GBP/USD 5-Minuten-Analyse
Das Währungspaar GBP/USD fiel am Donnerstag um 90 Pips und gab damit einen erheblichen Teil der am Mittwoch „hart erkämpften“ Gewinne wieder ab. Zur Erinnerung: Am Dienstag und Mittwoch wurden in den USA die Inflationsdaten sowie der Erzeugerpreisindex veröffentlicht, die beide einen deutlichen Rückgang der Werte zeigten. Die schwachen Inflationsdaten reduzierten die Wahrscheinlichkeit, dass die Federal Reserve auf ihren nächsten beiden Sitzungen die Geldpolitik weiter straffen wird, was zu einer Abschwächung des Dollars führte. Der Euro reagierte darauf sehr verhalten, während das britische Pfund sich erwartungsgemäß entwickelte. Am Donnerstag gab es keine wichtigen Ereignisse oder Veröffentlichungen, sodass der Markt eine Korrektur einleitete. Insgesamt steigen sowohl der Euro als auch das Pfund nun schon seit drei Wochen in Folge, wobei der Euro ein ausgesprochen schwaches Wachstum verzeichnet und das Pfund einen beeindruckenden Anstieg zeigt. Vor diesem Hintergrund wirft die technische Korrektur beim Pfund keine Fragen auf. Wir sehen weiteres Aufwärtspotenzial für die britische Währung, da sie sich innerhalb der Seitwärtsbewegung in höheren Zeitfenstern bis 1,3700 oder sogar darüber hinaus erholen kann. Höchstwahrscheinlich wird sich die Aufwärtsbewegung nach Abschluss der Abwärtskorrektur fortsetzen. Erwähnenswert ist auch der eher schwache Bericht zur Industrieproduktion in Großbritannien, der zu der leichten Korrektur des Pfunds beigetragen haben könnte.
Aus technischer Sicht setzt das britische Pfund seinen Aufwärtstrend fort. Aktuell notiert das GBP/USD-Paar weiterhin oberhalb des Bereichs 1,3465–1,3480 und oberhalb der kritischen Linie. Von diesen Niveaus aus könnte somit eine neue Aufwärtsphase starten. Werden diese Marken jedoch nach unten durchbrochen, könnte sich die Korrektur bis in den Bereich 1,3369–1,3377 ausdehnen.
Im 5-Minuten-Chart bildeten sich am Donnerstag keine Handelssignale. Erst gegen Ende des Tages testete das Paar den Bereich 1,3465–1,3480, in dem es sich auch am Freitagmorgen noch bewegt. Daher gilt es nun abzuwarten, ob es von diesem Bereich aus zu einem Abprall kommt oder ob die Kijun-sen-Linie nach unten durchbrochen wird.
COT-Report
Die COT-Berichte für das britische Pfund zeigen, dass nicht-kommerzielle Händler den Markt seit mehreren Monaten mit Verkäufen dominieren. Die Netto-Position ist negativ, obwohl der langfristige Aufwärtstrend intakt bleibt. Angesichts der Ereignisse im Nahen Osten ist es nicht überraschend, dass die Nachfrage nach Risikowährungen verhalten bleibt. Der Krieg ist offiziell beendet, doch der Konflikt besteht fort. Es sind geopolitische Faktoren, die die Nachfrage nach dem US-Dollar kurzfristig stützen könnten. Solange jedoch keine Konsolidierung unterhalb der Trendlinie stattfindet, ist nicht mit nennenswerten Rückgängen des Währungspaares zu rechnen.
Langfristig wird der Dollar aufgrund der Politik von Donald Trump weiter abwerten, was im Wochen-Chart (Abbildung oben) deutlich erkennbar ist. Der Handelskrieg wird in der einen oder anderen Form noch lange andauern, und Trumps Politik zielt direkt wie indirekt auf eine Schwächung der US-Währung ab. Der langfristige Aufwärtstrend bleibt gemäß der Trendlinie bestehen. Der Kurs hat diese Linie vor Kurzem getestet und ist von ihr abgeprallt. Laut dem jüngsten COT-Bericht (vom 7. Juli) hat die Gruppe der „Non-commercial“ 7.400 BUY-Kontrakte eröffnet und 6.800 SELL-Kontrakte geschlossen. Damit hat sich die Netto-Position der nicht-kommerziellen Händler in der vergangenen Woche um 14.200 Kontrakte erhöht, was die Gesamtstimmung der professionellen Marktteilnehmer jedoch nicht wesentlich beeinflusst.
GBP/USD 1H Analyse
Im Stundenchart könnte das Währungspaar GBP/USD eine Korrektur beginnen, da der Aufwärtstrend bereits seit drei Wochen anhält. Der Markt ignoriert weiterhin die Geopolitik, und in den letzten drei Wochen haben wir einen technischen Anstieg beobachtet, der durch schwache Inflationsdaten aus den USA unterstützt wurde. Es würde nicht überraschen, wenn die britische Währung ihre Aufwertung fortsetzt, da sie auf dem Weg zur oberen Begrenzung des Seitwärtskanals ist, die im Bereich von 1,3720–1,3800 liegt.
Für den 17. Juli identifizieren wir die folgenden wichtigen Niveaus: 1,3042–1,3050, 1,3096–1,3115, 1,3179–1,3187, 1,3301–1,3309, 1,3369–1,3377, 1,3465–1,3480, 1,3588, 1,3671–1,3681. Die Senkou-Span-B-Linie (1,3334) und die Kijun-sen-Linie (1,3450) können ebenfalls als Signalquellen dienen. Es wird empfohlen, den Stop-Loss auf Break-even nachzuziehen, sobald sich der Preis 20 Pips in die gewünschte Richtung bewegt hat. Die Linien des Ichimoku-Indikators können sich im Laufe des Tages verschieben, was bei der Bestimmung von Handelssignalen berücksichtigt werden sollte.
Am Freitag sind im Vereinigten Königreich keine wichtigen Ereignisse oder Veröffentlichungen geplant, während in den USA Daten zu Baubeginnen, Baugenehmigungen und dem Verbrauchervertrauensindex der University of Michigan erscheinen. Wir stufen diese Veröffentlichungen nicht als bedeutend ein; sie dürften höchstens eine schwache Marktreaktion auslösen. Technische Faktoren werden heute im Vordergrund stehen.
Handelsempfehlungen:
Heute können Händler Short-Positionen mit Ziel im Bereich von 1,3369–1,3377 eröffnen, wenn sich das Paar unterhalb der Kijun-sen-Linie festigt. Neue Long-Positionen können bei einem Abprall aus dem Bereich 1,3465–1,3480 oder von der kritischen Linie eröffnet werden, mit Ziel bei 1,3588.
Erläuterungen zu den Abbildungen:
Unterstützungs- und Widerstandsniveaus – dicke rote Linien, an denen die Bewegung enden kann. Sie sind keine Quellen für Handelssignale.
Kijun-sen- und Senkou-Span-B-Linien – Linien des Ichimoku-Indikators, die aus dem 4-Stunden-Chart in den Stundenchart übertragen wurden. Es handelt sich um starke Linien.
Extremniveaus – dünne rote Linien, an denen der Preis zuvor abgeprallt ist. Sie sind Quellen für Handelssignale.
Gelbe Linien – Trendlinien, Trendkanäle und alle anderen technischen Formationen.
Indikator 1 in den COT-Charts – die Größe der Nettoposition jeder Händlerkategorie.
