Am Montag fiel das EUR/USD-Paar stark in die Unterstützungszone von 1,1070–1,1081, prallte davon ab und drehte zugunsten der europäischen Währung um. Infolgedessen könnte die Aufwärtsbewegung am Dienstag in Richtung des 200,0%-Fibonacci-Niveaus bei 1,1165 fortgesetzt werden. Ein Schlusskurs über 1,1165 würde die Wahrscheinlichkeit eines weiteren Anstiegs in Richtung des nächsten Niveaus bei 1,1240 erhöhen. Der Aufwärtstrend bleibt intakt.
Die Wellenstruktur ist etwas komplexer geworden, aber sie gibt nach wie vor keinen Anlass zu wesentlicher Besorgnis. Die letzte abgeschlossene Abwärtswelle (18.-19. September) hat das Tief der vorherigen Welle nicht durchbrochen, während die letzte abgeschlossene Aufwärtswelle (11.-18. September) das Hoch der vorherigen Welle durchbrochen hat. Somit ist der Abwärtstrend derzeit aufgehoben, und das Paar befindet sich entweder in einer komplexen Seitwärtsbewegung oder beginnt, einen neuen Aufwärtstrend zu bilden. Ein Schluss unterhalb der Unterstützungszone von 1,1070–1,1081 würde den sich abzeichnenden Aufwärtstrend ungültig machen.
Der Informationshintergrund am Montag war nicht besonders stark, aber dennoch interessant. Die bemerkenswertesten Daten waren die Einkaufsmanagerindizes (PMI) für das verarbeitende Gewerbe und den Dienstleistungssektor in der Eurozone. Der PMI für das verarbeitende Gewerbe fiel von 42,4 auf 40,3, was auf eine weitere Verschlechterung hinweist. Der PMI für den Dienstleistungssektor sank von 51,2 auf 50,6 und droht, unter die Schwelle von 50,0 zu fallen, was einen negativen Trend signalisiert. Somit verschlechtert sich die Geschäftstätigkeit in der Eurozone trotz der lockeren Geldpolitik der EZB weiter. Dieser Rückgang der Aktivität könnte zu einer Verlangsamung der europäischen Wirtschaft führen. Das BIP der Eurozone hat in den letzten sieben Quartalen maximal um nur 0,3 % zugelegt. Eine Verlangsamung könnte bis 2025 zu einer ausgewachsenen Rezession führen. Dies sind zweifellos schlechte Nachrichten für den Euro, aber die Händler scheinen diese derzeit zu ignorieren. Die europäische Währung strebt trotz der offensichtlichen Probleme in der Eurozone weiterhin nach oben.
Auf dem 4-Stunden-Chart hat sich das Paar zugunsten des US-Dollars gedreht, nachdem es eine Reihe von bärischen Divergenzen in den RSI- und CCI-Indikatoren gab. Der RSI hat vor einigen Wochen ebenfalls die überkaufte Zone erreicht. Der Rückgang hat begonnen, aber angesichts der Stärke der Bullen erscheint ein erheblicher Rückgang des Euros zu diesem Zeitpunkt unwahrscheinlich. Ein Bruch unter das Niveau von 1.1139 deutet auf eine Bewegung in Richtung 1.1013 hin, aber auf dem Stunden-Chart haben die Bären bereits das erste Unterstützungsniveau erreicht.
Commitments of Traders (COT) Bericht:
Während der letzten Berichtswoche schlossen Spekulanten 10.540 Long-Positionen und eröffneten 1.247 Short-Positionen. Das Sentiment der „Nicht-kommerziellen“ Gruppe ist vor einigen Monaten bärisch geworden, jedoch haben die Bullen wieder die Oberhand gewonnen. Die Gesamtzahl der von Spekulanten gehaltenen Long-Positionen beträgt nun 182.000, verglichen mit nur 112.000 Short-Positionen.
Dennoch reduzieren Großakteure seit der zweiten Woche in Folge ihre Euro-Positionen. Meiner Meinung nach könnte dies ein Vorbote für einen neuen bärischen Trend oder zumindest eine Korrektur sein. Der Hauptfaktor für den Rückgang des Dollars – die Erwartung einer Zinssenkung durch das FOMC – ist bereits eingepreist, und der Dollar hat keine unmittelbaren Gründe mehr, weiter zu schwächen. Es könnten im Laufe der Zeit neue Faktoren auftauchen, aber im Moment scheint es wahrscheinlicher, dass sich der US-Dollar stärkt. Aktiver Euro-Verkauf hat noch nicht begonnen, aber falls dies geschieht, werden die Chancen für einen bärischen Trend steigen.
Nachrichtenkalender für die USA und die Eurozone:
- Eurozone: Geschäftserwartungen in Deutschland (07:00 UTC)
- Eurozone: Aktuelle Lage in Deutschland (07:00 UTC)
- Eurozone: IFO-Geschäftsklimaindex in Deutschland (07:00 UTC)
Am 24. September enthält der Wirtschaftskalender drei Einträge, die alle nicht besonders bedeutend sind. Der Einfluss des Nachrichtenhintergrunds auf das Händler-Sentiment während des Tages wird voraussichtlich minimal sein.
EUR/USD Prognose und Handels-Empfehlungen:
Verkaufsmöglichkeiten für das Paar bestanden, wenn auf dem 4-Stunden-Chart unter 1,1139 geschlossen wurde, mit einem Ziel von 1,1081 und 1,0984. Es wird empfohlen, den Stop-Loss für diesen Trade auf das Breakeven-Niveau zu setzen. Long-Positionen hätten bei einer Erholung von der Unterstützungszone 1,1070–1,1081 im Stunden-Chart mit einem Ziel von 1,1139 in Betracht gezogen werden können, aber Vorsicht ist geboten, was Kaufpositionen in dieser Phase betrifft.
Die Fibonacci-Niveaus sind auf dem Stunden-Chart von 1,0917 bis 1,0668 und auf dem 4-Stunden-Chart von 1,1139 bis 1,0603 eingezeichnet.
