Analyse von EUR/USD 5M
Das Währungspaar EUR/USD erlebte am Freitag einen schwierigen Handelstag. Der Tag begann mit einem erneuten Einbruch und einem Gap; im weiteren Verlauf des Tages unternahm die europäische Währung jedoch einen weiteren Versuch, sich von den Tagestiefs zu lösen. Man kann sagen, dass ihr das nicht besonders gut gelungen ist, doch sie konnte einen Großteil ihrer Verluste wieder wettmachen. Am Wochenende wurden Meldungen bekannt, dass Donald Trump der Idee einer Bodenoffensive im Iran gegenüber durchaus aufgeschlossen ist, da die Erreichung der gesteckten Ziele auf anderem Wege als recht problematisch erscheint. Die Reaktion des Marktes auf diese Nachricht war aufschlussreich. Erneut legte der Dollar aufgrund geopolitischer Faktoren zu, und die Ölpreise standen kurz davor, ein neues Rekordhoch zu markieren. Erst die Entspannung der Lage am Nachmittag ermöglichte es dem Euro, sich zu erholen, während der Ölpreis zumindest auf 95–100 US-Dollar je Barrel zurückging. Die Märkte bleiben jedoch nervös und aufgekratzt.
Im Stundenchart bleibt der Abwärtstrend unverändert bestehen; die Bewegungen der vergangenen Tage waren unruhig und sprunghaft. Händler müssen sich derzeit ausschließlich auf die Kijun-sen-Linien stützen, da sich aktuell keine geeignete Trendlinie konstruieren lässt. Ein Schlusskurs oberhalb der kritischen Linie würde daher Raum für Erwartungen auf einen Anstieg zumindest bis zur Senkou Span B-Linie eröffnen. Erst ein Durchbruch über die Senkou Span B würde dem Euro eine realistische Chance auf mehr als nur eine Korrektur geben.
Im 5-Minuten-Chart drehte der Kurs im Verlauf des Tages häufig, was zu zahlreichen ähnlichen Handelssignalen führte. Im Grunde genommen bildeten sich alle Signale um das Niveau von 1,1542, wobei die ersten drei Fehlsignale waren. Nur das vierte Signal hätte Gewinn bringen können, allerdings war es zu diesem Zeitpunkt nicht mehr sinnvoll zu handeln. Bei den ersten beiden Trades entstanden keine Verluste, da sich der Kurs in beiden Fällen zunächst mindestens 15 Pips in die gewünschte Richtung bewegte.
COT-Bericht
Der jüngste COT-Bericht trägt das Datum 3. März. Die Darstellung im Wochen-Chart zeigt klar, dass die Netto-Position der nicht-kommerziellen Händler weiterhin „bullish“ ist, und seitdem Trump zum zweiten Mal das Amt des US-Präsidenten übernommen hat, fällt ausschließlich der Dollar. Wir können nicht mit 100%iger Sicherheit behaupten, dass der Rückgang der US-Währung anhalten wird, doch die aktuellen Entwicklungen weltweit legen nahe, dass dies möglich ist.
Wir sehen nach wie vor keine fundamentalen Faktoren, die die europäische Währung stärken könnten, selbst vor dem Hintergrund des Krieges im Nahen Osten. Umgekehrt gibt es genügend Faktoren, die auf eine Schwäche des US-Dollars hindeuten. Der übergeordnete Abwärtstrend besteht weiterhin, aber entscheidend ist nun nicht, wohin sich der Kurs in den vergangenen 18 Jahren bewegt hat. Seit September 2022 bildet sich ein neuer Aufwärtstrend heraus, der die globale abwärtsgerichtete Trendlinie durchbrochen hat. Damit ist der Weg nach oben grundsätzlich frei.
Die Positionierung der roten und blauen Linien des Indikators signalisiert weiterhin das Fortbestehen eines „bullishen“ Trends. In der letzten Berichtswoche verringerte sich die Zahl der Long-Positionen in der Gruppe „Non-commercial“ um 300, während die Zahl der Short-Positionen um 20.000 zunahm. Folglich ist die Netto-Position im Wochenverlauf um 20.300 Kontrakte gesunken.
Analyse von EUR/USD im 1-Stunden-Chart
Im Stundenchart setzt das Währungspaar EUR/USD seinen neuen Abwärtstrend vor dem Hintergrund der geopolitischen Ereignisse im Nahen Osten fort. Wie lange der Dollar ausschließlich aufgrund dieses Faktors weiter steigen wird, bleibt unklar, da dies von der Intensität und Dauer des Krieges, den Verlusten auf beiden Seiten, der Fähigkeit der USA, ihre Ziele zu erreichen, sowie von den Folgen für die Weltwirtschaft abhängen wird. Derzeit liegt jedoch ein Abwärtstrend vor.
Für den 10. März werden für den Handel die folgenden Marken identifiziert: 1,1362, 1,1426, 1,1542, 1,1615–1,1625, 1,1657–1,1666, 1,1750–1,1760, 1,1830–1,1837, 1,1907–1,1922, 1,1971–1,1988 sowie die Senkou-Span-B-Linie (1,1683) und die Kijun-sen-Linie (1,1584). Die Linien des Ichimoku-Indikators können sich im Tagesverlauf verschieben, was bei der Bestimmung von Handelssignalen berücksichtigt werden sollte. Vergessen Sie nicht, Stop-Loss-Orders auf Break-even nachzuziehen, sobald sich der Kurs um 15 Pips in die richtige Richtung bewegt. Dies schützt vor möglichen Verlusten, falls sich das Signal als falsch erweist.
Am Dienstag steht in der Eurozone lediglich der Bericht zur deutschen Handelsbilanz auf dem Kalender, während in den USA nur kleinere Veröffentlichungen wie ADP (wöchentliche Veränderung) und Verkaufszahlen bestehender Häuser anstehen. Die Makroökonomie wird somit erneut keinen Einfluss auf die Kursbewegungen des Paares haben. Die gesamte Aufmerksamkeit gilt erneut der Geopolitik.
Handelsempfehlungen:
Am Dienstag können Händler Short-Positionen in Erwägung ziehen, falls es zu einem Abprall aus dem Bereich 1,1615–1,1625 oder von der kritischen Linie kommt, mit einem Ziel bei 1,1542. Long-Positionen kommen in Betracht, wenn sich der Kurs oberhalb des Bereichs 1,1615–1,1625 festsetzt, mit Kurszielen bei 1,1657–1,1666 sowie an der Senkou-Span-B-Linie.
Erläuterungen zu den Abbildungen:
Unterstützungs- und Widerstandsniveaus – dicke rote Linien, in deren Nähe eine Bewegung enden kann. Sie dienen nicht als Quellen für Handelssignale.
Kijun-sen- und Senkou-Span-B-Linien – Linien des Ichimoku-Indikators, die vom 4-Stunden-Chart auf den Stundenchart übertragen wurden. Sie gelten als starke Linien.
Extremum-Niveaus – dünne rote Linien, von denen der Kurs zuvor bereits abgeprallt ist. Sie dienen als Quellen von Handelssignalen.
Gelbe Linien – Trendlinien, Trendkanäle und andere technische Formationen.
Indikator 1 in den COT-Charts – die Größe der Netto-Position für jede Händlerkategorie.
