Das EUR/USD-Paar konsolidierte sich am Donnerstag über dem Korrekturlevel von 23,6%-1.0843 und steigt weiter in Richtung des Korrekturlevels von 0,0%-1.0917. Gestern erlitt der US-Dollar einen weiteren „Schicksalsschlag“ in Form eines Inflationsberichts, der der Hauptgrund für den erneuten Rückzug der Bären war. Der aufsteigende Trendkanal signalisiert einen „bullischen“ Trend am Markt.
Die Situation mit den Wellen ist komplizierter geworden. Die neue Aufwärtswelle hat den Höhepunkt der vorherigen Welle gebrochen und formt sich weiter, während die letzte abgeschlossene Abwärtswelle es nicht geschafft hat, das Tief der vorherigen Welle zu durchbrechen. Somit gab es zwei Anzeichen für einen Trendwechsel von "bärisch" zu "bullisch". Letzte Woche erhielten die Bullen Unterstützung von einem wichtigen Informationshintergrund, der zu einem deutlichen Anstieg des Paares führte. Diese Woche deutete nur ein Inflationsbericht in den USA klar auf den Fall des Dollars hin, aber es reichte für einen neuen Anstieg des Paares.
Der Informationshintergrund am Donnerstag gab den Bären erneut keine Chance. Die Inflation in den USA verlangsamte sich stärker als von den Händlern erwartet, was die Grundlage für neue Verkäufe des Dollars war. Meiner Meinung nach hat außer diesem Bericht nichts mehr diese Woche die Händler dazu bewegt, die US-Währung zu verkaufen. Einige Experten glauben, dass Jerome Powell seine Rhetorik bezüglich der Geldpolitik gemildert hat, aber das sehe ich nicht so. Powell sagte erneut den sakramentalen Satz, dass die Fed bereit sei, mit der Lockerung der Politik zu beginnen, aber mehr Daten erforderlich seien, um sicherzustellen, dass die Inflation sich stetig in Richtung 2% bewegt. Wir hören diesen Satz seit Januar jeden Monat. In dieser ganzen Zeit lag die Inflation in Amerika im Bereich von 3,0-3,7 %, sodass Powell jedes Mal sagt, dass er bereit ist zu lockern, aber "die Inflation muss auf dem Weg zu 2% sein." Diese Woche haben wir nichts Neues gehört. Nichtsdestotrotz hat der Markt für sich selbst alles Wesentliche herausgefunden. Jetzt ist er überzeugt von einer Zinssenkung im September.
Auf dem 4-Stunden-Chart drehte sich das Paar zugunsten des Euros, nachdem eine neue "bullische" Divergenz mit dem CCI-Indikator gebildet und das Korrekturlevel von 61,8% - 1,0714 erreicht wurde. Anschließend konsolidierte sich das Paar über dem Fibonacci-Level von 50,0% - 1,0794 und erreichte das Korrekturlevel von 38,2% - 1,0876. Ein Rückprall von diesem Level wird zugunsten der US-Währung sein und einen gewissen Rückgang in Richtung 1,0794 bewirken. Ein Schlusskurs über 1,0876 erhöht die Wahrscheinlichkeit eines weiteren Wachstums in Richtung des nächsten Fibonacci-Levels von 23,6% - 1,0977. Heute sind in keinem der Indikatoren aufkommende Divergenzen zu beobachten.
Commitments of Traders (COT) Report:
In der letzten Berichtsperiode haben Spekulanten 4.094 Long-Positionen geschlossen und 12.288 Short-Positionen eröffnet. Die Stimmung der "Non-commercial"-Gruppe hat sich vor einigen Wochen bärisch entwickelt und verstärkt sich derzeit. Die Gesamtanzahl der von Spekulanten gehaltenen Long-Positionen beträgt nun 167.000, während die Anzahl der Short-Positionen bei 175.000 liegt.
Ich glaube weiterhin, dass sich die Situation zugunsten der Bären weiter verschieben wird. Ich sehe keine langfristigen Gründe, den Euro zu kaufen, da die EZB begonnen hat, die Geldpolitik zu lockern, was die Renditen von Bankeinlagen und Staatsanleihen senken wird. In Amerika werden sie noch mindestens mehrere Monate auf hohem Niveau bleiben, was den Dollar für Investoren attraktiver macht. Das Potenzial für einen Rückgang des Euros ist auch laut den COT-Berichten erheblich. Die Anzahl der Short-Kontrakte bei professionellen Akteuren nimmt zu.
Nachrichtenkalender für die USA und die Eurozone:
USA – Erzeugerpreisindex (12:30 UTC).
USA – Verbrauchervertrauensindex der Universität Michigan (14:00 UTC).
Der Wirtschaftskalender für den 12. Juli enthält zwei nicht sehr bedeutende Einträge. Der Einfluss des Informationshintergrunds auf die Stimmung der Händler könnte heute schwach sein.
Prognose für EUR/USD und Handelsberatung:
Der Verkauf des Paares ist heute bei einem Rückprall vom Niveau von 1,0917 auf dem Stundenchart mit einem Ziel von 1,0843 möglich. Ein Kauf war möglich, wenn ein Schlusskurs über 1,0843 erzielt wurde, mit einem Ziel von 1,0917. Diese Trades können weiterhin offen gehalten werden, aber die Wahrscheinlichkeit einer Korrektur ist heute höher. Es sei denn, die US-Berichte enttäuschen die Bären erneut.
Fibonacci-Niveaus werden von 1,0602 bis 1,0917 auf dem Stundenchart und von 1,0450 bis 1,1139 auf dem 4-Stunden-Chart konstruiert.
