Europejskie indeksy giełdowe wzrosły, a dolar spadł po tym, jak protokół z posiedzenia Rezerwy Federalnej wykazał poparcie dla bardziej umiarkowanych podwyżek stóp procentowych. Indeks Stoxx Europe 600 kontynuował swój ostatni rajd, ponieważ sektor nieruchomości, napędzany perspektywami wolniejszego tempa podwyżek stóp procentowych, odnotował lepsze wyniki.
Oczekuje się, że wolumen obrotu będzie dziś niższy z powodu święta Dziękczynienia w USA. Po wczorajszym dniu kontrakty futures na amerykańskie indeksy giełdowe wzrosły, A S&P 500 zakończył sień na dwumiesięcznym maksimum.
Protokół z posiedzenia Fed wykazał, że kilku urzędników poparło pomysł złagodzenia tempa podwyżek stóp pod koniec tego roku, mimo że niektórzy podkreślali potrzebę wyższej podwyżki stopy procentowej. Zwiększa znaczenie oczekiwań, że bank centralny podniesie stopy tylko o 50 punktów bazowych w przyszłym miesiącu, kończąc serię gigantycznych podwyżek o 75 punktów bazowych.
Wielu ekonomistów zauważa, że listopadowe posiedzenie było początkiem wzmocnienia gołębich nastrojów Fed. Warto jednak zrozumieć, że spowolnienie tempa podwyżek stóp nie oznacza ich obniżenia w najbliższym czasie. W protokołach Fed politycy wyrazili również obawy związane ze zbliżającą się recesją, a opublikowane wczoraj dane je potwierdziły. Działalność biznesowa w USA spadła, a liczba bezrobotnych wzrosła wraz ze spowolnieniem gospodarki.
Indeks dolara dzisiaj spadł jeszcze bardziej, co spowodowało jego spadek trzeci dzień z rzędu. Wzrósł popyt na ryzykowne aktywa. Handel obligacjami skarbowymi nie odbywa się dzisiaj z powodu weekendu w USA.
Ropa spadła, ponieważ Unia Europejska wyznaczyła wyższy niż oczekiwano limit cen rosyjskiej ropy, po czym rosyjskie MSZ poinformowało, że Federacja Rosyjska wstrzyma dostawy ropy do krajów, które zaakceptowały ustalenie limitów.
Tymczasem w Bank of America Corp. zauważa, że pomimo oczekiwanego łagodzenia ze strony regulatora, jego klienci prywatni nadal zwracają się do rynku obligacji i rezygnują z akcji w związku z obawami związanymi ze zbliżającą się recesją. Fundusze obligacji rosną 39. tydzień z rzędu. Zarządzający funduszami wolą obligację w pierwszej połowie 2023 r., a akcje staną się bardziej atrakcyjne dopiero w drugiej połowie przyszłego roku.
Złoto wzrosło trzeciego dnia po opublikowaniu protokołu Fed. Metal szlachetny został poważnie dotknięty agresywną polityką Fed, która doprowadziła do wzrostu rentowności obligacji i dolara i doprowadziła do spadku o 16% w stosunku do marcowego szczytu.
Inwestorzy niepokoją się rekordową liczbą zakażeń na Covid-19 w Chinach.
Jeśli chodzi o sytuację techniczną na indeksie S&P500, wczorajszy wzrost był udany. Głównym wyzwaniem dla kupujących jest teraz obrona poziomu wsparcia 4 000 USD. Dopóki cena będzie znajdowała się powyżej tego poziomu, można oczekiwać, że popyt na ryzykowne aktywa się utrzyma. Stworzy to dobre warunki do wzmocnienia instrumentu handlowego i osiągnięcia poziomu 4 038 USD. Nieco wyżej znajduje się poziom 4 064 USD, którego przebicie da nadzieję na kontynuację korekty wzrostowej z osiągnięciem poziomu oporu 4 091 USD. Najbardziej odległym celem będzie poziom 4 116 USD. W przypadku ruchu w dół kupujący najprawdopodobniej uaktywnią się w okolicy 4 000 USD (psychologicznie ważnego poziomu). Przełamanie tego poziomu szybko zepchnie instrument handlowy do 3 968 USD, a także umożliwi aktualizację poziomu wsparcia 3 942 USD.
