Am Ende der letzten regulären Sitzung schlossen die amerikanischen Aktienindizes mit geringen Gewinnen. Der S&P 500 stieg um 0,01 % und der Nasdaq 100 legte um 0,32 % zu. Der Dow Jones Industrial Average fiel um 0,22 %.
Der Aktienmarkt hat Schwierigkeiten, eine Richtung zu finden, und zeigt geringe Bewegungen, da Anleger es vermeiden, langfristig riskante Wetten einzugehen, bevor die US-Beschäftigungsdaten, die morgen veröffentlicht werden, bekannt sind.
Die US-Aktienindex-Futures fielen um 0,1 %, während die europäischen Aktien-Futures unverändert blieben. Asiatische Indizes zeigten wenig Veränderung. Japanische Staatsanleihen stiegen, nachdem eine 30-jährige Anleiheauktion besser ausfiel als von den Investoren befürchtet. Die Renditen US-amerikanischer Staatsanleihen stabilisierten sich. Am Mittwoch zogen die Anleihen über die gesamte Kurve an, da Daten eine Verlangsamung der Aktivität im US-Dienstleistungssektor und bei den Einstellungen im Privatsektor zeigten.
Investoren konzentrierten sich auf Anzeichen einer wirtschaftlichen Abschwächung, die die Attraktivität von sicheren Anlagen erhöhte und die Erwartungen einer weniger aggressiven Geldpolitik der Federal Reserve stärkte. Dies spiegelt das zunehmende Vertrauen wider, dass die Fed möglicherweise bald zu einer Politik von Zinssenkungen zurückkehren könnte, um eine Rezession zu vermeiden.
Der veröffentlichte Geschäftsaktivitätsindex für den Dienstleistungssektor lag deutlich unter den Prognosen und deutet auf eine erhebliche Verlangsamung des Wachstums in diesem wichtigen Sektor hin. Gleichzeitig zeigte der ADP-Bericht zur Beschäftigung im Privatsektor einen geringeren als erwarteten Anstieg der Arbeitsplätze, was die Bedenken hinsichtlich einer Abschwächung des Arbeitsmarktes verstärkt.
Offensichtlich bleiben Investoren in Wartestellung und warten auf US-Daten und die Zinsentscheidung der Europäischen Zentralbank. Die wirtschaftliche Aktivität in den USA hat sich in den letzten Wochen leicht verlangsamt, was darauf hindeutet, dass Handelspolitiken und Unsicherheiten die Wirtschaft belasten.
"Die Märkte werden dies wahrscheinlich durch die Brille der Enttäuschung über das reale Wachstum sehen," sagte Florian Ielpo von Lombard Odier Investment Managers. "Obwohl dies gute Nachrichten für die US-Wirtschaft im Hinblick auf mögliche Zinssenkungen sind, könnten die bereits in Aktien und Kreditspreads eingepreisten Verbesserungen durch diese Reihe schwächerer Daten herausgefordert werden."
Swap-Händler, die Änderungen der Fed-Zinsen prognostizieren, haben eine höhere Wahrscheinlichkeit von zwei Zinssenkungen um einen Viertelpunkt bis zum Ende des Jahres eingepreist, im Oktober und Dezember. Die Wahrscheinlichkeit einer Zinssenkung im September stieg auf über 90 % von etwa 82 %.
Unterdessen zeigte eine private Umfrage, dass die Aktivität im chinesischen Dienstleistungssektor im Mai schneller wuchs, was auf eine Stabilisierung der Verbrauchernachfrage hinweist, selbst wenn höhere US-Zölle die Exportnachfrage bedrohen.
In Unternehmensnachrichten:
Die Aktien des japanischen Autoherstellers Suzuki Motor Corp. gingen zurück, nachdem Nikkei berichtete, dass das Unternehmen die Produktion des Swift-Modells aufgrund von Engpässen bei seltenen Erden eingestellt habe. Mercedes-Benz Group AG und BMW AG führen Gespräche mit Zulieferern, um einen Mangel an Komponenten mit seltenen Materialien zu vermeiden, wobei Ersteres Berichten zufolge überlegt, Vorräte anzulegen. Unterdessen erklärte Ford Motor Co., dass bestimmte Teile mehr Zeit benötigen, um den Genehmigungsprozess für Exporte seltener Erden in China zu absolvieren.
Bezüglich der technischen Situation des S&P 500:
Heute besteht die Hauptaufgabe der Käufer darin, den nächsten Widerstand bei $5975 zu durchbrechen. Dies würde weiteres Wachstum unterstützen und den Weg für einen Anstieg auf ein neues Niveau bei $5986 ebnen. Eine ebenso wichtige Aufgabe für die Bullen wird es sein, die Kontrolle über $6000 zu behalten, was die Position der Käufer stärken würde. Im Falle eines Abwärtsbewegung infolge eines nachlassenden Risikoappetits müssen sich die Käufer um die Marke von $5962 behaupten. Ein Bruch unter dieses Niveau würde das Instrument schnell auf $5946 drücken und den Weg zu $5933 eröffnen.
