Im Stundenchart prallte GBP/USD am Mittwoch vom 100,0 %-Fibonacci-Retracement bei 1,3272 ab, drehte zugunsten des US-Dollars, fiel unter die Unterstützungszone bei 1,3164–1,3177, drehte anschließend zugunsten des Pfunds und kehrte zum Niveau von 1,3272 zurück. Ein erneuter Abprall von 1,3272 heute würde wiederum für den US-Dollar sprechen und könnte zu einem Rückgang in Richtung der Zone 1,3164–1,3177 führen. Ein Anstieg und eine Stabilisierung oberhalb von 1,3272 würden hingegen auf weiteres Wachstum hindeuten und ein Signal für eine Umkehr des Abwärtstrends liefern.
Die Marktsituation bleibt durchweg bärisch. Die letzte abgeschlossene Abwärtswelle hat das vorherige Tief nach unten durchbrochen, während die neue Aufwärtswelle das vorherige Hoch bislang nicht überschritten hat. Damit behalten die Bären weiterhin die Kontrolle über den Markt. Die geldpolitische Straffung durch das FOMC und der von Kevin Warsh kommunizierte restriktive Ausblick stützen den Dollar weiterhin. Der aktuelle Trend kann nun erst oberhalb von 1,3272 drehen.
Der Nachrichtenhintergrund unterstützte am Mittwoch zunächst die Bären. Doch bereits nach wenigen Stunden begann der Markt zu erkennen, dass der US-Inflationsbericht die restriktiven Erwartungen nicht verstärkt hatte. Die Inflation ist zwar stärker gestiegen als prognostiziert, jedoch nicht ausreichend, um darauf zu schließen, dass das FOMC seine Geldpolitik bis zum Jahresende noch zweimal straffen wird. Eine Zinserhöhung ist vom Markt bereits eingepreist. Daher sind derzeit keine neuen Faktoren erkennbar, die eine weitere Aufwertung des US-Dollars unterstützen würden. Das Pfund bewegt sich in den letzten Wochen in einer Spanne zwischen 1,3177 und 1,3272 und befindet sich weiterhin in dieser Range. Die Bullen können erst oberhalb von 1,3272 eine eigene Aufwärtsbewegung starten. Die heutigen britischen Daten zur Industrieproduktion und zum BIP für August könnten ihnen dabei helfen. Allerdings könnte die gestrige Enttäuschung die Händler auch dazu veranlassen, den US-Dollar erneut zu verkaufen. Meiner Ansicht nach nähert sich der bärische Trend seinem Ende, bleibt jedoch unterhalb von 1,3272 intakt.
Im Vier-Stunden-Chart prallte GBP/USD vom 100,0%-Fibonacci-Retracement-Level bei 1,3159 ab und drehte zugunsten des Pfunds nach oben, in Richtung des 76,4%-Retracement-Levels bei 1,3277. Das technische Bild im Ein-Stunden-Chart ist derzeit überzeugender, daher sollte der Fokus auf diesem Zeitrahmen liegen. Auf keinem Indikator sind heute neue sich entwickelnde Divergenzen erkennbar.
Commitments of Traders (COT) Report
Die Stimmung unter den Non-commercial-Tradern hat sich in der letzten Berichtswoche weiter eingetrübt. Die Zahl der von Spekulanten gehaltenen Long-Positionen stieg um 3.863, während die Zahl der Short-Positionen um 10.399 zunahm. Die aktuelle Differenz zwischen Long- und Short-Positionen liegt bei etwa 45.000 gegenüber 143.000. Der Vorteil der Bären vergrößert sich damit erneut. Zuvor war die Dominanz der Bären eindeutig, ist jedoch in den vergangenen Monaten mit der veränderten Nachrichtenlage weniger klar geworden.
Der Abwärtstrend beim Pfund bleibt weiterhin wenig überzeugend. Die kurzfristige Entwicklung wird jedoch von Trumps Handelspolitik, der Geldpolitik der Federal Reserve und der Bank of England sowie von Dauer, Ausmaß und Folgen des Kriegs im Nahen Osten abhängen. In den vergangenen Monaten hatte sich der Markt auf eine Friedensperspektive eingestellt, doch die Verhandlungen zwischen Iran und den Vereinigten Staaten scheiterten, bevor sie überhaupt richtig begonnen hatten. Es gibt keine Garantie dafür, dass sie in naher Zukunft wieder aufgenommen werden.
Wirtschaftskalender USA und Großbritannien
- Vereinigtes Königreich – BIP-Wachstum für August (06:00 UTC).
- Vereinigtes Königreich – Veränderung der Industrieproduktion (06:00 UTC).
- Vereinigte Staaten – Erzeugerpreisindex (12:30 UTC).
- Vereinigte Staaten – Veränderung der Einzelhandelsumsätze (12:30 UTC).
- Vereinigte Staaten – Veränderung der Erstanträge auf Arbeitslosenunterstützung (12:30 UTC).
Am 15. Oktober umfasst der Wirtschaftskalender fünf Veröffentlichungen, von denen keine als besonders bedeutend hervorsticht. Der Einfluss der Konjunkturdaten auf die Marktstimmung könnte am Donnerstag begrenzt bleiben.
GBP/USD-Prognose und Handelsempfehlungen
Ein Verkauf des Währungspaares war nach einer Erholung von 1,3272 im Stundenchart mit einem Ziel bei 1,3164–1,3177 möglich. Dieses Ziel wurde erreicht. Neue Short-Positionen können in Betracht gezogen werden, falls das Paar erneut von 1,3272 nach unten abprallt, mit demselben Kursziel. Long-Positionen können heute in Erwägung gezogen werden, wenn das Paar über 1,3272 schließt, mit einem Ziel bei 1,3368.
Die Fibonacci-Retracement-Niveaus werden im Stundenchart von 1,3272 bis 1,3674 und im Vier-Stunden-Chart von 1,3158 bis 1,3655 gezogen.
