Am Montag drehte das EUR/USD-Paar zugunsten des US-Dollars um und fiel auf das 50,0%-Korrekturniveau bei 1,0809. Ein Rebound von diesem Niveau wirkte zugunsten des Euro und initiierte ein Wachstum in Richtung des Fibonacci-Niveaus von 38,2% – 1,0842. Der Bereich von 1,0776 bis 1,0809 ist für das Paar sehr wichtig. Eine Konsolidierung darunter wird die Wahrscheinlichkeit eines weiteren Rückgangs des Euro erheblich erhöhen.
Die Wellensituation ist etwas komplexer geworden, bleibt aber insgesamt klar. Die letzte Aufwärtswelle hat den Höhepunkt der vorherigen Welle überschritten und kann als abgeschlossen betrachtet werden. Somit haben die Bären begonnen, eine Korrekturwelle zu bilden. Um den „bullishen“ Trend zu annullieren, müssen die Bären das Tief der vorherigen Abwärtswelle durchbrechen, das bei etwa 1,0668 liegt. Dazu müssen sie weitere 170-180 Punkte nach unten fallen. Angesichts der aktuellen Aktivität der Händler kann dies 2-3 Wochen dauern, von denen eine Woche bereits vergangen ist. Offensichtlich ist kein schneller Fall zu erwarten.
Am Montag gab es keinen informativen Hintergrund, und die Bären benötigen dringend Informationsunterstützung. Heute können sie auf BIP-Daten aus der Eurozone und Deutschland zählen. Die deutsche Wirtschaft könnte im zweiten Quartal nur um 0,1 % wachsen, die europäische Wirtschaft um 0,2 %. Daher werden Werte über diesen Niveaus den Bullen ermöglichen, ihre Positionen leicht zu verbessern. Dennoch erwarte ich bei Überschreiten der Prognosen heute kein starkes Wachstum des Euro. Das Wachstum des Euro könnte beginnen und mehrere Tage oder sogar eine Woche andauern, wenn der Informationshintergrund die Bullen unterstützt. Bis zum Ende der Woche werden viele wichtige Berichte und Ereignisse veröffentlicht. Somit haben die Bullen eine gute Chance, um 60-80 Punkte zu steigen, wenn die Nachrichten zu ihren Gunsten ausfallen. Die Bären hingegen werden es sehr schwer haben. Es ist unwahrscheinlich, dass die Fed ihre "hawkishe" Haltung verstärken wird, und die Wirtschaftsdaten aus den USA könnten erneut schwächer als erwartet ausfallen. Nicht alle Berichte könnten schwach sein, aber selbst wenn die Hälfte von ihnen schwach ist, wird es den Bären nicht erlauben, ihre Angriffe fortzusetzen.
Im 4-Stunden-Chart hat das Paar zugunsten des US-Dollars umgekehrt und sich unterhalb des 38,2 % Korrekturlevels bei 1,0876 gefestigt. Somit könnte der Rückgang bis zum Fibonacci-Level von 50,0 % – 1,0794 – weitergehen. Heute hat sich eine „bullishe“ Divergenz in den CCI- und RSI-Indikatoren gebildet, die etwas Wachstum in Richtung 1,0876 ermöglicht. Eine Konsolidierung unterhalb von 1,0794 würde einen weiteren Rückgang der Erwartungen erlauben.
Commitments of Traders (COT) Bericht:
In der letzten Berichtswoche eröffneten Spekulanten 8.992 Long-Positionen und schlossen 2.165 Short-Positionen. Die Stimmung der "Non-commercial" Gruppe wurde vor ein paar Monaten "bärisch", aber mittlerweile sind wieder die Bullen dominant. Die Gesamtzahl der von Spekulanten gehaltenen Long-Positionen beträgt jetzt 189.000, während die Short-Positionen insgesamt 153.000 ausmachen.
Die Situation wird sich weiterhin zugunsten der Bären verändern. Ich sehe keine langfristigen Gründe, den Euro zu kaufen, da die EZB begonnen hat, ihre Geldpolitik zu lockern, was die Renditen auf Bankeinlagen und Staatsanleihen senken wird. In Amerika werden sie hingegen noch für mehrere Monate hoch bleiben, was den Dollar für Investoren attraktiver macht. Das Potenzial für einen Rückgang des Euro erscheint auch gemäß den COT-Berichten signifikant. Es darf jedoch nicht vergessen werden, dass die grafische Analyse derzeit keine sichere Aussage über einen starken Rückgang des Euro zulässt.
Nachrichtenkalender für die USA und die Eurozone:
Eurozone – BIP für das zweite Quartal in Deutschland (08:00 UTC).
Eurozone – BIP für das zweite Quartal (09:00 UTC).
Eurozone – Verbraucherpreisindex in Deutschland (12:00 UTC).
USA – JOLTS-Stellenangebote (14:00 UTC).
Am 30. Juli enthält der Wirtschaftskalender vier wichtige Einträge. Der Einfluss des Informationshintergrunds auf die Stimmung der Händler wird heute vorhanden sein.
Prognose für EUR/USD und Handelsempfehlungen:
Der Verkauf des Paares wird möglich sein bei einem Rückprall vom Niveau 1.0842 auf dem Stundenchart mit dem Ziel 1.0809. Käufe können in Erwägung gezogen werden mit dem Ziel 1.0842, da ein Rückprall vom Niveau 1.0809 stattgefunden hat. Der Informationshintergrund könnte die Bewegung des Paares heute beeinflussen.
Fibonacci-Niveaus werden auf dem Stundenchart von 1.0668 – 1.0949 und auf dem 4-Stundenchart von 1.0450 – 1.1139 aufgebaut.
