Am Dienstag erholte sich das EUR/USD-Paar von der Unterstützungszone bei 1.0781–1.0797, schaffte es jedoch nicht, bis zum 200,0% Fibonacci-Niveau bei 1.0857 zu steigen. Am Mittwochmorgen kehrte das Paar in die 1.0781–1.0797-Zone zurück. Ein erneuter Anstieg aus dieser Zone könnte zu einer moderaten Aufwärtsbewegung führen, doch die Handelsaktivitäten waren in letzter Zeit gering. Ein Durchbruch und eine Konsolidierung unterhalb dieser Zone erhöhen die Wahrscheinlichkeit eines weiteren Rückgangs in Richtung des 161,8% Retracement-Levels bei 1.0734.
Das Wellenmuster auf dem Stunden-Chart hat sich verschoben. Die letzte abgeschlossene Aufwärtswelle überschritt nur knapp das vorherige Hoch, während die jüngste Abwärtswelle das vorherige Tief durchbrach. Dies deutet auf eine Trendumkehr zur bärischen Seite hin. Obwohl Donald Trump in der letzten Woche neue Zölle eingeführt hat, was die Bären vorübergehend zurückweichen ließ, ist es wahrscheinlich, dass in dieser Woche weitere Zölle folgen werden, was den Bullen möglicherweise eine Gegenoffensive erlaubt. Jedoch verlieren die Bullen Tag für Tag an Dynamik.
Die Nachrichten vom Dienstag konnten weder Bullen noch Bären unterstützen. Der meiner Meinung nach wichtigste Bericht—inflation in der Eurozone—verlangsamte sich auf 2,2% im Jahresvergleich, während die Kerninflation auf 2,4% fiel. Dies gab den Bären einen Grund, den Druck auf den Euro aufrechtzuerhalten, aber die Arbeitslosenquote in der Eurozone sank auf 6,1%, was ein positives Signal für den Euro darstellt. Infolgedessen vermied der Euro in der ersten Tageshälfte einen scharfen Rückgang.
In den USA enttäuschte der ISM Manufacturing PMI, und der JOLTS-Bericht zu den Stellenangeboten war ebenfalls schlechter als erwartet. Trotz all dieser Faktoren konnte keine der beiden Seiten eine bedeutende Dynamik erzeugen—gestern war einfach ein Tag der Enttäuschungen.
Donald Trump hat noch keine Ankündigungen zu neuen Zöllen gemacht, was die Händler in Spannung hält. Die Zone 1,0781–1,0797 bleibt ein entscheidender Punkt für die Handelsstrategie.
Das Paar zeigte auf dem 4-Stunden-Chart eine leichte Erholung, jedoch erwarte ich weiterhin eine Umkehr zugunsten des US-Dollars und einen weiteren Rückgang in Richtung des 50,0% Retracement-Levels bei 1,0696 und des 38,2% Levels bei 1,0575. Ein aggressiverer Rückgang des Euros ist derzeit unwahrscheinlich, aber ein Rückgang um 200 Punkte wäre durchaus im Rahmen. Derzeit bilden sich auf keinem Indikator Divergenzsignale.
Commitments of Traders (COT) Report
Während der letzten Berichtswoche haben professionelle Händler 844 Long-Positionen eröffnet und 5.256 Short-Positionen geschlossen. Die Stimmung unter der Gruppe „Nicht-kommerzielle“ ist dank Donald Trump wieder bullisch geworden. Die Gesamtzahl der Long-Positionen liegt nun bei 190.000, während die Shorts bei 124.000 stehen.
20 Wochen in Folge reduzierten große Akteure ihre Engagements im Euro, aber in den letzten 7 Wochen haben sie ihre Short-Positionen reduziert und ihre Long-Positionen erhöht. Die Divergenz in der Geldpolitik zwischen der EZB und der Fed begünstigt nach wie vor den US-Dollar aufgrund eines wachsenden Zinsdifferenz. Dennoch werden Trumps Handelspolitiken zu einem bedeutenderen Marktbewegungsfaktor, da sie einen moderateren Ansatz der Fed implizieren und sogar eine Rezession in der US-Wirtschaft auslösen könnten.
Nachrichtenkalender für die USA und die Eurozone
- USA – ADP Beschäftigungsänderung (12:15 UTC)
Der Kalender am 2. April enthält nur ein nennenswertes Ereignis, dessen Einfluss sich möglicherweise auf die zweite Tageshälfte beschränkt. Dennoch muss ich betonen: Trump kann jederzeit neue Zölle ankündigen.
EUR/USD Prognose und Handelsempfehlungen
- Verkaufen Sie das Paar bei einem Rückprall vom Level 1.0857 im Stundenchart, mit Zielen bei 1.0797 und 1.0734.
- Verkauf auch, wenn das Paar unter der Zone 1.0781–1.0797 schließt.
- Kaufmöglichkeiten ergeben sich bei einem Rückprall von der Zone 1.0781–1.0797, mit einem Ziel von 1.0857.
Fibonacci-Niveaus sind im Stundenchart von 1.0529 bis 1.0213 und im 4-Stunden-Chart von 1.1214 bis 1.0179 eingezeichnet.
