"EUR/USD का 5-मिनट चार्ट पर विश्लेषण"
सोमवार को EUR/USD मुद्रा जोड़ी में हल्का सुधार (करेक्शन) देखा गया, क्योंकि यह 1.1536–1.1542 के दायरे को दूसरी बार भी पार करने में असफल रही। पिछले सप्ताह यूरोपीय मुद्रा में वह तेज़ उछाल देखने को मिला जिसकी लंबे समय से उम्मीद की जा रही थी। याद रहे कि एक महीने से अधिक समय तक यह जोड़ी एक साइडवेज़ चैनल में फंसी हुई थी, जबकि अमेरिकी डॉलर लगभग ढाई महीने तक बढ़ता रहा, अक्सर बिना किसी ठोस कारण के। दबाव बढ़ता जा रहा था, और हमने बार-बार कहा था कि तकनीकी, मौलिक और भू-राजनीतिक दृष्टि से डॉलर की निरंतर मजबूती के लिए कोई ठोस आधार नहीं था।
तकनीकी तस्वीर को उच्च टाइमफ्रेम पर सबसे बेहतर देखा जा सकता है, जहां अमेरिकी मुद्रा में वास्तविक वृद्धि का कोई स्पष्ट संकेत नहीं है। वहां केवल एक वार्षिक फ्लैट (sideways movement) दिखाई देता है, जो मध्य पूर्व के युद्ध के कारण अभी तक समाप्त नहीं हुआ। कल दुनिया की एकमात्र महत्वपूर्ण घटना अमेरिका का ISM मैन्युफैक्चरिंग इंडेक्स था। यह सूचकांक पूर्वानुमानों से बेहतर आया, जिससे डॉलर में मामूली मजबूती देखी गई। हालांकि, ट्रेडर अच्छी तरह समझते हैं कि अब अमेरिकी मुद्रा की संभावनाएं मुख्य रूप से श्रम बाजार के आंकड़ों पर निर्भर करती हैं। यदि वे फिर से कमजोर आते हैं, तो यह बिल्कुल निश्चित नहीं कि फेडरल रिजर्व सितंबर में मौद्रिक नीति को सख्त करने की दिशा में कदम बढ़ाएगा।
तकनीकी रूप से, यह जोड़ी एक महीने की उथल-पुथल के बाद 1.1362–1.1461 के साइडवेज़ चैनल से बाहर निकल चुकी है। अब ट्रेडर केवल ऊपर की ओर चाल ही नहीं, बल्कि एक पूर्ण विकसित ट्रेंड की उम्मीद कर सकते हैं। याद दिला दें कि पिछले एक वर्ष में EUR/USD जोड़ी मुख्य रूप से साइडवेज़ रही है, और अभी भी लंबे समय के लिए डॉलर में मजबूत ट्रेंड के ठोस कारण मौजूद नहीं हैं।
सोमवार को 5-मिनट टाइमफ्रेम पर दो सेल सिग्नल बने। पहला यूरोपीय सत्र के दौरान और दूसरा अमेरिकी सत्र के दौरान, जब कीमत 1.1536–1.1542 क्षेत्र से वापस लौटी। इससे ट्रेडरों को शॉर्ट पोजीशन खोलने का अवसर मिला। दिन के अंत तक यह ट्रेड लगभग 20 पिप्स के लाभ के साथ बंद किया जा सकता था। वैकल्पिक रूप से, स्टॉप लॉस को ब्रेक-ईवन पर सेट करके ट्रेड को मंगलवार तक जारी रखा जा सकता था।
COT रिपोर्ट
नवीनतम COT (Commitments of Traders) रिपोर्ट 28 जुलाई की है। साप्ताहिक टाइमफ्रेम के चित्र में स्पष्ट रूप से देखा जा सकता है कि गैर-व्यावसायिक (Non-commercial) ट्रेडरों की नेट पोजीशन "बेयरिश" हो गई है और भू-राजनीतिक घटनाओं के कारण 2026 में इसमें उल्लेखनीय कमी आई है। हाल के महीनों में ट्रेडर यूरोपीय मुद्रा को बेचकर अमेरिकी डॉलर को प्राथमिकता दे रहे हैं। डोनाल्ड ट्रंप की नीति में कोई बदलाव नहीं आया, लेकिन कुछ समय के लिए डॉलर ने "रिज़र्व मुद्रा" की भूमिका निभाई।
हमें अभी भी यूरोपीय मुद्रा को मजबूत करने वाले कोई ठोस मौलिक कारक दिखाई नहीं देते, लेकिन अमेरिकी डॉलर के कमजोर होने के लिए पर्याप्त कारण अब भी मौजूद हैं। मध्य पूर्व के युद्ध ने डॉलर को अस्थायी रूप से बेहद आकर्षक बना दिया, लेकिन जब इस कारक की "वैधता अवधि" समाप्त होगी, तो स्थिति फिर पहले जैसी हो सकती है। दीर्घकाल में यूरो 1.08 डॉलर (ट्रेंड लाइन) के स्तर तक गिर सकता है, लेकिन इसके बावजूद ऊपर की ओर रुझान (upward trend) प्रासंगिक बना रहेगा। पिछले महीनों में डॉलर की मजबूती के दौरान भी यह जोड़ी इस ट्रेंड लाइन के बहुत करीब नहीं पहुंची।
संकेतक की लाल और नीली रेखाओं की स्थिति यह दर्शाती है कि खरीदारों (bulls) और विक्रेताओं (bears) के बीच लगभग संतुलन है। पिछले रिपोर्टिंग सप्ताह में "Non-commercial" समूह में लॉन्ग पोजीशन 15,500 कम हुईं, जबकि शॉर्ट पोजीशन 15,600 बढ़ीं। परिणामस्वरूप, नेट पोजीशन सप्ताह भर में 31,100 कॉन्ट्रैक्ट घट गई।
EUR/USD का 1-घंटे के टाइमफ्रेम पर विश्लेषण
घंटे (1H) के टाइमफ्रेम पर यह जोड़ी एक महीने के विराम के बाद फिर से ऊपर की ओर रुझान में लौट आई है। मध्य पूर्व की स्थिति अभी भी तनावपूर्ण बनी हुई है और उसमें कोई सुधार नहीं हुआ है, लेकिन यह अमेरिकी डॉलर में एक नई और शक्तिशाली तेजी लाने के लिए पर्याप्त नहीं है। हाल के महीनों में बाजार ने यूरो के लिए सभी सकारात्मक खबरों को नजरअंदाज किया और केवल फेड की मौद्रिक नीति पर ध्यान केंद्रित किया, जिसके बारे में उसकी अपेक्षाएं काफी बढ़ा-चढ़ाकर थीं। यदि अब स्थिति बदल गई है, तो यूरोपीय मुद्रा को उन सभी पिछली खबरों, घटनाओं और रिपोर्टों को "प्रतिबिंबित" करने का अवसर मिल सकता है जिन्हें बाजार ने पहले अनदेखा किया था।
4 अगस्त के लिए हम ट्रेडिंग हेतु निम्नलिखित स्तरों की पहचान करते हैं: 1.1234, 1.1274, 1.1362–1.1368, 1.1461–1.1473, 1.1536–1.1542, 1.1585, 1.1657–1.1666, 1.1750–1.1760, 1.1786, 1.1830–1.1837, साथ ही Senkou Span B (1.1446) और Kijun-sen (1.1467) की रेखाएं। Ichimoku संकेतक की रेखाएं दिन के दौरान बदल सकती हैं, इसलिए ट्रेडिंग सिग्नल निर्धारित करते समय इसे ध्यान में रखना चाहिए। यदि कीमत सही दिशा में 15 पिप्स बढ़े, तो स्टॉप लॉस को ब्रेक-ईवन पर अवश्य ले जाएं। इससे गलत सिग्नल की स्थिति में संभावित नुकसान से सुरक्षा मिलेगी।
मंगलवार को जर्मनी और यूरोजोन के मैक्रोइकोनॉमिक कैलेंडर में कोई महत्वपूर्ण आंकड़ा नहीं है, जबकि अमेरिका में JOLTs रिपोर्ट (खाली नौकरियों की संख्या) जारी की जाएगी। यह रिपोर्ट अमेरिकी श्रम बाजार से अप्रत्यक्ष रूप से जुड़ी है, लेकिन यह एक पिछड़ा संकेतक (lagging indicator) है और बहुत अधिक महत्वपूर्ण नहीं मानी जाती।
ट्रेडिंग सुझाव
आज ट्रेडर शॉर्ट पोजीशन बनाए रख सकते हैं, जिनका लक्ष्य 1.1461–1.1473 होगा, क्योंकि कीमत कल 1.1536–1.1542 क्षेत्र से वापस लौटी थी। यदि कीमत 1.1536–1.1542 क्षेत्र के ऊपर मजबूती से टिकती है, तो 1.1585 और 1.1657–1.1666 के लक्ष्यों के साथ नई लॉन्ग पोजीशन खोली जा सकती हैं।
चार्ट/चित्रों की व्याख्या
- मोटी लाल रेखाएं समर्थन और प्रतिरोध स्तर दिखाती हैं, जहां कीमत की चाल समाप्त हो सकती है। ये स्वयं ट्रेडिंग सिग्नल नहीं हैं।
- Kijun-sen और Senkou Span B Ichimoku संकेतक की रेखाएं हैं, जिन्हें 4-घंटे के टाइमफ्रेम से 1-घंटे के चार्ट पर स्थानांतरित किया गया है। ये मजबूत तकनीकी स्तर माने जाते हैं।
- पतली लाल रेखाएं वे चरम (extremum) स्तर हैं, जहां से कीमत पहले उछली थी। ये ट्रेडिंग सिग्नल के स्रोत हो सकते हैं।
- पीली रेखाएं ट्रेंड लाइन, ट्रेंड चैनल और अन्य तकनीकी पैटर्न दर्शाती हैं।
- COT ग्राफ में Indicator 1 प्रत्येक श्रेणी के ट्रेडरों की नेट पोजीशन का आकार दिखाता है।
