Analiza transakcji i wskazówki dotyczące handlu USD/JPY
Test poziomu 157,91 zbiegł się ze spadkiem wskaźnika MACD poniżej poziomu zera, co wywołało sygnał sprzedaży dolara. W rezultacie para walutowa spadła w kierunku docelowego poziomu 157,57.
Pod koniec ubiegłego piątku dane z USA na krótko przywróciły zaufanie do dolara. Indeks nastrojów konsumentów Uniwersytetu Michigan wzrósł we wrześniu do 48,1 pkt z 47,8 pkt w sierpniu. Wskaźnik ten odzwierciedla ocenę dochodów i perspektyw gospodarczych przez amerykańskie gospodarstwa domowe. Konsumpcja stanowi główny składnik PKB USA, dlatego nawet niewielki wzrost jest odbierany przez rynek jako sygnał stabilnego popytu. Takie dane zazwyczaj zmniejszają prawdopodobieństwo gwałtownego łagodzenia polityki pieniężnej przez Rezerwę Federalną i wspierają dolara. Para USD/JPY otrzymała impuls do odbicia, jednak był on krótkotrwały, a presja spadkowa szybko powróciła.
Obecnie dla tej pary walutowej ważniejsza od danych z USA jest sytuacja polityczna w Japonii. Wypowiedzi premier Japonii z końca ubiegłego tygodnia skłoniły rynek do poważnego rozważenia scenariusza, w którym Tokio jest gotowe bronić jena. Przekonanie to zostało wzmocnione poparciem ze strony Donalda Trumpa. Uważam, że rynek odczytuje to jako sygnał, iż Japonia ma pełną swobodę działania, a ewentualne kroki mające na celu powstrzymanie osłabienia waluty nie spotkają się ze sprzeciwem Waszyngtonu. W rezultacie inwestorzy zaczęli aktywnie kupować jena w relacji do dolara, a dobre wyniki indeksu z Michigan okazały się jedynie słabym kontrargumentem w obliczu tych doniesień.
Warto przypomnieć, dlaczego inwestorzy obawiają się interwencji. Gdy władze dostrzegają zbyt szybkie osłabienie waluty krajowej, mogą wkroczyć na rynek i sprzedawać dolary w zamian za jeny, co w ciągu kilku minut potrafi gwałtownie zmienić kurs na korzyść jena. Osoby, które kupiły USD/JPY, licząc na dalsze wzrosty, ponoszą w takich sytuacjach straty, dlatego wielu inwestorów woli zamykać pozycje, gdy temat interwencji ponownie pojawia się w nagłówkach wiadomości. Dopóki rynek stoi w obliczu tego ryzyka, przewagę mają "niedźwiedzie", czyli inwestorzy obstawiający spadki i kupujący jena.
Spodziewam się, że sytuacja utrzyma się, dopóki rynek nie uzna, że zagrożenie interwencją minęło. Mogłoby się to stać, gdyby japońskie władze złagodziły retorykę lub jednoznacznie dały do zrozumienia, że nie zamierzają interweniować. Gdy uczestnicy rynku przekonają się, że jen nie jest już objęty parasolem ochronnym, kupujący dolara zyskają więcej przestrzeni do działania, a silne dane z USA i atrakcyjność amerykańskiej waluty mogą ponownie przełożyć się na umocnienie dolara. Wówczas para USD/JPY najprawdopodobniej wznowi wzrost w kierunku poziomu 160 – traktowanego przez inwestorów jako psychologiczna granica, której przekroczenie może wywołać reakcję władz w Tokio. Do tego czasu spodziewam się ostrożnego handlu i częstych korekt spadkowych na tej parze walutowej.
Jeśli chodzi o strategię intraday, będę polegał na realizacji scenariuszy nr 1 i nr 2.
Scenariusze kupna
Scenariusz nr 1:
Dzisiaj planuję kupić USD/JPY, gdy cena osiągnie poziom 157,85 (zielona linia na wykresie), mając cel wzrostowy na poziomie 158,19 (zielona linia pogrubiona na wykresie). W pobliżu poziomu 158,19 zamierzam zamknąć pozycje długie i zająć krótkie, zakładając, że para przesunie się o 30-35 punktów w przeciwnym kierunku. Najlepszy moment na wznowienie kupna pary to okres korekt i znacznych spadków pary USD/JPY. Kupując, upewnij się jednak, że linia MACD znajduje się powyżej poziomu zera lub dopiero zaczyna rosnąć.
Scenariusz nr 2:
Możesz rozważyć kupno USD/JPY także po dwóch kolejnych testach poziomu 157,60 jednak linia MACD powinna znajdować się strefie wyprzedania. Ograniczy to potencjał spadkowy pary oraz spowoduje wzrost w kierunku poziomów 157,85 i 158,19.
Scenariusze sprzedaży
Scenariusz nr 1:
Dzisiaj planuję sprzedać USD/JPY dopiero po aktualizacji poziomu 157,60 (czerwona linia na wykresie), co doprowadzi do gwałtownego spadku pary. Kluczowym celem sprzedających będzie poziom 157,23, na którym zamierzam zamknąć pozycje krótkie i zająć długie, zakładając, że para przesunie się o 20-25 punktów w przeciwnym kierunku. Sprzedający mogą powrócić w każdej chwili — wystarczy sygnał ze strony banku centralnego. Sprzedając, upewnij się jednak, że linia MACD znajduje się poniżej poziomu zera lub dopiero zaczyna spadać.
Scenariusz nr 2:
Możesz rozważyć sprzedaż USD/JPY także po dwóch kolejnych testach poziomu 157,85 jednak linia MACD powinna znajdować się w strefie wykupienia. Ograniczy to potencjał wzrostowy pary i doprowadzi do odwrócenia trendu, a więc do spadku w okolice poziomów 157,60 i 157,23.
Na wykresie:
Cienka zielona linia — cena wejścia, po której możesz kupić instrument handlowy.
Gruba zielona linia — cena szacowana, czyli poziom, na którym możesz ustawić Take-Profit (TP) lub ręcznie zrealizować zyski, ponieważ dalszy wzrost powyżej tego poziomu jest mało prawdopodobny.
Cienka czerwona linia — cena wejścia, po której możesz sprzedać instrument handlowy.
Gruba czerwona linia — cena szacowana, czyli poziom, na którym możesz ustawić Take Profit (TP) lub ręcznie zrealizować zyski, ponieważ dalszy spadek poniżej tego poziomu jest mało prawdopodobny.
Wskaźnik MACD. Warto uwzględnić strefy wykupienia i wyprzedania, wchodząc na rynek.
Ważne: Początkujący traderzy muszą zachować szczególną ostrożność, podejmując decyzje dotyczące wejścia na rynek. Przed publikacją ważnych raportów najlepiej pozostać poza rynkiem, aby uniknąć gwałtownych wahań kursu. Jeśli zdecydujesz się na handel w momencie publikacji wiadomości, zawsze ustawiaj zlecenia Stop, aby zminimalizować straty. W przeciwnym razie możesz bardzo szybko stracić cały depozyt, zwłaszcza jeśli nie korzystasz z metod zarządzania środkami i handlujesz dużymi wolumenami. Pamiętaj, że aby odnieść sukces w handlu, należy mieć klarowny plan handlowy. Spontaniczne decyzje handlowe oparte na bieżącej sytuacji rynkowej są zazwyczaj stratną strategią w przypadku tradera intraday.
