Analyse von GBP/USD 5M
Am Donnerstag zeigte das GBP/USD-Währungspaar erneut keinen klaren Bewegungsdrang in eine bestimmte Richtung. Nach einem relativ ereignisreichen Mittwoch, an dem ein ziemlich einflussreicher Inflationsbericht in Großbritannien veröffentlicht wurde, gab es am Donnerstag keine bedeutenden Datenveröffentlichungen. Infolgedessen kehrte das britische Pfund zu seinen üblichen Bewegungen mit geringer Volatilität und einer Neigung nach unten zurück.
Es ist erwähnenswert, dass das Pfund Sterling, ähnlich wie der Euro, derzeit keine grundlegenden Gründe für einen Rückgang hat. Auf dem täglichen Zeitrahmen besteht jedoch ein flacher Trend, sodass wir auf niedrigeren Zeitrahmen weiterhin unlogische Bewegungen beobachten, die völlig ohne fundamentale und makroökonomische Ereignisse auskommen.
Aus technischer Sicht ist es eher gerechtfertigt, das Entstehen eines neuen Abwärtstrends in Betracht zu ziehen als das Gegenteil. Vor über einer Woche wurde eine abwärtsgerichtete Trendlinie durchbrochen, was dem Markt eine großartige Gelegenheit bot, Käufe zu initiieren, die vollständig durch Fundamentaldaten und makroökonomische Indikatoren unterstützt werden. Doch anstatt eines logischen Anstiegs wurde ein einwöchiger Rückgang beobachtet, und nun liegt der Preis unter den Linien des Ichimoku-Indikators. Die Bewegungen sind unlogisch, das technische Bild hält nicht stand, und es gibt keine Nachrichten oder Daten.
Auf dem 5-Minuten-Chart wurde bereits am Mittwochabend ein Verkaufssignal in Form eines Abpralls von der Zone 1.3369–1.3377 und der Senkou Span B-Linie gebildet. Diejenigen, die basierend auf diesem Signal Short-Positionen eingegangen sind, konnten einen anständigen Gewinn erzielen, selbst inmitten eines völligen Seitwärtshandels. Fast einen ganzen Tag später, während der amerikanischen Handelssitzung, erreichte der Preis das nächste Zielniveau von 1.3307. Ein Abprall von diesem Niveau (der ebenfalls ziemlich spät am Abend stattfand) bot potenziell die Möglichkeit, Long-Positionen in Betracht zu ziehen.
COT Bericht
Die COT-Berichte zum britischen Pfund zeigen, dass sich in den letzten Jahren die Stimmung der kommerziellen Händler ständig verändert hat. Die roten und blauen Linien, die die Netto-Positionen der kommerziellen und nicht-kommerziellen Händler darstellen, kreuzen sich ständig und bleiben größtenteils in der Nähe der Nullmarke. Dies verdeutlicht erneut, dass die Anzahl der Long- und Short-Positionen in etwa ausgeglichen ist.
Der US-Dollar schwächt sich aufgrund der Politik von Donald Trump weiterhin ab. Daher ist die Nachfrage der Marktteilnehmer nach dem britischen Pfund derzeit nicht besonders signifikant. Der Handelskrieg wird wahrscheinlich noch lange in irgendeiner Form fortbestehen. Die Federal Reserve wird im kommenden Jahr die Zinssätze senken. So wird die Nachfrage nach dem Dollar weiter zurückgehen.
Laut dem neuesten COT-Bericht zum britischen Pfund hat die "Non-commercial"-Gruppe 3.700 Kaufkontrakte eröffnet und 900 Verkaufskontrakte geschlossen. Dadurch erhöhte sich die Netto-Position der nicht-kommerziellen Händler im Laufe der Woche um 4.600 Kontrakte.
Im Jahr 2025 stieg das Pfund erheblich, aber es ist wichtig zu verstehen, dass dieser Anstieg nur einen einzigen Grund hatte – die Politik von Trump. Sobald dieser Faktor neutralisiert ist, könnte der Dollar anfangen, sich zu stärken. Doch niemand weiß genau, wann das passieren könnte. Es spielt keine Rolle, ob sich die Netto-Position des Pfunds schnell oder langsam ändert. Die Netto-Position des Dollars fällt in jedem Fall schneller und beständiger.
Analyse des GBP/USD 1H
Auf dem Stunden-Chart hat das GBP/USD-Paar endlich seinen Abwärtstrend beendet und einen neuen Aufwärtstrend begonnen. Der US-Dollar fehlt es weiterhin an fundamentalen Gründen für eine Stärkung, daher erwarten wir, dass das Paar unter den meisten Umständen in Richtung der Höchststände von 2025 steigt. Die wichtigste Voraussetzung ist, dass der Seitwärtstrend im Tages-Chart nicht noch mehrere Monate anhält. Dennoch sehen wir bereits jetzt, dass Trumps Handelskrieg weiter eskaliert, die Spannungen steigen und die Fed sich nur in Richtung einer Lockerung der Geldpolitik bewegt - eine explosive Mischung für den US-Dollar.
Für den 24. Oktober heben wir die folgenden Schlüsselniveaus hervor: 1.3125, 1.3212, 1.3307, 1.3369–1.3377, 1.3420, 1.3533–1.3548, 1.3584, 1.3681, 1.3763, 1.3833, 1.3886. Die Senkou Span B Linie (1.3358) und die Kijun-sen Linie (1.3373) können ebenfalls als Signalquellen dienen. Ein Stop Loss sollte auf den Einstandspreis gesetzt werden, sobald sich der Preis 20 Pips in die richtige Richtung bewegt. Die Linien des Ichimoku-Indikators können sich im Laufe des Tages verschieben, und dies sollte bei der Bestimmung von Handelssignalen berücksichtigt werden.
Am Freitag sollen sowohl in Großbritannien als auch in den USA die PMI-Indizes für den Dienstleistungs- und Fertigungssektor für Oktober veröffentlicht werden. Darüber hinaus wird in den USA ein wichtiger Verbraucherpreisindex veröffentlicht. Somit kann die Volatilität heute hoch sein, was jedoch nicht unbedingt bedeutet, dass die Preisbewegungen logischer werden.
Handelsempfehlungen:
Heute können Händler erneut in Betracht ziehen, ab dem Niveau von 1.3307 zu handeln, von dem der Preis bereits gestern abgeprallt ist. Ein Abprallen von diesem Niveau bietet die Möglichkeit, aufwärts zu handeln mit einem Ziel im Bereich 1.3358–1.3377. Eine Konsolidierung unter dem Niveau von 1.3307 wird die Relevanz neuer Short-Positionen signalisieren, mit einem Ziel bei 1.3212.
Diagrammlegende:
Dicke rote Linien stellen Widerstands-/Unterstützungsniveaus dar — sie sind keine Handelssignale, sondern weisen auf mögliche Umkehrpunkte des Preises hin
Senkou Span B und Kijun-sen Linien — vom Ichimoku-Indikator, angepasst auf den 1-Stunden-Chart von H4; sie sind starke dynamische Niveaus
Dünne rote Linien stellen lokale Extrempunkte dar, von denen sich der Preis zuvor umgekehrt hat — sie können als kleinere Signalpunkte dienen
Gelbe Linien weisen auf Trendlinien, Kanäle oder technische Muster hin
COT Indikator #1 — zeigt die Größe der Nettopositionen, die von verschiedenen Händlergruppen gehalten werden
