S&P500
Überblick 28.08
US-Markt: Unterstützung wird gebildet. Der Aufschwung beginnt.
Die wichtigsten US-Indizes stiegen zum Wochenabschluss: Dow +0,9% NASDAQ +1% S&P500 +0,9%
S&P500 4405 Bereich 4360 - 4440
Am Freitag gab es auf dem Aktienmarkt Aufs und Abs, aber letztendlich schloss der Tag optimistisch ab: Die Hauptindizes stabilisierten sich in der Nähe ihrer besten Niveaus für die Sitzung. Die positive Sitzung, die an einem weiteren Tag mit geringen Volumina stattfand, war kurzzeitig fraglich, nachdem der Vorsitzende der Federal Reserve, Powell, seine mit Spannung erwartete Rede auf dem Symposium in Jackson Hole gehalten hatte. Es gab einige Versuche, diese Rede kriegerischer darzustellen, als erwartet wurde, da der Markt ins Negative geriet, aber die Rede enthielt keine unerwarteten Aussagen.
Der Vorsitzende der Federal Reserve hielt sich an das Inflationsziel der Federal Reserve von 2,0%; er wiederholte, dass der Prozess der Inflationsrückführung auf 2,0% noch einen langen Weg vor sich hat; und er gab zu, dass die Federal Reserve die Zinssätze wieder erhöhen wird, wenn dies angebracht ist. Das ist alles, was er nach dem letzten FOMC-Meeting sagte.
Seine abschließende Bemerkung, dass die Federal Reserve "...vorsichtig handeln wird, während wir darüber entscheiden, ob wir die Politik weiter verschärfen oder stattdessen den Zinssatz stabil halten und auf weitere Daten warten sollen", war eine Art Stolperstein für den Markt, weil bestimmte Dinge nicht gesagt wurden. Insbesondere gab es hier und in der gesamten Rede keine Erwähnung einer Zinssenkung seitens Federal Reserve.
Jedoch erklärte der Vorsitzende der Federal Reserve nach dem FOMC-Meeting am 25.-26. Juli, dass es unwahrscheinlich ist, dass die Federal Reserve in diesem Jahr die Zinssätze senken wird, daher sollte das Nichtnutzen einer Möglichkeit zur Zinssenkung in seiner heutigen Rede nicht als Verschärfung der Position der Federal Reserve betrachtet werden.
Scheinbar hat der Aktienmarkt dies als Tatsache akzeptiert und sich neu formiert und ist auf den Wachstumspfad zurückgekehrt. Dies geschah dank des erneuten Kaufinteresses an Aktien mit Mega-Marktkapitalisierung und des allgemeinen breiten Kaufinteresses, das alle 11 Sektoren des S&P 500 zum Handelsschluss im positiven Bereich hielt.
Der gewichtsgleiche Invesco S&P 500 ETF (RSP) stieg um 0,5%; Der Russell 3000-Index legte um 0,5% zu; und der Russell 3000 Growth Index stieg um 0,7%.
Führend bei den Gewinnen waren Konsumgüter (+1,1%), Energie (+1,1%), Industrie (+0,9%), Informationstechnologie (+0,8%) und Versorgungsunternehmen (+0,8%). Die Gewinne für die anderen Sektoren bewegten sich zwischen 0,2% und 0,6%.
Der Telekommunikationssektor (+0,2%) war relativ zurückhaltend, verdient jedoch Anerkennung für die Erholung nach einem Rückgang um 1,7% auf das Tagesniveau.
Boeing (BA 223,42, +6,11, +2,8%) war einen Tag nachdem es der schlechteste war, der effizienteste Bestandteil des Dow-Jones-Indizes. Dieser Wandel wurde durch die Nachricht von Bloomberg begünstigt, dass Boeing plant, seine 737 MAX nach China zu liefern. 25 der 30 Bestandteile des Dow-Jones-Indizes haben sich im Plus geschlossen.
Der Anleihemarkt erlebte seine eigenen Schwankungen. Die Rendite der zweijährigen Treasury Bills stieg auf 5,10% und sank dann auf 5,05%, was um vier Basispunkte höher ist als gestern. Die Rendite von zehnjährigen Anleihen erreichte kurz nach der Rede des Fed-Vorsitzenden Powell 4,27%, blieb jedoch zum Tagesende unverändert bei 4,24%.
Der Tiefpunkt des S&P 500 fiel ungefähr mit dem Höchststand der Rendite zehnjähriger Anleihen zusammen.
- Nasdaq Composite Index: +29,8% seit Jahresbeginn
- S&P 500: +14,7% seit Jahresbeginn
- S&P Midcap 400: +6,1% seit Jahresbeginn
- Russell 2000: +5,2% seit Jahresbeginn
- Dow Jones Industrial Average: +3,6% seit Jahresbeginn
Überblick über wirtschaftliche Daten:
- Der endgültige Wert des Verbrauchervertrauensindex der University of Michigan für August lag bei 69,5 (Konsens: 71,2) im Vergleich zum vorläufigen Wert von 71,2. Der endgültige Wert für Juli lag bei 71,6, was den höchsten Stand seit Oktober 2021 darstellt. Im gleichen Zeitraum des Vorjahres lag der Index bei 58,2.
- Die Schlussfolgerung aus dem Bericht lautet, dass Verbraucher der Ansicht sind, dass die schnellen Verbesserungen, die in den letzten drei Monaten in der Wirtschaft zu beobachten waren, nachlassen, was sie vorsichtiger in Bezug auf die Aussichten macht.
Am Montag gibt es keine bedeutenden wirtschaftlichen Daten.
Energie: Brentöl bei 84,70 Dollar.
China steigerte die Beschaffung von Ausrüstung zur Chipproduktion im Juni und Juli um +70%.
Fazit: Der US-Markt zeigt eine Aufwärtstendenz und Käufe sind möglich.
Weitere Analyse von Mikhail Makarov:
