Gestern schlossen die Aktienindizes gemischt ab. Der S&P 500 stieg um 0,01 %, während der Nasdaq 100 um 0,44 % fiel. Der Dow Jones Industrial Average legte um 0,55 % zu.
Der Dollar wurde stärker zusammen mit den Renditen von Staatsanleihen, da Händler sich auf den US-Arbeitsmarktbericht und ein mögliches Urteil des Obersten Gerichtshofs zu den von Präsident Donald Trump verhängten Zöllen vorbereiteten. Der Ölpreis setzte seinen Anstieg fort.
Die Währung wertete gegenüber allen anderen Währungen der G10 auf, und der US-Dollar-Index war auf Kurs, seine beste Wochenperformance seit November zu verzeichnen. Die meisten asiatischen Aktienindizes stiegen. Staatsanleihen fielen, wobei die Rendite der richtungsweisenden 10-jährigen Anleihe um einen Basispunkt auf 4,18 % anstieg.
Futures auf Aktienindizes deuten auf einen positiven Handelsstart der europäischen Märkte hin, während Kontrakte auf US-Indizes nahezu unverändert gehandelt werden.
Händler bereiten sich auf zwei aufeinanderfolgende Risiken am Freitag vor, die das Marktsentiment kurzfristig beeinflussen könnten – eine der bedeutendsten Prüfungen für die globalen Aktienmärkte seit deren Erholung nach dem April-Verkauf, der durch Zölle ausgelöst wurde. Besonders wichtig sind die US-Arbeitsmarktdaten für Dezember, da sie die nächsten Schritte der Federal Reserve in Bezug auf die Zinssätze beleuchten werden. Ökonomen prognostizieren, dass die US-Wirtschaft im Dezember 70.000 Arbeitsplätze geschaffen hat, etwas mehr als im Vormonat, und dass die Arbeitslosenquote auf 4,5 % sinken wird. Der Arbeitsmarktbericht wird dabei helfen, den wahrscheinlichen Pfad für Änderungen der US-Zinsen zu klären. Händler preisen derzeit mindestens zwei Zinssenkungen der Fed um ein Viertelprozent im Jahr 2026 ein.
Auch steht das Urteil des Obersten Gerichtshofs über das Schicksal vieler von Trump verhängter Zölle an. Hunderte von Unternehmen stehen bereits bereit, um Rückerstattungen der gezahlten Milliardenbeträge an Zöllen zu beantragen. Ein Schlüsselfaktor bei der Entscheidung des Gerichts wird sein, ob es einen klaren Mechanismus gibt, um die bisherigen und zukünftigen Zolleinnahmen in unveränderter Form zu sichern, ein Ergebnis, das für den US-Dollar positiv wäre.
In anderen Marktsegmenten setzte Öl seinen Aufwärtstrend fort, während Anleger Entwicklungen in Venezuela und Iran verfolgten. Silber und Gold gaben leicht nach.
Was den technischen Ausblick für den S&P 500 betrifft, so besteht die unmittelbare Aufgabe der Käufer heute darin, das nächste Widerstandsniveau von $6.930 zu überwinden. Das Überwinden dieses Niveaus würde auf weiteren Aufwärtspotenzial hinweisen und den Weg zu $6.946 ebnen. Ein ebenso wichtiges Ziel für die Bullen ist es, die Kontrolle über die Marke von $6.961 zu sichern, was die Position der Käufer stärken würde. Bei einer Abwärtsbewegung aufgrund nachlassender Risikobereitschaft müssen sich die Käufer um den Bereich von $6.914 behaupten. Ein Durchbruch unter dieses Niveau könnte das Instrument schnell auf $6.896 zurückdrängen und den Weg zu $6.883 freimachen.
