Das EUR/USD-Paar setzte seine schwache Aufwärtsbewegung am Freitag fort. Die Bullen schafften es, sich über dem 76.4%-Korrekturlevel bei 1.0858 zu halten, was auf eine Fortsetzung des Wachstums hindeutet. Allerdings würde ich keine solchen Schlussfolgerungen ziehen. Die Bären sind schwach, aber der Informationshintergrund dieser Woche wird sehr wichtig sein. Verkäufer könnten unerwartete Hilfe erhalten. Derzeit ist die Aktivität der Trader sehr schwach, daher betrachte ich das Signal um das Level 1.0858 nicht als Signal.
Die Wellenlage hat sich etwas komplizierter gestaltet, aber wirft dennoch keine Fragen auf. Die letzte Aufwärtswelle hat den Höchststand der vorherigen Welle überschritten und kann als abgeschlossen betrachtet werden. Somit haben die Bären begonnen, eine Korrekturwelle zu bilden. Damit der "bullish"-Trend aufgehoben wird, müssen die Bären das Tief der vorherigen Abwärtswelle brechen, das etwa bei 1.0668 liegt. Dafür müssen sie weitere 180 Pips nach unten gehen. Bei der aktuellen Aktivität der Trader könnte dies 2-3 Wochen dauern, von denen bereits eine Woche vergangen ist. Ein schneller Absturz ist eindeutig nicht zu erwarten.
Der Informationshintergrund am Freitag unterstützte die Bären mehr als die Bullen, aber insgesamt fanden die Trader nichts Interessantes oder Wichtiges in den amerikanischen Berichten. Meiner Meinung nach waren die wichtigsten der Personal Consumption Expenditures (PCE) Price Index und der University of Michigan Consumer Sentiment Index. Beide Indizes waren höher als erwartet, was die EUR/USD Bären hätte unterstützen können. Wie erwähnt, waren die Trader jedoch nicht geneigt, am Freitag aktiv zu handeln. Sie konzentrierten sich bereits auf diese Woche, in der eine Reihe wichtiger Berichte in der Eurozone und in den USA veröffentlicht werden. Am Montag wird keine interessante Information erwartet. Daher werden die Trader vermutlich weiterhin auf die ersten wichtigen Daten warten. Eine grafische Analyse lässt eine Fortsetzung des schwachen Wachstums zu, das sich dann scharf in einen Rückgang verwandeln könnte.
Auf dem 4-Stunden-Chart wendete sich das Paar zugunsten des US-Dollars und sicherte eine Position unterhalb des 38,2% Korrekturniveaus bei 1,0876. Somit könnte der Abwärtsprozess in Richtung des 50,0% Fibonacci-Niveaus bei 1,0794 fortgesetzt werden. Heute sind auf dem CCI-Indikator auftauchende Divergenzen zu beobachten – 'bärisch'. Der Rückgang der Notierungen setzt sich fort, seit die 'bärische' Divergenz im CCI-Indikator gebildet wurde.
Commitments of Traders (COT) Bericht:
Während der letzten Berichtswoche eröffneten Spekulanten 8.992 Long-Positionen und schlossen 2.165 Short-Positionen. Das Sentiment der Gruppe 'Non-commercial' war vor einigen Monaten 'bearish', aber derzeit dominieren wieder die Bullen. Die Gesamtzahl der von Spekulanten gehaltenen Long-Positionen beträgt jetzt 189.000, während die Short-Positionen 153.000 ausmachen.
Ich glaube immer noch, dass sich die Situation weiterhin zugunsten der Bären verschieben wird. Ich sehe keine langfristigen Gründe, den Euro zu kaufen, da die EZB begonnen hat, die Geldpolitik zu lockern, was die Renditen von Bankeinlagen und Staatsanleihen senken wird. In den USA werden diese Renditen noch mehrere Monate hoch bleiben, was den Dollar für Investoren attraktiver macht. Das Potenzial für einen Rückgang der europäischen Währung sieht beeindruckend aus, auch gemäß den COT-Berichten. Man sollte jedoch die grafische Analyse nicht vergessen, die derzeit keine zuversichtlichen Vorhersagen über einen starken Rückgang des Euros zulässt.
Nachrichtenkalender für die USA und die Eurozone:
Am 29. Juli enthält der Wirtschaftskalender keine Einträge. Der Einfluss des Informationshintergrunds auf das Händlersentiment wird heute ausbleiben.
Prognose für EUR/USD und Handelstipps:
Ein Verkauf des Paares war möglich bei einem Durchbruch auf dem Stundenchart unter das Niveau von 1,0917 mit einem Ziel von 1,0858. Dieses Ziel wurde erreicht. Neue Verkaufssignale werden benötigt und können sich im Laufe der Woche bilden. Käufe würde ich in den kommenden Tagen nicht in Betracht ziehen, da die Bären eine Position unterhalb des aufsteigenden Korridors gesichert haben.
Fibonacci-Level-Gitter sind auf dem Stundenchart bei 1,0917–1,0668 und auf dem 4-Stunden-Chart bei 1,0450–1,1139 konzipiert.
