versorgungsdienstleistungen (+0,3%) und Konsumgüter (+0,3%) zeigten die schlechtesten Ergebnisse, und schlossen sich am Ende der Liste. Der Konsumgütersektor litt teilweise unter den erheblichen Verlusten von Walgreens Boots Alliance, einer Dow-Komponente (WBA 28,64, -2,95, -9,3%) nach einem enttäuschenden Quartalsbericht und Prognosen.
Morgendliche Daten haben den Verkauf von Schatzanleihen ausgelöst. Die Rendite der 2-jährigen Anleihen stieg um zwei Basispunkte auf 4,76%, während die Rendite der 10-jährigen Anleihen um fünf Basispunkte auf 3,77% stieg.
- Nasdaq Composite: +29,5% seit Jahresbeginn
- S&P 500: +14,0% seit Jahresbeginn
- Russell 2000: +5,0% seit Jahresbeginn
- S&P Midcap 400: +6,0% seit Jahresbeginn
- Dow Jones Industrial Average: +2,4% seit Jahresbeginn
Überblick über wirtschaftliche Daten:
- Der Gesamtauftragsvolumen für langlebige Güter stieg im Mai im Vergleich zum Vormonat um 1,7% (Konsens -1,0%) nach einer nach oben revidierten Zunahme von 1,2% (von 1,1%) im April. Abgesehen vom Transport stiegen die Bestellungen für langlebige Güter im Vergleich zum Vormonat um 0,6% (Konsens: 0,0%), nach einer nach unten revidierten Abnahme um 0,6% (von -0,2%) im April.
- Die wichtigste Erkenntnis aus dem Bericht ist, dass die Bestellungen für Investitionsgüter, die nicht der Verteidigung dienen und Flugzeuge ausgenommen sind - ein indikator für die Unternehmensausgaben - um 0,7% gestiegen sind, nach einem Anstieg von 0,6% im April.
- Der FHFA-Hauspreisindex stieg im April um 0,7%, nach einer nach oben revidierten Zunahme von 0,5% im März (von 0,6%).
- Der S&P Case-Shiller-Hauspreisindex sank im April um 1,7% (Briefing.com Konsens: -2,5%), nach einem Rückgang um 1,1% im März.
- Das Verbrauchervertrauen vom Conference Board stieg im Juni auf 109,7 (Konsens: 103,8) von der nach oben revidierten Zahl von 102,5 (von 102,3) im Mai. Im Vergleich zum gleichen Zeitraum des Vorjahres betrug der Index 98,4.
- Der wichtigste Schlussfolgerung aus dem Bericht ist, dass das Vertrauen der Verbraucher sowohl aufgrund einer positiven Einschätzung der aktuellen Bedingungen als auch aufgrund optimistischer Prognosen gestiegen ist, wobei letztere eine optimistischere Prognose für die finanzielle Lage der Verbraucher beinhalteten.
- Der Verkauf von neuen Häusern stieg im Mai gegenüber dem Vormonat um 12,2% auf eine jährliche saisonbereinigte Rate von 763.000 Einheiten (Konsens: 665.000) gegenüber der nach unten korrigierten Aprilzahl von 680.000 (von 683.000). Im Jahresvergleich stiegen die Verkäufe von neuen Häusern um 20,0%.
- Der wichtigste Schlussfolgerung aus dem Bericht ist, dass niedrigere Verkaufspreise den Verkauf von neuen Häusern, die bei Vertragsabschluss berücksichtigt werden, auf den höchsten Stand seit Februar 2022 antrieben.
Vorausschauend erhalten Marktteilnehmer am Mittwoch folgende Wirtschaftsdaten:
- 07:00 Uhr Eastern Time: Wöchentlicher Indikator für Hypothekenanträge MBA (vorheriger Wert +0,5%)
- 08:30 Uhr Eastern Time: Mai Adv. internationaler Warenhandel (vorher -96,8 Milliarden US-Dollar), Adv. Einzelhandelsbestände (vorher +0,2%) und Adv. Großhandelsbestände (vorher -0,2%)
- 10:30 Uhr Eastern Time: Wöchentliche Rohölvorräte der EIA (vorher -3,83 Millionen Barrel)
Energie: Öl zeigte erneut Schwäche und fiel um 2 Dollar auf 72,80 Dollar pro Barrel Brent.
Die Europäische Zentralbank plant eine Erhöhung der Leitzinsen im Juli.
Fazit: Der US-Markt zeigt Stärke und könnte weiter steigen.
Mikhail Makarov, noch mehr Analystenkommentare:
