GBP/USD का 5-मिनट (5M) विश्लेषण
GBP/USD मुद्रा जोड़ी ने बुधवार को मामूली ऊपर की ओर बढ़त जारी रखी, जो पूरी तरह स्वाभाविक है। कल दोनों अमेरिकी रिपोर्टें (जो वैसे भी बहुत अधिक महत्वपूर्ण नहीं थीं) अनुमान से कमजोर रहीं, जिससे डॉलर पर अतिरिक्त दबाव पड़ा।
बेशक, बाजार केवल ADP और ISM रिपोर्टों के आधार पर अंतिम निष्कर्ष नहीं निकालेगा, क्योंकि अब ऐसे अधिक महत्वपूर्ण संकेतक आने वाले हैं जो सीधे फेडरल रिज़र्व की मौद्रिक नीति को प्रभावित करते हैं।
- कल नॉनफार्म पेरोल्स (NonFarm Payrolls) और बेरोजगारी दर जारी होगी।
- अगले सप्ताह मुद्रास्फीति (Inflation) रिपोर्ट आएगी।
ये आंकड़े सितंबर में फेड द्वारा प्रमुख ब्याज दर पर लिए जाने वाले निर्णय का अनुमान लगाने में मदद करेंगे।
याद रखें कि दो महीने पहले बाजार ने समय से पहले यह निष्कर्ष निकाल लिया था कि फेड की सख्ती (tightening) लगभग तय है। अब हम ब्रिटिश पाउंड में पूरी तरह उचित तेजी देख रहे हैं, क्योंकि जोड़ी की कीमत धीरे-धीरे अपने उचित मूल्य (fair value) की ओर समायोजित हो रही है।
इसके अलावा, उच्च टाइमफ्रेम पर वार्षिक ट्रेंड अभी भी साइडवेज़/फ्लैट है, और कीमत साइडवेज़ चैनल की निचली सीमा से ऊपरी सीमा की ओर बढ़ती हुई दिखाई दे रही है।
हमारी राय में, 2026 में बैंक ऑफ इंग्लैंड के पास मौद्रिक नीति को सख्त करने की संभावना फेड की तुलना में अधिक है, क्योंकि उस पर डोनाल्ड ट्रंप की ओर से ब्याज दरें घटाने का राजनीतिक दबाव नहीं है।
तकनीकी दृष्टिकोण
तकनीकी रूप से पाउंड अभी भी एक ऊपर की प्रवृत्ति (अपट्रेंड) बना रहा है।
यह याद रखना चाहिए कि दीर्घकालिक रूप से यह जोड़ी एक रेंज में है, जो साप्ताहिक टाइमफ्रेम (Weekly TF) पर स्पष्ट रूप से दिखाई देती है।
साइडवेज़ चैनल की निचली सीमा से उछलने के बाद ऊपरी सीमा की ओर बढ़ना एक स्वाभाविक चाल थी। यह मूव अभी पूरा नहीं हुआ है और कई सप्ताह तक जारी रह सकता है।
5-मिनट (5M) टाइमफ्रेम
बुधवार को 5-मिनट टाइमफ्रेम पर कोई ट्रेडिंग सिग्नल नहीं बना।
- यूरोपीय सत्र के दौरान जोड़ी 1.3465–1.3480 क्षेत्र तक पहुँची।
- लेकिन दिन के बाकी हिस्से में यह कोई स्पष्ट ट्रेडिंग सिग्नल उत्पन्न नहीं कर सकी।
आज सिग्नल बनने की संभावना की अपेक्षा की जा सकती है।
COT रिपोर्ट
पाउंड से संबंधित COT रिपोर्टें दिखाती हैं कि गैर-व्यावसायिक (Non-commercial) ट्रेडर कई महीनों से शॉर्ट पोज़िशनों के साथ बाजार पर हावी हैं। दीर्घकालिक अपट्रेंड बने रहने के बावजूद नेट पोज़िशन नकारात्मक है। मध्य पूर्व की घटनाओं को देखते हुए यह आश्चर्यजनक नहीं है कि जोखिम वाली मुद्राओं की मांग अभी भी कमजोर बनी हुई है। युद्ध औपचारिक रूप से समाप्त हो चुका है, लेकिन संघर्ष जारी है। निकट अवधि में भू-राजनीतिक परिस्थितियाँ अमेरिकी डॉलर की मांग को समर्थन दे सकती हैं। हालांकि, जब तक ट्रेंडलाइन के नीचे स्थिरता (consolidation) नहीं होती, तब तक हम इस जोड़ी में तेज गिरावट की उम्मीद नहीं करेंगे।
दीर्घकाल में ट्रंप की नीतियों के कारण डॉलर कमजोर होता रहेगा, जैसा कि साप्ताहिक टाइमफ्रेम (ऊपर के चित्र) में देखा जा सकता है। व्यापार युद्ध किसी न किसी रूप में लंबे समय तक जारी रहेगा, और ट्रंप की नीतियाँ प्रत्यक्ष और अप्रत्यक्ष दोनों रूपों में अमेरिकी मुद्रा को कमजोर करने की दिशा में हैं।
दीर्घकालिक अपट्रेंड अभी भी कायम है, जिसका प्रमाण ट्रेंडलाइन है। कीमत ने हाल ही में उस रेखा का परीक्षण किया और वहां से उछाल लिया।
नवीनतम COT रिपोर्ट (28 जुलाई) के अनुसार:
- "Non-commercial" समूह ने 2,800 BUY कॉन्ट्रैक्ट बंद किए
- 6,400 SELL कॉन्ट्रैक्ट खोले
इस प्रकार, गैर-व्यावसायिक ट्रेडरों की नेट पोज़िशन सप्ताह के दौरान 9,200 कॉन्ट्रैक्ट और घट गई।
GBP/USD का 1-घंटे (1H) विश्लेषण
घंटे के टाइमफ्रेम (1H TF) पर GBP/USD जोड़ी अभी भी ऊपर की प्रवृत्ति (अपट्रेंड) बना रही है। दीर्घकाल में दोनों यूरोपीय मुद्राएँ अभी भी ऊपर जाने की स्थिति में दिखाई देती हैं और पूरे एक वर्ष से साइडवेज़ चैनलों में बनी हुई हैं। इससे 2022 में शुरू हुआ अपट्रेंड समाप्त नहीं होता। हम उम्मीद करते हैं कि आने वाले हफ्तों में पाउंड की मजबूती जारी रहेगी, चाहे भू-राजनीतिक और आर्थिक घटनाक्रम कुछ भी हों। इस सप्ताह केवल अमेरिकी श्रम बाज़ार के आंकड़े ही पाउंड की आगे की बढ़त को रोक सकते हैं।
6 अगस्त के लिए महत्वपूर्ण स्तर
- 1.3042–1.3050
- 1.3096–1.3115
- 1.3179–1.3187
- 1.3301–1.3309
- 1.3369–1.3377
- 1.3465–1.3480
- 1.3588
- 1.3671–1.3681
साथ ही Senkou Span B (1.3388) और Kijun-sen (1.3453) भी सिग्नल के स्रोत के रूप में काम कर सकते हैं।
यदि कीमत आपके पक्ष में 20 पिप्स बढ़ती है, तो स्टॉप-लॉस को ब्रेकईवन पर ले जाने की सलाह दी जाती है। Ichimoku की रेखाएँ दिन के दौरान बदल सकती हैं, इसलिए ट्रेडिंग सिग्नल तय करते समय उन्हें ध्यान में रखना चाहिए।
गुरुवार का आर्थिक कैलेंडर
- ब्रिटेन में कोई महत्वपूर्ण आर्थिक रिपोर्ट नहीं है।
- अमेरिका केवल जॉबलेस क्लेम्स रिपोर्ट जारी करेगा।
यह पूरी तरह द्वितीयक (secondary) रिपोर्ट मानी जाती है और इससे बाजार में बड़ी प्रतिक्रिया आने की संभावना नहीं है। इसलिए आज फिर से वोलैटिलिटी कम रहने की संभावना है।
ट्रेडिंग सिफारिशें
- यदि कीमत 1.3465–1.3480 क्षेत्र से उछलती है, तो ट्रेडर नई शॉर्ट पोज़िशन खोल सकते हैं, जिनका लक्ष्य 1.3388 होगा।
- यदि 1.3465–1.3480 क्षेत्र टूट जाता है, तो लॉन्ग पोज़िशन खोली जा सकती हैं, जिनका लक्ष्य 1.3588 होगा।
चार्ट/चित्रों की व्याख्या
- Support और Resistance स्तर (मोटी लाल रेखाएँ): ऐसे क्षेत्र जहाँ मूवमेंट समाप्त हो सकता है। ये स्वयं ट्रेडिंग सिग्नल नहीं होते।
- Kijun-sen और Senkou Span B: Ichimoku इंडिकेटर की रेखाएँ हैं, जिन्हें 4-घंटे के टाइमफ्रेम से 1-घंटे के टाइमफ्रेम पर लाया गया है। ये मजबूत तकनीकी रेखाएँ मानी जाती हैं।
- Extremum levels (पतली लाल रेखाएँ): वे स्तर जहाँ से कीमत पहले पलटी थी। ये ट्रेडिंग सिग्नल के स्रोत हो सकते हैं।
- पीली रेखाएँ: ट्रेंड लाइन, ट्रेंड चैनल और अन्य तकनीकी पैटर्न।
- COT चार्ट पर Indicator 1: प्रत्येक ट्रेडर श्रेणी की नेट पोज़िशन का आकार दिखाता है।
