Das britische Pfund hat sich heute mit der Mean Reversion-Strategie recht gut entwickelt. Außerdem habe ich versucht, den Yen und den kanadischen Dollar mithilfe von Momentum zu handeln.
Der Euro und das Pfund legten dank starker PMI-Daten zu. Der Einkaufsmanagerindex für das verarbeitende Gewerbe in der Eurozone stieg auf 52,8, der Composite PMI auf 52,1, während der Services PMI bei 51,7 lag. In dem Bericht wurde hervorgehoben, dass die Nachfrage nach Ausrüstung für künstliche Intelligenz, Rüstungsaufträge mit Vorteilen für Deutschland sowie der Tourismus, der das Wachstum im Dienstleistungssektor außerhalb Deutschlands und Frankreichs antreibt, maßgeblich zum Anstieg der Kennzahlen beigetragen haben. Für die EZB fiel das Fazit unerwartet „hawkish“ aus. Bei einem BIP-Wachstum von konstant rund 0,3 % im dritten Quartal, einer sich erholenden Beschäftigungsdynamik und weiterhin hoher Inflation dürfte die „hawkish“-Tendenz anhalten, und weitere Zinserhöhungen in naher Zukunft können nicht ausgeschlossen werden. Der Euro reagierte darauf heute mit einem erneuten Kursanstieg.
Die britische Wirtschaft hat im August ebenfalls an Fahrt gewonnen. Der Composite PMI stieg von 52,2 auf 52,5 und erreichte damit ein Viermonatshoch, während der Services PMI von 52,1 auf 52,8 kletterte. Zur Erinnerung: Die PMI-Indizes basieren auf Unternehmensumfragen und spiegeln die wirtschaftliche Aktivität wider, wobei die Marke von 50 Punkten zwischen Expansion und Kontraktion unterscheidet. Der Dienstleistungssektor ist für das Vereinigte Königreich besonders wichtig, da er den größten Anteil an der Wirtschaftsleistung ausmacht. Die Industrie hingegen schwächte sich ab, der Manufacturing PMI fiel auf 51,5.
In der zweiten Tageshälfte wartet der Markt auf vergleichbare Daten aus den Vereinigten Staaten, nämlich die August-PMIs für das verarbeitende Gewerbe, den Dienstleistungssektor und den Composite-Index. Der Markt wird diese Daten nutzen, um die Widerstandskraft der Wirtschaft einzuschätzen und die Erwartungen an den Leitzins der Fed anzupassen. Wie im Euroraum, wo sich die Geschäftstätigkeit im August deutlich beschleunigt hat, könnten robuste US-Daten dem Dollar zum Wochenschluss zusätzlichen Auftrieb verleihen. Für den Euro und das Pfund bedeutet dies das Risiko einer Korrektur, da ein stärkerer Dollar auf EUR/USD und GBP/USD lasten würde. Solche Rückgänge in den Währungspaaren könnten jedoch als Gelegenheit gesehen werden, neue Long-Positionen in Risikoanlagen zu attraktiveren Niveaus aufzubauen, sofern der fundamentale Ausblick weiterhin unterstützend bleibt.
Fallen die Daten stark aus, werde ich auf die Momentum-Strategie setzen. Reagiert der Markt dagegen nicht auf die Daten, werde ich weiterhin die Mean-Reversion-Strategie anwenden.
Momentum-Strategie (Breakout) für die zweite Tageshälfte:
Für EUR/USD
- Käufe bei einem Ausbruch über 1,1710 könnten zu einem Anstieg des Euro in Richtung 1,1745 und 1,165 führen.
- Verkäufe bei einem Ausbruch unter 1,1685 könnten zu einem Rückgang des Euro in Richtung 1,1660 und 1,1638 führen.
Für GBP/USD
- Käufe bei einem Ausbruch über 1,3672 könnten zu einem Anstieg des Pfund in Richtung 1,3700 und 1,3725 führen.
- Verkäufe bei einem Ausbruch unter 1,3645 könnten zu einem Rückgang des Pfund in Richtung 1,3620 und 1,3590 führen.
Für USD/JPY
- Käufe bei einem Ausbruch über 158,83 könnten zu einem Anstieg des Dollar in Richtung 159,13 und 159,39 führen.
- Verkäufe bei einem Ausbruch unter 158,28 könnten zu einem Abverkauf des Dollar in Richtung 159,93 und 157,60 führen.
Mean-Reversion-Strategie (Rückkehr zum Mittelwert) für die zweite Tageshälfte:
Für EUR/USD
- Ich werde nach Verkaufsmöglichkeiten suchen, nachdem ein Anstieg über 1,1715 fehlschlägt und der Kurs anschließend wieder unter dieses Niveau fällt.
- Ich werde nach Kaufmöglichkeiten suchen, nachdem ein Rückgang unter 1,1690 fehlschlägt und der Kurs anschließend zu diesem Niveau zurückkehrt.
Für GBP/USD
- Ich werde nach Verkaufsmöglichkeiten Ausschau halten, wenn ein Ausbruchsversuch über 1,3676 scheitert und der Kurs anschließend wieder unter dieses Niveau fällt.
- Ich werde nach Kaufmöglichkeiten Ausschau halten, wenn ein Ausbruchsversuch unter 1,3643 scheitert und der Kurs anschließend wieder auf dieses Niveau zurückkehrt.
Für AUD/USD
- Ich werde nach Verkaufsmöglichkeiten suchen, nachdem ein Ausbruchsversuch über 0,7175 gescheitert ist und der Kurs wieder unter dieses Niveau zurückgekehrt ist.
- Ich werde nach Kaufmöglichkeiten suchen, nachdem ein Ausbruchsversuch unter 0,7152 gescheitert ist und der Kurs zu diesem Niveau zurückgekehrt ist.
Für USD/CAD
- Ich werde nach Verkaufsmöglichkeiten suchen, wenn ein Ausbruch über 1,3762 scheitert und der Kurs anschließend wieder unter dieses Niveau fällt.
- Ich werde nach Kaufmöglichkeiten suchen, wenn ein Ausbruch unter 1,3733 scheitert und der Kurs anschließend zu diesem Niveau zurückkehrt.
