Analyse GBP/USD 5M
Das Währungspaar GBP/USD legte am Montag leicht zu. Gegen Ende des Tages kam es zwar zu einem Rücksetzer, doch der übergeordnete Aufwärtstrend bleibt intakt. Wir gehen davon aus, dass die britische Währung allen Grund hat, ihre bullische Bewegung in dieser Woche fortzusetzen. Erstens dürften die Ergebnisse der Kongresswahlen in den USA wahrscheinlich den Demokraten zugutekommen. Das bedeutet, dass sich der Kongress in den nächsten zwei Jahren stärker mit parteipolitischen Grabenkämpfen als mit der Lösung staatlicher Aufgaben und Probleme beschäftigen wird. Donald Trump beabsichtigt bereits jetzt, nahezu jeden Vorschlag der Demokraten mit einem Veto zu belegen, und die Demokraten werden aller Voraussicht nach in ähnlicher Weise reagieren. Daher könnte Trump im kommenden Jahr einen neuen „Krieg“ beginnen – diesmal im Kongress. Besonders interessant wird es, falls die Republikaner beide Kammern verlieren. Damit ist es eher unwahrscheinlich, dass der US-Dollar von den Wahlen Unterstützung erhält. Zweitens könnte die Bank of England bereits am Donnerstag die erste Zinserhöhung des aktuellen Zyklus ankündigen, was das Pfund zusätzlich stützen sollte. Da Trader die für die britische Währung sprechenden Faktoren im GBP/USD-Paar nicht ignorieren, ist eine natürliche Marktreaktion auf diese Ereignisse zu erwarten. Am Freitag werden die US-Arbeitslosen- und Arbeitsmarktdaten veröffentlicht, die voraussichtlich keine positiven Überraschungen bringen werden.
Aus technischer Sicht setzt das Pfund die Ausbildung eines Aufwärtstrends fort. Das Pfund ist nicht unter die Senkou-Span-B-Linie gefallen, sodass die bullische Tendenz weiterhin Bestand hat. Der Bereich von 1,3369–1,3377 fungiert zudem als Unterstützung für das Pfund. Wir sind der Ansicht, dass das Pfund jede Chance und Grundlage hat, seine Aufwärtsbewegung fortzusetzen.
Im 5-Minuten-Chart wurde am Montag im Bereich 1,3369–1,3377 ein Kaufsignal generiert. Dieses Signal entstand während der asiatischen Sitzung, jedoch hätten Trader zu Beginn der europäischen Sitzung Long-Positionen eröffnen können. Im Tagesverlauf legte das Pfund um mindestens 20 Pips zu.
COT-Report
Die COT-Berichte für das Pfund zeigen, dass nicht-kommerzielle Trader den Markt seit mehreren Monaten mit Short-Positionen dominieren. Die Netto-Position ist negativ, obwohl der langfristige Aufwärtstrend anhält. Angesichts der Ereignisse im Nahen Osten ist es nicht überraschend, dass die Dollarnachfrage im Jahr 2026 relativ stark war. Der Krieg zwischen den USA und Iran ist offiziell ausgesetzt, könnte jedoch bald wieder aufflammen. Die veränderte geldpolitische Ausrichtung der Federal Reserve stützt den Dollar zusätzlich, und die aufwärtsgerichtete Trendlinie des Dollars wurde durchbrochen – allerdings in einer Seitwärtsphase – weshalb wir den Aufwärtstrend nicht als beendet ansehen.
Langfristig schwächt sich der Dollar unter dem Einfluss der politischen Rahmenbedingungen in den USA weiter ab, wie im Wochenchart erkennbar ist. Handelskonflikte werden in der einen oder anderen Form anhalten, und die Politik ist im Allgemeinen auf eine Schwächung des Dollars ausgerichtet. Laut dem jüngsten COT-Bericht (vom 27. Oktober) hat die Gruppe der „Non-commercial“-Trader 2.400 BUY-Kontrakte eröffnet und 1.400 SELL-Kontrakte geschlossen. Somit ist die Netto-Position der nicht-kommerziellen Trader im Wochenverlauf um 1.000 Kontrakte gestiegen.
Analyse GBP/USD 1H
Im stündlichen Zeitrahmen setzt GBP/USD seinen logischen, geordneten Aufwärtstrend fort. In den Tages- und Wochenzeitrahmen hat der Kurs die Liquidität aus den jüngsten Tiefs abgeholt und ist innerhalb seitwärts gerichteter Kanäle geblieben. Daher ist ein Anstieg der britischen Währung mindestens bis 1,3650 zu erwarten, zur oberen Begrenzung des Seitwärtskanals im Tageschart. Gründe für den Anstieg des Pfunds sind nicht notwendig, genauso wenig wie in den vergangenen eineinhalb bis zwei Monaten Gründe für den Anstieg des Dollars nötig waren.
Für den 3. November heben wir die folgenden wichtigen Niveaus hervor: 1,3042–1,3050, 1,3096–1,3115, 1,3179–1,3187, 1,3248, 1,3301–1,3309, 1,3369–1,3377, 1,3465–1,3480, 1,3588, 1,3671–1,3681. Auch die Ichimoku-Linien Senkou Span B (1,3277) und Kijun-sen (1,3358) können Signale generieren. Es wird empfohlen, den Stop-Loss auf Break-even nachzuziehen, sobald sich der Kurs 20 Pips in die erwartete Richtung bewegt. Die Linien des Ichimoku-Indikators können sich im Tagesverlauf verschieben, was bei der Bestimmung von Handelssignalen berücksichtigt werden sollte.
Heute sind in Großbritannien keine wichtigen Ereignisse oder Veröffentlichungen geplant, während in den USA der JOLTS-Bericht zu offenen Stellen veröffentlicht wird. Wir halten diesen Bericht weder für besonders wichtig noch für zeitnah, daher erwarten wir keine nennenswerte Marktreaktion. Höchstwahrscheinlich werden die Händler es vorziehen, heute auf die Ergebnisse der US-Wahl zu warten.
Zusammenfassung der obigen Analyse:
Händler können den Bereich 1,3301–1,3309 als Ziel für Short-Positionen in Betracht ziehen, falls sich der Kurs unterhalb des Bereichs 1,3369–1,3377 festigt. Ein Abprall vom Bereich 1,3369–1,3377 würde es ermöglichen, den Bereich 1,3465–1,3480 erneut als Ziel für Long-Positionen zu betrachten.
Anmerkungen zu den Charts:
- Unterstützungs-/Widerstandspreisniveaus (dicke rote Linien) sind Bereiche, in denen eine Bewegung stoppen kann; sie sind keine direkten Signalquellen.
- Kijun-sen und Senkou Span B — aus dem 4-Stunden-Zeitrahmen in den Stundenchart projizierte Ichimoku-Linien — sind starke Niveaus.
- Extremum-Niveaus (dünne rote Linien) sind frühere Umkehrpunkte und dienen tatsächlich als Signalquellen.
- Gelbe Linien kennzeichnen Trendlinien, Trendkanäle und andere technische Formationen.
- Indikator 1 in den Charts (COT) zeigt die Nettoposition jeder Händlerkategorie.
