Analyse von EUR/USD 5M
Am Donnerstag korrigierte sich der EUR/USD nach oben und überstieg gegen Ende des Tages eine wichtige Linie. Der Abwärtstrend bleibt derzeit intakt, aber das Währungspaar korrigiert häufig nach oben, sodass das Durchbrechen der Kijun-sen-Linie kein Signal für den Beginn einer bullischen Trendumkehr ist. Gestern gab es einen guten Grund, sich des Dollars zu entledigen (oder Gewinne aus Short-Positionen mitzunehmen). Zwei Berichte aus den USA stellten sich als deutlich schwächer als erwartet heraus. Die Einzelhandelsumsätze gingen im Januar um 0,8% zurück, während Prognosen höchstens einen Rückgang von 0,1% vorhergesagt hatten, und die Industrieproduktion fiel um 0,1%, während Händler mit einem Anstieg von 0,3-0,5% gerechnet hatten.
Es war also recht vorhersehbar, dass der Dollar fallen würde, aber diese beiden Berichte beeinflussen kaum das Gesamtbild der Fundamentaldaten, der makroökonomischen Lage und der technischen Analyse. Die amerikanische Wirtschaft ist immer noch stärker als die europäische. Die Europäische Zentralbank erwägt bereits im frühen Sommer die erste Zinssenkung. Gleichzeitig verschiebt die Federal Reserve ihre erste Zinssenkung von März auf Mai oder sogar Juni. Am Ende könnten beide Zentralbanken fast gleichzeitig mit der Zinssenkung beginnen, was den Erwartungen der Händler vor einem Monat deutlich widerspricht. Wir glauben, dass der Dollar immer noch im Vorteil liegt und letztendlich einen Aufwärtstrend beginnen wird.
Am Donnerstag gab es nur wenige Handelssignale. Trotz der Reaktion des Marktes auf die US-Daten betrug die Volatilität lediglich 50 Pips. Kaufsignale bildeten sich, nachdem das Währungspaar den Bereich von 1,0751-1,0757 durchbrochen hatte und sich daraus zurückzog. Händler hätten in beiden Fällen Long-Positionen eröffnen können, aber wie bereits erwähnt, war die Aufwärtsbewegung nicht sehr stark, sodass kein nennenswerter Gewinn erzielt werden konnte. Heute könnte das Währungspaar fallen.
COT-Bericht:
Der neueste COT-Bericht stammt vom 6. Februar. Die Nettostellung der nicht-gewerblichen Händler ist schon seit geraumer Zeit bullisch. Die Anzahl der Long-Positionen ist viel höher als die Anzahl der Short-Positionen. In den letzten Wochen ist jedoch die Anzahl der Longs gesunken, während die Anzahl der Shorts steigt, was mit der aktuellen Bewegung des Euro und unseren Erwartungen übereinstimmt.
Wir sind der Meinung, dass der Euro fallen sollte und der Aufwärtstrend enden muss. In der letzten Berichtswoche stieg die Anzahl der Long-Positionen für die nicht-gewerbliche Gruppe um 2.000, während die Anzahl der Short-Positionen um 28.800 stieg. Entsprechend sank die Nettostellung um 16.600. Die Anzahl der Kaufverträge liegt bei den nicht-gewerblichen Händlern immer noch um 62.000 höher als die Anzahl der Verkaufsverträge. Die Lücke ist recht groß, aber wir sehen eine deutliche Veränderung. Selbst ohne COT-Berichte ist klar, dass der Euro weiter fallen sollte.
Analyse von EUR/USD 1H
Auf dem 1-Stunden-Chart setzt sich der Abwärtstrend fort, auch wenn das Paar über dem Kijun-sen konsolidiert hat. Unserer Meinung nach deuten alle derzeitigen Faktoren darauf hin, dass sich der Dollar stärken wird. Daher erwarten wir einen Rückgang des Euros. Das nächste Ziel liegt im Bereich von 1,0658-1,0669. Dieses Kurspaar könnte dieses Ziel in naher Zukunft erreichen. Jetzt müssen wir auf das Ende der Korrekturphase warten und darauf, dass der Preis sich wieder fest unter der kritischen Linie einpendelt. Dies könnte bereits heute geschehen.
Am 16. Februar haben wir die folgenden Handelsniveaus hervorgehoben: 1,0530, 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0823, 1,0889, 1,0935, 1,1006, 1,1092, sowie die Senkou Span B (1,0813) und Kijun-sen (1,0751) Linien. Die Linien des Ichimoku-Indikators können sich im Laufe des Tages bewegen, daher sollten diese bei der Identifizierung von Handelssignalen berücksichtigt werden. Vergessen Sie nicht, einen Stop-Loss zum Breakeven einzustellen, falls der Preis um 15 Pips in die beabsichtigte Richtung gewandert ist. Dies schützt Sie vor potenziellen Verlusten, falls das Signal sich als falsch erweist.
Am Freitag stehen keine bedeutenden Ereignisse in der Europäischen Union an, während die USA einige sekundäre Berichte veröffentlichen werden. Obwohl diese eine Reaktion von 30-40 Pips auslösen können (wie wir gestern gesehen haben), erwarten wir keine starken Bewegungen. Auf dem US-Programm stehen der Kern-PPI, der PPI, Baugenehmigungen und ein vorläufiger Bericht zum Verbrauchervertrauen der University of Michigan, die später am Freitag fällig werden. Falls zum Beispiel alle drei Berichte stark ausfallen, könnte der Dollar um 50-60 Pips steigen. Der Abwärtstrend bleibt solange bestehen, wie der Preis unter der Senkou Span B-Linie bleibt.
Beschreibung des Charts:
Die Support- und Widerstandsniveaus sind dicke rote Linien, in deren Nähe der Trend enden kann. Sie liefern keine Handelssignale;
Die Kijun-sen- und Senkou Span B-Linien sind Linien des Ichimoku-Indikators, die auf der 1-Stunden-Zeitskala von der 4-Stunden-Zeitskala gezeichnet sind. Sie liefern Handelssignale;
Extreme Levels sind dünnen roten Linien, von denen der Preis zuvor abgeprallt ist. Sie liefern Handelssignale;
Gelbe Linien sind Trendlinien, Trendkanäle und andere technische Muster;
Indikator 1 auf den COT-Charts ist die Nettogröße der Position für jede Kategorie von Händlern;
Indikator 2 auf den COT-Charts ist die Nettogröße der Position für die Gruppe der Nichtkommerziellen.
