Analyse des EUR/USD 5M
Das EUR/USD-Paar war am Dienstag praktisch unbeweglich. In der ersten Tageshälfte sahen wir eine leichte Stärkung des Euro, obwohl die ZEW-Konjunkturerwartungsindizes für Deutschland und die EU deutlich schlechter als erwartet ausfielen. In der zweiten Tageshälfte legte der US-Dollar etwas zu, da die US-Daten schließlich etwas besser als die Markterwartungen waren. Allerdings könnte man hier auch mäkeln, da die Industrieproduktion um 0,8 % wuchs (bei Prognosen von +0,2 %), aber der vorherige Wert wurde nach unten korrigiert. Das Interessanteste daran ist, dass das britische Pfund zur gleichen Zeit abstürzte. Unter den aktuellen Umständen erscheint jeder Rückgang des Pfunds logisch und gerechtfertigt, angesichts seiner überkauften Lage und des unlogischen Wachstums in den letzten Monaten. Aber warum steht dann der Euro still?
Das Paar hat die Trendlinie und beide Linien des Ichimoku-Indikators durchbrochen, sodass der Trend bullisch geworden ist. Es konnte jedoch nicht durch den letzten lokalen Höchststand von 1,1152 brechen. Daher könnte technisch gesehen der Abwärtstrend noch fortgesetzt werden. Was vom Markt morgen zu erwarten ist, weiß wahrscheinlich nur Gott. Im Moment ist unklar, welche Entscheidung die Federal Reserve treffen wird, ganz zu schweigen von der Rhetorik des Fed-Vorsitzenden Jerome Powell oder dem „Dot-Plot“-Diagramm.
Gestern gab es nur ein Handelssignal, das sowohl äußerst ungenau als auch schwach war. Die Volatilität war wieder gering, und obwohl die Händler berechtigt waren, Short-Positionen zu eröffnen, konnten sie nur maximal 10-15 Pips Gewinn erzielen, da der Preis nicht einmal das nächstgelegene Niveau von 1,1092 erreichte.
COT-Bericht:
Der neueste COT-Bericht stammt vom 10. September. Die obige Grafik zeigt deutlich, dass die Nettoposition der nicht-kommerziellen Händler seit langem bullisch ist. Der Versuch der Bären, die Kontrolle zu übernehmen, ist kläglich gescheitert. Die Nettoposition der nicht-kommerziellen Händler (rote Linie) ging in der zweiten Hälfte des Jahres 2023 und Anfang 2024 zurück, während die kommerziellen Händler (blaue Linie) zunahmen. Derzeit erhöhen die professionellen Spieler wieder ihre Long-Positionen.
Wir sehen auch nach wie vor keine fundamentalen Faktoren, die eine Stärkung des Euros unterstützen würden. Die technische Analyse zeigt, dass sich der Preis in einer Konsolidierungsphase befindet – mit anderen Worten, in einem Seitwärtstrend. Im Wochenzeitrahmen ist klar zu erkennen, dass das Paar seit Dezember 2022 zwischen den Niveaus 1.0448 und 1.1274 gehandelt wird. Das bedeutet, dass wir von einem siebenmonatigen Seitwärtstrend in einen 18-monatigen übergegangen sind.
Die roten und blauen Linien divergieren momentan, was darauf hinweist, dass die Long-Positionen im Euro zunehmen. Solche Änderungen können jedoch keine Grundlage für langfristige Schlussfolgerungen innerhalb eines Seitwärtstrends liefern. In der letzten Berichtswochen ging die Anzahl der Long-Positionen in der nicht-kommerziellen Gruppe um 23.100 zurück, während die Anzahl der Short-Positionen um 4.500 fiel. Dementsprechend sank die Nettoposition um 18.600. Dennoch hat der Euro weiterhin das Potenzial zu fallen.
Analyse von EUR/USD 1H
Im Stunden-Chart hat das Währungspaar EUR/USD endlich eine reale Chance, den grundlosen Aufwärtstrend zu beenden, aber diese Chancen schwinden schnell. Die Trendlinie und die Senkou Span B-Linie wurden durchbrochen. Jetzt wird der globale Aufwärtstrend voraussichtlich wieder aufgenommen. Es macht keinen Sinn, über die fundamentalen und makroökonomischen Gründe für einen neuen Rückgang des Dollars zu diskutieren – sie existieren nicht. Dennoch hängt die Kursbewegung allein vom Markt selbst ab, und der Markt kann in jede Richtung handeln, unabhängig von den Nachrichten.
Für den 18. September heben wir die folgenden Levels hervor: 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0843, 1,0889, 1,0935, 1,1006, 1,1092, 1,1147, 1,1185, 1,1234, 1,1274 sowie die Senkou Span B-Linie (1,1077) und die Kijun-sen Linie (1,1074). Die Ichimoku-Indikatorlinien können sich im Tagesverlauf bewegen, daher sollte dies bei der Identifizierung von Handelssignalen berücksichtigt werden. Denken Sie daran, einen Stop Loss auf Break-even zu setzen, falls sich der Preis in die gewünschte Richtung um 15 Pips bewegt hat. Dies schützt Sie vor potenziellen Verlusten, wenn sich das Signal als falsch herausstellt.
Am Mittwoch wird die endgültige Inflationsschätzung für August in der Eurozone veröffentlicht, die wahrscheinlich nicht von der vorläufigen Schätzung abweichen wird und wohl kaum großes Interesse wecken wird. In den USA werden Berichte über Baugenehmigungen und den Verkauf neuer Häuser veröffentlicht. Am Abend findet das Fed-Treffen statt, wobei die Entscheidung über den Leitzins, das "Dot-Plot"-Diagramm und eine Pressekonferenz mit Powell angekündigt werden. Der Mittwochabend und der Donnerstag könnten mit "Marktschwankungen" gefüllt sein.
Erklärung der Abbildungen:
Unterstützungs- und Widerstandsniveaus: Dicke rote Linien, in deren Nähe der Trend enden kann. Sie sind keine Quellen von Handelssignalen.
Kijun-sen und Senkou Span B Linien: Diese Ichimoku-Indikatorlinien, die vom 4-Stunden-Chart auf den Stunden-Chart übertragen wurden, sind starke Linien.
Extremen-Niveaus: Dünne rote Linien, von denen der Kurs zuvor abgeprallt ist. Diese liefern Handelssignale.
Gelbe Linien: Trendlinien, Trendkanäle und andere technische Muster.
Indikator 1 auf COT-Charts: Die Nettopositionsgröße für jede Händlerkategorie.
