US-Märkte steigen am Freitag: S&P 500 gewinnt 2,1 %, Nasdaq Composite steigt um 2,6 %
Der US-Aktienmarkt beendete die Woche auf einer positiven Note, als ob die jüngsten Turbulenzen nie stattgefunden hätten. Der S&P 500 stieg um 2,1% auf 5.638 Punkte, während der Nasdaq um 2,6% zulegte und der Dow Jones um 1,7% (674 Punkte) zunahm, was die jüngsten Verluste wettmachte. Der Aufschwung wurde durch die klassische "Buy-the-Dip"-Strategie und einige positive politische Signale angetrieben. Überraschenderweise half ein produktives Treffen zwischen Ontarios Premier Doug Ford und dem US-Handelsminister Lighthizer, die Handelsspannungen zwischen den USA und Kanada zu entspannen.
Aber die wahren Stars der Sitzung waren die Mega-Cap-Aktien. NVIDIA ($121,67, +5,3%) und Tesla ($249,98, +3,9%) führten die Liste an, während Ulta Beauty (+13,7%) und DocuSign (+14,8%) trotz schwacher Prognosen emporstiegen.
Jedoch sieht nicht alles so rosig aus: Der Consumer Sentiment Index der University of Michigan fiel auf 57,9 (von 79,4 im Vorjahr), was darauf hindeutet, dass die Amerikaner den Optimismus von Wall Street nicht teilen. In der Zwischenzeit erzählt die Nachfrage nach Gold eine andere Geschichte—das Metall durchbrach die Marke von $3.001 pro Unze, während die 10-Jahres-Treasury-Rendite auf 4,31% stieg. Details hier.
S&P 500 gerät in Korrektur, verliert 10% von seinem Allzeithoch. Länger anhaltende Konsolidierung in Aussicht?
Der S&P 500 befindet sich offiziell im Korrekturmodus und fällt in nur 16 Handelstagen um 10% von seinem historischen Höchststand. Wenn die Geschichte ein Leitfaden ist, brauchte der Index in den letzten 24 Fällen, in denen er um 10% fiel, aber einen Bärenmarkt vermied, im Durchschnitt acht Monate zur Erholung. Dies deutet darauf hin, dass selbst im besten Fall eine Rückkehr zu Rekordhöhen vor Mitte Oktober unwahrscheinlich ist.
Statt taktischer Zölle erwarten Investoren nun aggressive Protektionismusmaßnahmen und Bemühungen zur Belebung der US-Fertigung. Diese Ungewissheit lässt die Märkte erzittern und veranlasst einige Investoren, Risikoanlagen vollständig zu meiden.
Finanzberater raten ihren Klienten zum Verkauf von Aktien. Zum ersten Mal seit langem hat die negative Stimmung die positive übertroffen. Die Geschichte zeigt jedoch, dass solche Momente oft die besten Kaufgelegenheiten bieten.
Laut einer Harvard-Studie könnte das BIP-Wachstum um 1 Prozentpunkt sinken, wenn der S&P 500 im Jahr 2025 um 20% einbricht. Da die wohlhabendsten 10% der Amerikaner die Hälfte der Verbraucherausgaben kontrollieren, würde ein Marktrückgang wahrscheinlich zu verminderten Ausgaben führen, was der breiteren US-Wirtschaft einen Schlag versetzt. Details hier.
Fed-Treffen entfacht Spekulationen über Zinssenkung, da S&P 500 um 10% einbricht
Die Haupttreiber der Marktunsicherheit heute sind Donald Trumps Unentschlossenheit in Sachen Zölle und das bevorstehende Fed-Treffen. Investoren warten gespannt auf jedes Signal der Federal Reserve bezüglich möglicher Zinssenkungen—selbst ein subtiler Hinweis könnte helfen, einen der schwierigsten Märkte dieses Jahres zu beruhigen.
Die Bedenken sind gerechtfertigt: Am Donnerstag geriet der S&P 500 offiziell in den Korrekturbereich und verlor mehr als 10% von seinem Rekordhoch vom 19. Februar. Innerhalb nur einer Woche sank die Marktkapitalisierung um 4 Billionen Dollar. Selbst Technologieriesen wie Nvidia und Tesla konnten sich dem Ausverkauf ihrer Aktien nicht entziehen.
Während die Investoren ihre Hoffnungen in die Fed setzen, bleibt die Inflation ein unberechenbares Risiko. Neueste Daten zeigten ein gewisses Nachlassen des Preisdrucks, was theoretisch eine lockerere Geldpolitik rechtfertigen könnte. Aber bei einer Inflation, die immer noch über dem Fed-Ziel von 2% liegt, und schwachen makroökonomischen Daten, wird die Zentralbank kaum vorschnell zu Zinssenkungen greifen.
Zusammenfassend, wenn die wirtschaftlichen Daten weiter enttäuschen, könnte die Fed keine andere Wahl haben, als die Politik zu lockern. Details hier.
US-Aktienmarkt bleibt unter Druck, während S&P 500 und Nasdaq 100-Futures im Zuge wirtschaftspolitischer Bedenken sinken
US-Aktien-Futures fielen erneut, nachdem Finanzminister Scott Bessent angedeutet hatte, dass der jüngste Marktrückgang in Wirklichkeit "eine gute Sache" sei. Diese positive Einstellung gegenüber dem Rückgang der S&P 500-Kapitalisierung um 5 Billionen Dollar zerstörte schnell die Hoffnungen der Anleger, dass die Regierung von Trump eingreifen würde, um die Märkte zu stabilisieren. Infolgedessen sanken die Futures des S&P 500 und des Nasdaq 100 um weitere 0,6%, was die Marktanxiety vor einer entscheidenden Woche mit Zentralbanksitzungen verstärkte.
Unterdessen handeln die europäischen Aktienmärkte stabil: Der Stoxx 600 Index blieb weitgehend unverändert. Doch Asien feiert, da ein Wiederaufleben der chinesischen Verbraucherausgaben die regionalen Märkte ankurbelt.
Auf Wall Street gibt es jedoch nichts zu feiern. Viele Anleger hatten gehofft, dass Bessent als mäßigender Einfluss innerhalb der Trump-Administration dienen würde, um aggressive Zollpolitik zurückzudrängen. Aber nach seinen letzten Äußerungen ist klar, dass die Regierung nicht in Eile ist, die Märkte zu retten.
Während Aktienanleger Gewinne mitnehmen und auf sichere Häfen umsteigen, steigen die Ölpreise. China hat neue Anreizmaßnahmen zur Förderung des Binnenkonsums angekündigt. Unterdessen signalisieren die USA zusätzliche Angriffe auf Huthi-Streitkräfte im Jemen.
Blick voraus, im Zentrum stehen die Zentralbanktreffen: Während erwartet wird, dass die Bank von Japan und die Bank von England die Zinssätze stabil halten, wird die Fed wahrscheinlich versuchen, die Märkte zu beruhigen und zu versichern, dass sie alles unter Kontrolle hat. Details hier.
Baidu stellt neue KI-Modelle vor und fordert Marktführer wie OpenAI heraus
Der US-Aktienmarkt verliert Billionen, und die Ölpreise steigen—während Investoren nach einem Vorteil suchen, macht der chinesische Technologieriese Baidu Fortschritte.
Am Sonntag stellte Baidu das Ernie X1-KI-Modell vor, das in direkter Konkurrenz zu ChatGPT und DeepSeek steht. Und dies ist nicht nur eine weitere KI-Veröffentlichung—es ist eine direkte Herausforderung für das Machtgleichgewicht in der Branche.
Baidu setzt auf verbesserte Algorithmen, hohe Leistung und vor allem freien Zugang. Ab dem 30. Juni können Entwickler Ernie AI ohne Einschränkungen nutzen und an ihre Bedürfnisse anpassen.
Unterdessen bleibt Öl ein heißes Thema:
- Brent-Rohöl-Futures stiegen um 1% auf $71,33 pro Barrel.
- WTI-Rohöl stieg auf $67,94 pro Barrel.
Der Preisanstieg wurde durch Gespräche über neue Stimuli für Chinas Wirtschaft und anhaltende Spannungen im Nahen Osten angetrieben. Händler positionieren sich für Volatilität, während Investoren die Trends genau beobachten.
Wie lange wird diese Rally dauern? Die kommenden Wochen werden die Antwort geben, aber eines ist klar—die Welt steht am Rande großer Veränderungen, und diejenigen, die den Markt richtig lesen, werden die größten Chancen ergreifen. Details hier.
Volatilität hält an den US-Aktienmärkten an
Der US-Aktienmarkt eröffnete die Woche abwartend, auf der Suche nach einer Richtung nach vier aufeinanderfolgenden Wochen mit Rückgängen. Der S&P 500 und Nasdaq fielen um 2,3% bzw. 2,4%. Der Dow fiel um 3,1% und verzeichnete seine schlechteste Leistung seit 2023.
Technisch gesehen steht der S&P 500 an einem entscheidenden Punkt, schwebt in der Nähe von 5.600 Punkten, nachdem er letzte Woche 5.504 getestet hat. Investoren spekulieren nun darüber, ob der Markt auf 5.250 fallen oder sich in Richtung 6.260 erholen wird. In der Zwischenzeit gedeiht Nvidia trotz Marktturbulenzen weiter:
- Der Umsatz stieg in diesem Quartal um 78% auf 39,3 Milliarden Dollar.
- Der Umsatz im Segment Rechenzentren verdoppelte sich nahezu auf 35,6 Milliarden Dollar.
- Die neue Blackwell GPU erzielte Verkäufe in Höhe von 11 Milliarden Dollar.
CEO Jensen Huang hat sich noch nicht zu Bedenken bezüglich einer möglichen Verlangsamung der KI-Nachfrage geäußert, aber seine kommende Rede auf der GTC-Konferenz könnte entscheidend für Nvidias Aktienperformance sein. Details hier.
