Trade-Review und Trading-Tipps für den Japanischen Yen
Der Preistest bei 154,98 erfolgte, als sich der MACD-Indikator von der Nulllinie nach oben zu bewegen begann und damit einen korrekten Einstiegspunkt für Dollar-Käufe bestätigte. In der Folge legte das Paar um 20 Pips zu.
Der Anstieg des Dollars gegenüber dem Yen verlangsamte sich gestern, nachdem der US-Index der Geschäftstätigkeit Empire State im September auf 7,6 gefallen war und damit von dem im August erreichten Vierjahreshoch zurückkam, aber dennoch im positiven Bereich blieb.
Für den Yen kam heute zusätzlicher gemischter Hintergrund durch neue japanische Konjunkturdaten hinzu. Japans Handelsbilanz für August wies ein tiefes Defizit von £840,6 Milliarden aus, was zwar besser war als die Prognose von ?£980,0 Milliarden, aber deutlich schwächer als das Defizit von ?£638,3 Milliarden im Juli. Ein Handelsdefizit signalisiert in der Regel, dass die Importe – vor allem Energie und Rohstoffe – schneller steigen als die Exporterlöse, was die Leistungsbilanz belastet und den Yen schwächt, da die natürliche Nachfrage seitens der Exporteure zurückgeht. Die Bestellungen für Maschinen und Ausrüstungen für Juli enttäuschten ebenfalls: Sie brachen unerwartet um 3,7 % ein, gegenüber einer erwarteten Veränderung von ?2,8 % und nach einem kräftigen Anstieg von 11,2 % im Vormonat. Ein solcher abrupter Rückgang deutet auf eine Pause bei den Unternehmensinvestitionen hin und wirft Fragen zur Nachhaltigkeit der jüngsten Erholung der Investitionstätigkeit (Capex) auf.
Für USD/JPY ist diese Kombination von Faktoren insgesamt dollarfreundlich. Ein widerstandsfähiges, wenn auch leicht abgekühltes Bild der US-Industrie laut Empire-State-Index stärkt die Argumente für eine weitere Straffung durch die Federal Reserve. Gleichzeitig zeichnen eine schwache japanische Handelsbilanz und der Einbruch bei den Ausrüstungsbestellungen ein weniger zuversichtliches Bild für die Binnennachfrage und die Investitionen. Da Währungsinterventionen eingestellt wurden und es keine neuen Signale für ein Eingreifen der japanischen Behörden gibt, dürfte diese Mischung aus soliden US-Daten und enttäuschenden japanischen Zahlen nach meiner Einschätzung weiterhin den Renditeabstand zwischen Dollar und Yen stützen und Carry-Trade-Engagements begünstigen. Der einzige Faktor, der diesen Ausblick verändern könnte, ist die anstehende Sitzung der Bank of Japan – sollte die BoJ trotz klar nachlassender heimischer Daten überraschend mit unerwartet falkenhaftem Ton auftreten, könnte USD/JPY eine deutlich stärkere Korrektur erleben, als derzeit eingepreist ist.
Für die Intraday-Strategie werde ich mich hauptsächlich auf Szenario Nr. 1 und Nr. 2 stützen.
Kaufszenarien
Szenario Nr. 1: Ich plane heute, USD/JPY zu kaufen, falls der Kurs den Einstiegsbereich um 155,31 (grüne Linie im Chart) erreicht, mit einem Kursziel bei 155,96 (dickere grüne Linie). Im Bereich um 155,96 beabsichtige ich, Long-Positionen zu schließen und in die Gegenrichtung Short-Positionen zu eröffnen (erwartete Schwankung von 30–35 Pips von diesem Niveau aus). Am sinnvollsten ist es, das Paar nach Korrekturen und deutlicheren Rücksetzern wieder zu kaufen. Wichtig: Vor einem Kauf sicherstellen, dass der MACD über der Nulllinie liegt und gerade erst beginnt zu steigen.
Szenario Nr. 2: Ich plane außerdem, USD/JPY heute zu kaufen, falls es zu zwei aufeinanderfolgenden Tests der Marke von 154,89 kommt, während sich der MACD im überverkauften Bereich befindet. Das würde das Abwärtspotenzial begrenzen und eine Aufwärtsumkehr einleiten. Zu erwarten sind Bewegungen zu den Gegenmarken 155,31 und 155,96.
Verkaufsszenarien
Szenario Nr. 1: Ich plane, USD/JPY heute erst dann zu verkaufen, wenn es zu einem Durchbruch unter 154,89 (rote Linie im Chart) kommt, was zu einem schnellen Rückgang des Paares führen dürfte. Das zentrale Kursziel der Verkäufer liegt bei 154,29. Dort plane ich, Short-Positionen zu schließen und unmittelbar Long-Positionen in die Gegenrichtung zu eröffnen (erwartete Gegenbewegung von 20–25 Pips von diesem Niveau aus). Verkäufer können jederzeit wieder auftreten – oft reicht schon ein Hinweis der Zentralbanken. Wichtig: Vor einem Verkauf sicherstellen, dass der MACD unter der Nulllinie liegt und gerade erst beginnt zu fallen.
Szenario Nr. 2: Ich plane außerdem, USD/JPY heute zu verkaufen, falls es zu zwei aufeinanderfolgenden Tests der Marke von 155,31 kommt, während sich der MACD im überkauften Bereich befindet. Das würde das Aufwärtspotenzial des Paares begrenzen und eine Abwärtsumkehr auslösen. Zu erwarten ist ein Rückgang zu den Gegenmarken 154,89 und 154,29.
Worauf Sie im Chart achten sollten:
- Dünne grüne Linie – Einstiegskurs, zu dem Sie das Handelsinstrument kaufen können;
- Breite grüne Linie – geschätzter Kurs, bei dem Sie Take Profit setzen oder Gewinne manuell sichern können, da ein weiterer Anstieg über dieses Niveau hinaus unwahrscheinlich ist;
- Dünne rote Linie – Einstiegskurs, zu dem Sie das Handelsinstrument verkaufen können;
- Breite rote Linie – geschätzter Kurs, bei dem Sie Take Profit setzen oder Gewinne manuell sichern können, da ein weiterer Rückgang unter dieses Niveau hinaus unwahrscheinlich ist;
- MACD-Indikator. Beim Markteintritt ist es wichtig, überkaufte und überverkaufte Zonen zu berücksichtigen.
Wichtig: Anfänger im Forex-Markt müssen bei Einstiegsentscheidungen sehr vorsichtig sein. Es ist am besten, sich vor bedeutenden fundamentalen Veröffentlichungen aus dem Markt herauszuhalten, um nicht von starken Kursschwankungen überrascht zu werden. Wenn Sie sich entscheiden, während Nachrichtenveröffentlichungen zu handeln, setzen Sie immer Stop-Orders, um Verluste zu begrenzen. Ohne Stop-Orders können Sie Ihr gesamtes Guthaben sehr schnell verlieren, insbesondere wenn Sie kein Money Management anwenden und mit großen Volumina handeln.
Denken Sie außerdem daran, dass erfolgreiches Trading einen klaren Handelsplan erfordert, ähnlich dem oben beschriebenen. Spontane Handelsentscheidungen, die nur auf der aktuellen Marktsituation basieren, sind für Intraday-Händler von vornherein eine verlustbringende Strategie.
